(Lưu ý: Tác giả của phân tích cơ bản này là một nhà văn tài chính và quản lý danh mục đầu tư.)
Cổ phiếu của Micron Technology Inc. (MU) đã giảm hơn 20% so với mức cao nhất trong tháng 5 là khoảng $ 62, 50. Bây giờ cổ phiếu dường như đã sẵn sàng để giảm thêm 9 phần trăm từ mức giá hiện tại của nó khoảng $ 50. Sự sụt giảm mạnh đến trước kết quả quý IV vào ngày 20 tháng 9.
Tùy chọn thương nhân cũng thấy Micron giảm. Họ đang đặt cược cổ phiếu sẽ giảm khoảng 5% vào ngày 21 tháng 9, một ngày sau khi có thu nhập. Số lượng mở đặt nhiều hơn các cuộc gọi mở ở mức giá thực hiện $ 50.
Dữ liệu MU của YCharts
Xu hướng giảm kỹ thuật
Biểu đồ kỹ thuật cho thấy cổ phiếu trong một xu hướng giảm mạnh kể từ khi đạt đỉnh vào tháng Năm. Mỗi khi cổ phiếu chạm ngưỡng trên của xu hướng giảm, nó đã không thể thoát ra và giao dịch thấp hơn. Mức hỗ trợ kỹ thuật tiếp theo là khoảng 45, 25 đô la, giảm gần 9% so với giá hiện tại.
Mất đà
Chỉ số sức mạnh tương đối cũng cho thấy điểm yếu. Nó có xu hướng thấp hơn sau khi đạt mức mua quá mức đạt khoảng 80 vào tháng 3. Khi chỉ số RSI ở mức 70 hoặc cao hơn, một cổ phiếu bị mua quá mức. Với chỉ số RSI vẫn không cho thấy sự phân kỳ từ giá cổ phiếu giảm, điều đó cho thấy đà tăng đang rời khỏi cổ phiếu.
Khối lượng cũng đã giảm, có thể là một dấu hiệu của sự vắng mặt của người mua. Mức khối lượng tăng trong các giai đoạn trước khi cổ phiếu tăng đáng kể. Mức khối lượng gần đây đã thấp hơn mức trung bình 3 tháng.
Tăng trưởng mạnh
Dữ liệu kỹ thuật giảm cho thấy các nhà đầu tư có thể hoài nghi rằng Micron sẽ thực sự cung cấp các dự báo thu nhập lạc quan của các nhà phân tích. Các nhà phân tích dự báo thu nhập sẽ tăng hơn 64% so với cùng kỳ năm trước. Trong khi đó, doanh thu được dự báo sẽ tăng hơn 34% lên 8, 3 tỷ USD. Những gì có thể quan trọng hơn nữa sẽ là hướng dẫn mà công ty cung cấp cho tài khóa 2019.
Ước tính MU MU cho dữ liệu Năm tài chính hiện tại của YCharts
Cổ phiếu giảm giá của Micron - cùng với định giá thấp - hỗ trợ cho ý tưởng rằng các nhà đầu tư có mối quan tâm về khả năng cung cấp tăng trưởng đáng kể của công ty. Ước tính cho năm 2019 chỉ ra rằng chi phí có thể tăng với thu nhập dự kiến sẽ giảm khoảng 1% khi doanh thu tăng 8%. Vì vậy, với kết quả của Micron quanh góc, sự sụt giảm của cổ phiếu có thể đang gửi một thông điệp đáng ngại.
