Quỹ Captive là gì?
Một quỹ bị giam cầm là một quỹ tư nhân được quản lý cho một nhóm các nhà đầu tư được chọn hoặc liên kết với một thực thể duy nhất. Nó thường được tạo ra để đầu tư bởi nhân viên. Các quỹ đầu tư cũng có thể được tạo ra bởi các công ty để quản lý các khoản đầu tư mục tiêu, chẳng hạn như tài sản vốn mạo hiểm đầu tư vào các công ty thị trường tư nhân.
Giải thích về quỹ đầu tư
Các quỹ đầu tư không được cung cấp hoặc giao dịch công khai trên các sàn giao dịch. Do đó, họ thường không nhận được nhiều sự chú ý của truyền thông. Tuy nhiên, các quỹ này có thể được tạo ra với một loạt các mục tiêu tương tự như các quỹ giao dịch công khai. Các quỹ đầu tư thường được phát triển như một lợi ích nhân viên cho phép đầu tư từ một số hoặc tất cả nhân viên của công ty tùy thuộc vào trọng tâm và cấu trúc lợi ích của nó. Quỹ Medallion cho nhân viên của Renaissance Technologies là một ví dụ về quỹ giam giữ nhân viên. Các quỹ đầu tư cũng có thể được sử dụng để quản lý đầu tư vốn mạo hiểm.
Quỹ nhân viên
Các quỹ đầu tư cho nhân viên tìm cách mở rộng lợi ích của nhân viên tại một công ty. Các quỹ đầu tư có thể tương tự như các quỹ chia sẻ Z, thường được sử dụng bởi các công ty quỹ tương hỗ cho phép nhân viên đầu tư vào một loại cổ phiếu duy nhất của danh mục đầu tư. Các quỹ đầu tư có thể được quản lý nội bộ bởi các ủy thác được chỉ định. Họ cũng có thể được quản lý bởi một nhà quản lý đầu tư tổ chức. Là các quỹ tư nhân không đăng ký, các quỹ bị giam cầm có vĩ độ rộng trong các mục tiêu cơ cấu và đầu tư của họ.
Quỹ Medallion là một quỹ vốn huyền thoại được đầu tư bởi các nhân viên của Renaissance Technologies. Được thành lập bởi James Simmons, Renaissance Technologies là một quỹ phòng hộ tập trung vào đầu tư định lượng. Công ty có 290 nhân viên với 84 tỷ đô la tài sản được quản lý vào năm 2018, bao gồm cả Quỹ Medallion. Các quỹ khác bao gồm Quỹ đầu tư tổ chức và Quỹ Alpha đa dạng thể chế. Quỹ Medallion sử dụng chiến lược đầu tư định lượng độc quyền của riêng mình cho Quỹ và nổi tiếng với việc duy trì một trong những hồ sơ theo dõi tốt nhất cho lợi nhuận trong lịch sử đầu tư.
Quỹ đầu tư mạo hiểm
Nhiều công ty thành lập các quỹ đầu tư để xây dựng quan hệ đối tác và đầu tư vốn mạo hiểm thị trường tư nhân. Các quỹ thường được hỗ trợ bởi vốn doanh nghiệp. Chúng có thể được quản lý và cấu trúc theo nhiều cách khác nhau.
Alphabet, Inc., có một danh mục đầu tư quỹ bị giam cầm được quản lý bởi Google Ventures. Google Ventures là một công ty con của Alphabet, Inc., tập trung chủ yếu vào việc quản lý một danh mục đầu tư rộng lớn nhằm tìm cách đầu tư vào các công ty công nghệ đang phát triển.
Chăm sóc sức khỏe là một lĩnh vực khác có liên quan đến tài trợ vốn và nghiên cứu. Các công ty chăm sóc sức khỏe với các quỹ đầu tư để đầu tư mạo hiểm bao gồm Eli Lilly và Công ty, Công ty Dược phẩm Takeda, Biogen và Sức khỏe Thăng thiên.
