Core Holdings là gì?
Nắm giữ cốt lõi là đầu tư trung tâm của một danh mục đầu tư dài hạn. Khi xây dựng danh mục đầu tư của bạn, điều cần thiết là các cổ phần cốt lõi có lịch sử dịch vụ đáng tin cậy và lợi nhuận phù hợp.
Một chiến lược phổ biến mà các nhà đầu tư sử dụng là nắm giữ một tài sản theo dõi thị trường tổng thể trong một khoảng thời gian dài, chẳng hạn như quỹ chỉ số S & P 500. Sau đó, họ sẽ gia tăng tài sản đó bằng các cổ phiếu cụ thể hoặc các quỹ giao dịch trao đổi (ETF) để tạo cơ hội đạt được lợi nhuận điều chỉnh rủi ro tốt hơn.
Những khoản đầu tư thứ cấp này được gọi là nắm giữ vệ tinh hoặc không cốt lõi. Họ tập trung vào các cổ phiếu tăng trưởng hoặc các lĩnh vực cụ thể của thị trường đã sẵn sàng để vượt trội hơn. Một khi một nhà đầu tư đã xây dựng một cốt lõi mạnh mẽ cho danh mục đầu tư của họ, họ có thể linh hoạt hơn để chấp nhận rủi ro trong các lĩnh vực khác trong danh mục đầu tư của họ.
Chìa khóa chính
- Nắm giữ cốt lõi là các khoản đầu tư trung tâm của danh mục đầu tư dài hạn, do đó, điều cần thiết là họ phải có lịch sử dịch vụ đáng tin cậy và lợi nhuận ổn định. Quỹ giao dịch trao đổi (ETF) theo dõi quỹ chỉ số hoặc một nhóm cổ phiếu blue-chip là ví dụ nắm giữ cốt lõi. Nắm giữ nhiều hơn không tạo nên toàn bộ danh mục đầu tư; chúng thường được tổ chức cùng với các khoản đầu tư thứ cấp nhắm vào một ngành hoặc nhóm ngành cụ thể.
Core Holdings hoạt động như thế nào
Nắm giữ cốt lõi trong một danh mục đầu tư đa dạng tốt có xu hướng tốt hơn một danh mục đầu tư bao gồm hoàn toàn các cổ phiếu tăng trưởng. Một danh mục đầu tư với nắm giữ cốt lõi phù hợp và đáng tin cậy sẽ được hưởng lợi từ sự tăng trưởng ổn định trong các lĩnh vực an toàn hơn của nền kinh tế, đồng thời tận dụng các cơ hội tăng trưởng trong các khoản đầu tư không cốt lõi của mình.
Khi bạn xây dựng một danh mục đầu tư dài hạn với nắm giữ cốt lõi, việc theo dõi và tái cân bằng cũng dễ dàng hơn vì nó chỉ chứa một vài khoản đầu tư. Hơn nữa, với loại chiến lược này, các nhà đầu tư có thể mong đợi ít biến động và giải ngân hơn trong danh mục đầu tư được quản lý tích cực. Điều này có thể giúp hạn chế mọi tác động tiêu cực của thuế và hoa hồng giao dịch đối với lợi nhuận.
Đầu tư Core Holding điển hình
Nắm giữ cốt lõi thường bao gồm các quỹ chỉ số như Dow 30 và S & P 500. Ngoài ra còn có một số cổ phiếu riêng lẻ có thể neo hiệu suất dài hạn của danh mục đầu tư. Ví dụ: Apple (AAPL), Amazon (AMZN) và Google (GOOGL) đều hoạt động tốt trong thập kỷ qua và sẽ duy trì tính cạnh tranh trong những năm tới.
Các thuộc tính khác của Core Holdings
Nắm giữ cốt lõi là rất quan trọng đối với hiệu suất dài hạn của danh mục đầu tư của nhà đầu tư. Do đó, các tài sản tạo nên thành phần nắm giữ cốt lõi của danh mục đầu tư nên thể hiện một số đặc điểm nhất định. Công ty nên có một hồ sơ theo dõi phân phối lại lợi nhuận vượt mức cho các cổ đông thông qua mua lại hoặc trả cổ tức. Công ty nên ghi nhận tăng trưởng thu nhập phù hợp mỗi quý qua. Công ty cũng có thể có thị phần cao, nhận diện thương hiệu mạnh và đang theo đuổi các cơ hội phát triển trong tương lai. Ví dụ, họ có thể có kế hoạch giới thiệu sản phẩm mới ra thị trường hoặc mở rộng thị trường. Những quyết định này thường dẫn đến tăng tiềm năng tăng trưởng và lợi nhuận cổ phiếu lớn hơn.
