Cụm từ "đánh bại thị trường" có nghĩa là kiếm được lợi tức đầu tư vượt quá hiệu suất của chỉ số 500 của Standard & Poor. Thường được gọi là S & P 500, đây là một trong những điểm chuẩn phổ biến nhất về hiệu suất thị trường chứng khoán nói chung của Hoa Kỳ.
Mọi người đều cố gắng để đánh bại nó, nhưng rất ít thành công.
Rào cản
Phí đầu tư là một rào cản lớn để đánh bại thị trường. Nếu bạn thực hiện lời khuyên phổ biến để đầu tư vào quỹ chỉ số S & P 500 thay vì vào các cổ phiếu riêng lẻ, hiệu suất của quỹ của bạn phải giống với hiệu suất của S & P 500, tốt hơn hoặc xấu hơn. Nhưng phí đầu tư sẽ được trừ vào các khoản lãi đó, vì vậy bạn sẽ không hoàn toàn khớp với nó, đừng bận tâm đến việc đánh bại nó. Tìm kiếm các quỹ chỉ số với mức phí cực thấp 0, 05% đến 0, 2% một năm và bạn sẽ tiến gần đến mức ngang bằng với thị trường, mặc dù bạn sẽ không đánh bại nó.
Thuế là một rào cản lớn khác để đánh bại thị trường. Khi bạn trả thuế cho lợi nhuận đầu tư của bạn, bạn sẽ mất một phần trăm đáng kể lợi nhuận của bạn. Đối với năm 2018, thuế suất thuế vốn tăng từ 15% đến 20%, trừ khi thu nhập của bạn rất thấp. Và đó là thuế đánh vào các khoản đầu tư được giữ trong ít nhất một năm. Cổ phiếu nắm giữ trong thời gian ngắn được đánh thuế như thu nhập bình thường.
Tâm lý nhà đầu tư đưa ra một rào cản thứ ba để đánh bại thị trường. Khéo thay, hầu hết mọi người có xu hướng mua cao và bán thấp vì họ có xu hướng mua khi thị trường hoạt động tốt và bán hết vì sợ khi thị trường bắt đầu giảm. Điều này ít nhất là trong tầm kiểm soát của bạn. Tìm hiểu cách phân tích một cổ phiếu và xem xét tiềm năng của công ty để đạt được lợi nhuận trong tương lai. Nó không phải là hoàn hảo, nhưng ít nhất bạn sẽ mua vì lý do âm thanh.
Rủi ro là chính
Một cách để cố gắng đánh bại thị trường là chấp nhận rủi ro nhiều hơn, nhưng trong khi rủi ro lớn hơn có thể mang lại lợi nhuận lớn hơn, nó cũng có thể mang lại tổn thất lớn hơn.
Bạn cũng có thể có khả năng vượt trội so với thị trường nếu bạn có thông tin vượt trội. Có một số cách mà một nhà đầu tư cá nhân có thể sở hữu thông tin vượt trội trừ khi họ là người trong công ty và giao dịch trên thông tin không công khai là một tội phạm nghiêm trọng được gọi là giao dịch nội gián.
Tuy nhiên, được định nghĩa rộng hơn, bạn có thể có thông tin vượt trội dựa trên chuyên môn của bạn trong một ngành hoặc một sản phẩm. Không có tội khi đầu tư vào những gì bạn biết.
Một số nhà đầu tư đã tạo ra vận may thông qua những gì có vẻ là kỹ năng phân tích vượt trội. Những cái tên quen thuộc như Peter Lynch và Warren Buffett đã đạt được thành công bằng cách chọn các cổ phiếu riêng lẻ. Nhiều cá nhân bạn chưa từng nghe nói đã thử các chiến lược tương tự và đã thất bại. Ngay cả hầu hết các nhà quản lý quỹ tương hỗ chuyên nghiệp cũng không thể đánh bại thị trường.
Đôi khi chỉ là may mắn
Có nghĩa là không thiếu tôn trọng, Lynch và Buffett có thể đã rất may mắn, ngay cả khi chúng là những cơn lốc tài chính. Các nhà kinh tế được đánh giá cao đã chỉ ra rằng một danh mục các cổ phiếu được lựa chọn ngẫu nhiên có thể thực hiện cũng như một danh mục được lắp ráp cẩn thận.
Vâng, bạn có thể đánh bại thị trường, nhưng với phí đầu tư, thuế và cảm xúc của con người chống lại bạn, bạn có nhiều khả năng làm điều đó thông qua may mắn hơn là kỹ năng. Nếu bạn chỉ có thể phù hợp với S & P 500, trừ một khoản phí nhỏ, bạn sẽ làm tốt hơn hầu hết các nhà đầu tư.
