Thị trường thế chấp chính là gì?
Thị trường thế chấp chính là thị trường nơi người vay có thể có được một khoản vay thế chấp từ một người cho vay chính. Các ngân hàng, môi giới thế chấp, ngân hàng thế chấp và công đoàn tín dụng đều là những người cho vay chính và là một phần của thị trường thế chấp chính.
Thị trường thế chấp chính hoạt động như thế nào
Chủ nhà có thể giao dịch trực tiếp với người cho vay chính khi mua một khoản vay thế chấp bằng cách liên hệ với ngân hàng địa phương của họ. Đối với hầu hết người vay, họ sẽ không nhận thấy rằng họ đang giao dịch trên thị trường thế chấp chính vì họ sẽ tương tác với đại diện thế chấp của họ tại ngân hàng địa phương trong toàn bộ quá trình. Chuyên gia thế chấp sẽ giáo dục người vay về các loại thế chấp khác nhau có sẵn và trích dẫn lãi suất tùy thuộc vào loại được chọn. Chi nhánh địa phương thường sẽ là địa điểm cho khoản vay kết thúc nơi mà giấy tờ được ký kết.
Nhiều người vay cũng bắt đầu quá trình mua nhà bằng cách liên hệ với một chủ ngân hàng thế chấp hoặc người khởi tạo thế chấp. Người khởi tạo và ngân hàng thế chấp không phải là ngân hàng, mà thay vào đó, giúp tạo điều kiện thuận lợi cho giao dịch và chuyển yêu cầu thế chấp đến ngân hàng để đóng khoản vay. Các nhà môi giới có được một khoản phí cho dịch vụ của họ kể từ khi họ giới thiệu kinh doanh cho người cho vay chính. Mặt khác, người vay có thể có được tỷ lệ tốt hơn bằng cách có cửa hàng môi giới xung quanh để có được thỏa thuận tốt nhất tùy thuộc vào tín dụng của người vay và các điều khoản mong muốn.
Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là Cục Bảo vệ Tài chính Người tiêu dùng đã thực hiện các quy định liên quan đến bồi thường cho các nhà môi giới thế chấp. Trước cuộc khủng hoảng tài chính, các nhà môi giới có thể nhận được bồi thường từ người vay cũng như người cho vay. Người tiêu dùng đã không biết rằng người môi giới đã được người cho vay trả tiền khi họ trả phí. Ngoài ra, các nhà môi giới đã khuyến khích để hướng người tiêu dùng đến các sản phẩm hoặc thế chấp đắt tiền hơn và đôi khi, lãi suất cao hơn. Kể từ cuộc Đại suy thoái năm 2008 và 2009 và các quy định dẫn đến sau đó, số lượng các nhà môi giới thế chấp đã giảm.
Chìa khóa chính
- Thị trường thế chấp chính là thị trường nơi người vay có thể vay thế chấp từ người cho vay chính. Các khoản vay, môi giới thế chấp, ngân hàng thế chấp và công đoàn tín dụng đều là những người cho vay chính và là một phần của thị trường thế chấp chính. khi mua một khoản vay thế chấp bằng cách liên hệ với ngân hàng địa phương của họ.
Lợi ích của thị trường thế chấp chính
Có một số lợi ích dành cho những người vay giao dịch trong thị trường thế chấp chính, có thể bao gồm:
Chi phí kết thúc thấp
Người cho vay chính thường là các ngân hàng thuộc sở hữu địa phương, có nghĩa là họ thực hiện quá trình phân tích tín dụng và bảo lãnh phát hành. Những người bảo lãnh xem xét thông tin tài chính và lịch sử tín dụng của người vay để quyết định xem có nên gia hạn tín dụng hay từ chối khoản vay hay không. Ngoài ra, các ngân hàng địa phương chuẩn bị tất cả các thủ tục giấy tờ và tài liệu trong nhà thay vì đi qua một đơn vị tập trung ngoài tiểu bang như quy trình của một số ngân hàng lớn. Kết quả có thể là phí thấp hơn với một ngân hàng địa phương vì họ có ít chi phí hơn so với ngân hàng lớn hơn. Ngoài ra, nếu một nhà môi giới thế chấp tham gia vào việc tìm kiếm ngân hàng, một khoản phí cũng sẽ được đánh giá. Nói tóm lại, lựa chọn một ngân hàng địa phương để thế chấp chính có thể giúp giảm chi phí đóng cửa.
Thanh toán nhỏ
Thông thường, khoản thanh toán xuống cho một thế chấp là 20% giá mua nhà. Tuy nhiên, một người vay có thể bỏ ít tiền hơn và nhiều người cho vay chính cung cấp khoản thanh toán 10%.
Đối với những người vay có thu nhập thấp đến trung bình, khoản vay FHA cung cấp khoản thanh toán xuống thấp tới 3, 5% giá trị căn nhà. FHA là Cơ quan Quản lý Nhà ở Liên bang, nơi cung cấp bảo hiểm cho người cho vay để họ có thể cấp các khoản vay cho người vay có thu nhập thấp.
Tuy nhiên, khoản thanh toán xuống dưới 20% kích hoạt nhu cầu người vay mua bảo hiểm thế chấp tư nhân hoặc PMI. PMI bảo vệ các ngân hàng và người cho vay trong trường hợp người vay mặc định thế chấp. PMI là một khoản phí hàng tháng được tính cho người vay cho đến khi 20% khoản vay thế chấp đã được trả hết.
Uyển chuyển
Bởi vì những người khởi tạo khoản vay thường là các ngân hàng thuộc sở hữu của địa phương, nên nhiều khả năng người vay sẽ có thể liên lạc với những người có tiếng nói cuối cùng, điều này khó có thể xảy ra tại một ngân hàng quốc gia. Việc liên hệ trực tiếp có thể cung cấp sự linh hoạt nếu người vay có tình hình tài chính độc đáo.
Tính linh hoạt có thể bao gồm cung cấp một khoản thế chấp có lãi suất cố định 15 năm so với thế chấp 30 năm nếu người đi vay muốn trả hết khoản vay sớm hơn. Một số lợi thế của khoản thế chấp 15 năm bao gồm tổng chi phí lãi suất ít hơn kể từ khi nó được trả trước đó. Ngoài ra, người vay thường có thể thương lượng mức lãi suất thấp hơn vì có ít rủi ro hơn về việc vỡ nợ của người vay hoặc không trả hết khoản vay do khó khăn tài chính. Tất nhiên, một lợi thế lớn cho khoản thế chấp 30 năm là nó cung cấp các khoản thanh toán thấp hơn vì chúng được trải ra trong một thời gian dài hơn so với các điều khoản khác.
Thế chấp có lãi suất có thể điều chỉnh là một lựa chọn linh hoạt thường được đưa ra để xem xét. Các khoản vay ARM thường đi kèm với một mức lãi suất cố định trong một khoảng thời gian xác định và sau đó được điều chỉnh hàng năm trên một chỉ số được xác định trước bởi người cho vay và người đi vay. Thông thường, ARM đi kèm với giới hạn về mức lãi suất có thể tăng trong suốt thời gian vay, giúp tính toán và ngân sách cho khoản thanh toán hàng tháng tối đa của bạn dễ dàng hơn.
Thị trường thế chấp chính so với thị trường thế chấp thứ cấp
Thị trường chính được tạo thành từ những người cho vay chính. Người cho vay chính thường giữ các khoản vay mà họ có nguồn gốc như một phần của danh mục đầu tư của họ và phục vụ chúng trong vòng đời của khoản vay. Tuy nhiên, ngân hàng thực hiện khoản vay thế chấp có thể bán khoản vay trên thị trường thế chấp thứ cấp, đây là thị trường mà các nhà đầu tư có thể mua và bán các khoản vay thế chấp đã phát hành trước đó. Một thế chấp có thể được bán cho một người cho vay hoặc công ty dịch vụ khác, nơi xử lý các khoản thanh toán cho khoản vay. Người cho vay hoặc nhà cung cấp dịch vụ mới kiếm được tiền từ phí và lãi cho khoản thế chấp.
Nhiều khoản thế chấp được mua bởi Fannie Mae hoặc Hiệp hội thế chấp quốc gia liên bang (Fannie Mae, hoặc FNMA). Fannie Mae quay lại và đóng gói các khoản vay và bán chúng dưới dạng các khoản đầu tư gọi là chứng khoán được thế chấp (MBS), tương tự như các quỹ tương hỗ nhưng chứa các khoản thế chấp thay vì cổ phiếu. Các nhà đầu tư kiếm được lãi suất từ các khoản thế chấp để nắm giữ MBS.
Nếu thế chấp của bạn được bán, xin vui lòng biết rằng đó là một thông lệ trong ngành tài chính. Các ngân hàng có giới hạn cho vay, có nghĩa là họ có giới hạn về số tiền mà họ có thể cho vay. Việc bán khoản vay thế chấp cho Fannie Mae hoặc nhà cung cấp dịch vụ sẽ loại bỏ khoản vay khỏi sổ sách của ngân hàng cho phép họ cho vay thêm tiền. Nếu các ngân hàng không thể bán hết các khoản thế chấp của mình, họ sẽ đạt đến giới hạn cho vay và sẽ không thể cung cấp thêm bất kỳ khoản thế chấp nào, điều này sẽ làm chậm nền kinh tế. Tuy nhiên, trừ khi bạn là nhà đầu tư muốn mua MBS, bạn sẽ không giao dịch với thị trường thứ cấp. Thay vào đó, bạn sẽ giao dịch với một ngân hàng hoặc nhà môi giới trong thị trường thế chấp chính.
