Xác định lịch trình ĐẾN
Lịch trình TO là một hồ sơ gửi lên Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC) theo yêu cầu của một bên đưa ra đề nghị đấu thầu theo Đạo luật Giao dịch Chứng khoán năm 1934, điều này sẽ dẫn đến quyền sở hữu hơn 5% đối với một loại chứng khoán của công ty. Tuyên bố chào mua được điều chỉnh bởi phần 14 (d) (1) hoặc 13 (e) (1) của Đạo luật trao đổi.
Lịch trình BREAKING XUỐNG ĐẾN
Chào mua là một đề nghị công khai để mua một số hoặc tất cả cổ phần trong một công ty từ các cổ đông hiện có được thực hiện bởi chính công ty hoặc bởi một bên quan tâm bên ngoài. Những ưu đãi này thường được thực hiện với giá cao hơn giá hiện tại của cổ phiếu và có thời hạn xác định. Bất kỳ tổ chức nào có khả năng mua hơn 5% chứng khoán của một công ty đại chúng đã đăng ký đều phải nộp Biểu đến TO.
Có 13 mục phải được giải quyết bởi người đăng ký trong tuyên bố chào mua. Họ đang:
- Tóm tắt Bảng thuật ngữ Thông tin về công ty Thông tin và nền tảng của nhân viên nộp hồ sơ Các giao dịch, giao dịch, đàm phán và thỏa thuận về giao dịch và các kế hoạch hoặc đề xuất Nguồn và số tiền tài trợ hoặc các khoản cân nhắc khác về chứng khoán của công ty Thông tin Cấm thông tin Yêu cầu theo Biểu 13E-3
Lịch trình đến ví dụ
Vào ngày 1 tháng 5 năm 2018, AbbVie Inc. đã bắt đầu một đề nghị chào mua bằng tiền mặt lên tới 7, 5 tỷ đô la cổ phiếu phổ thông với giá mỗi cổ phiếu từ 99 đến 114 đô la. Vào ngày đó, công ty đã nộp Lịch trình TO với các yếu tố được liệt kê ở trên. AbbVie cấu trúc đề nghị đấu thầu dưới dạng đấu giá Hà Lan, theo đó mức giá thấp nhất trong phạm vi cho phép công ty mua tới 7, 5 tỷ USD sẽ là giá đấu thầu cuối cùng. Thời gian mời thầu được thiết lập vào khoảng một tháng. Lịch trình TO chứa tất cả các tiết lộ cần thiết cho các cổ đông để đưa ra quyết định có bán lại cổ phần cho AbbVie hay không.
