Khoản vay có kỳ hạn rút tiền là gì?
Khoản vay có kỳ hạn rút chậm (DDTL) là một tính năng đặc biệt trong khoản vay có thời hạn quy định rằng người vay có thể rút số tiền được xác định trước trong tổng số tiền được chấp thuận trước của khoản vay có thời hạn theo hợp đồng. Tính năng đặc biệt này được bao gồm như là một điều khoản trong thỏa thuận người vay. Người cho vay có thể cung cấp tính năng này cho người vay chất lượng tín dụng cao. Thông thường, một khoản vay có kỳ hạn rút chậm được bao gồm trong các hợp đồng cho vay theo hợp đồng cho các doanh nghiệp sử dụng số tiền cho vay làm tài chính cho việc mua lại hoặc mở rộng trong tương lai.
Khoản vay có kỳ hạn rút tiền chậm hoạt động như thế nào
Một khoản vay có kỳ hạn rút chậm yêu cầu các điều khoản đặc biệt được thêm vào các điều khoản vay của hợp đồng cho vay. Ví dụ, tại nguồn gốc của khoản vay, người cho vay và người đi vay có thể đồng ý với các điều khoản mà người vay có thể rút ra 1 triệu đô la mỗi quý trong số khoản vay trị giá tổng cộng 10 triệu đô la. Những quy định như vậy cho phép người cho vay quản lý tốt hơn các yêu cầu tiền mặt của mình. Đối với người đi vay, một khoản vay có kỳ hạn rút tiền chậm cung cấp một giới hạn về số tiền họ có thể rút ra từ khoản vay, có thể đóng vai trò là một thống đốc để chi tiêu, do đó giảm gánh nặng nợ và trả lãi. Đồng thời, việc rút tiền chậm trễ mang lại cho người vay sự linh hoạt khi biết rằng họ sẽ có một khoản tiền mặt được bảo đảm, định kỳ.
Các khoản vay có kỳ hạn rút tiền bị trì hoãn theo truyền thống đã được nhìn thấy ở thị trường trung bình như là một phần của các khoản vay có đòn bẩy không được cung cấp. Tuy nhiên, kể từ năm 2017, các DDTL đã chứng kiến sự gia tăng sử dụng trong thị trường cho vay có đòn bẩy lớn hơn, được cung cấp rộng rãi trong các khoản vay trị giá vài trăm triệu đô la.
Thời hạn rút vốn vay có kỳ hạn
Nói chung, các điều khoản cho vay có kỳ hạn rút chậm được bao gồm trong các giao dịch cho vay của tổ chức liên quan đến các khoản thanh toán đáng kể hơn so với các khoản vay tiêu dùng, với độ phức tạp và bảo trì lớn hơn. Những loại cho vay có thể có cấu trúc và điều khoản phức tạp. Chúng thường được cung cấp cho các doanh nghiệp có xếp hạng tín dụng cao. Họ thường đi kèm với lãi suất ưu đãi cho người vay hơn các lựa chọn tín dụng khác.
Sau khi được cung cấp bởi các nhà cho vay thị trường trung bình thông qua các khoản vay có đòn bẩy không được cung cấp, các điều khoản cho vay có kỳ hạn rút tiền đã trở nên phổ biến trong các khoản vay có đòn bẩy lớn hơn, được cung cấp rộng rãi.
Yêu cầu cho vay có kỳ hạn bị trì hoãn
Các khoản vay có kỳ hạn rút chậm có thể được cấu trúc theo một số cách. Chúng có thể là một phần của một thỏa thuận cho vay giữa một tổ chức tài chính và một doanh nghiệp hoặc chúng có thể được đưa vào như một phần của thỏa thuận cho vay hợp vốn. Trong mọi tình huống, có những loại hợp đồng khác nhau mà người vay phải đáp ứng.
Khi cấu trúc các điều khoản của khoản vay có kỳ hạn rút chậm, các nhà bảo lãnh có thể xem xét các yếu tố như duy trì mức tiền mặt, tăng trưởng doanh thu và dự báo thu nhập. Thông thường, một doanh nghiệp có thể được yêu cầu duy trì một mức tiền mặt nhất định hoặc báo cáo hệ số tỷ lệ nhanh tối thiểu cho các khoản vay có kỳ hạn được phân tán trong các khoảng thời gian khác nhau. Các yếu tố tập trung vào tính thanh khoản hạn chế người đi vay thực hiện một số hành vi cụ thể, chẳng hạn như quá mức, nhưng chúng vẫn được coi là một tính năng linh hoạt cho khoản vay có kỳ hạn.
Trong một số trường hợp, các điều khoản của các khoản thanh toán trả góp bị trì hoãn có thể dựa trên các mốc quan trọng mà công ty đạt được. Các yếu tố này có thể liên quan đến yêu cầu tăng trưởng doanh số như đáp ứng một số lượng đơn vị bán hàng cụ thể theo thời gian cụ thể. Các cột mốc tài chính khác cũng có thể được xem xét, chẳng hạn như tăng trưởng thu nhập. Ví dụ: một công ty có thể được yêu cầu đáp ứng hoặc vượt quá một mức thu nhập nhất định trong mỗi quý của năm tài chính của mình để nhận được khoản thanh toán từ khoản vay có kỳ hạn chậm.
