Mục lục
- Sự cố ngành là gì?
- Hiểu về sự cố ngành
- Ngành GICS
- Đa dạng hóa và ngành
Sự cố ngành là gì?
Phân tích ngành là sự kết hợp của các lĩnh vực trong quỹ hoặc danh mục đầu tư, thường được biểu thị dưới dạng phần trăm danh mục đầu tư. Chỉ định ngành có thể thay đổi tùy thuộc vào tiêu chí đầu tư của quỹ và mục tiêu tổng thể.
Hiểu về sự cố ngành
Phân tích ngành được cung cấp để phân tích quỹ và có thể giúp nhà đầu tư quan sát phân bổ đầu tư của quỹ. Đầu tư ngành có thể là một yếu tố quan trọng trong việc ảnh hưởng đến đầu tư vào quỹ. Một quỹ có thể nhắm mục tiêu vào một lĩnh vực cụ thể, tìm cách đa dạng hóa giữa các lĩnh vực hoặc thường có sự khác biệt của ngành do kết quả của việc đầu tư từ một vũ trụ rộng lớn. Một quỹ ngành sẽ có sự phân bổ 100% cho một lĩnh vực cụ thể.
Một số quỹ có thể có những hạn chế về đầu tư ngành. Do đó, phân tích quỹ được sử dụng bởi các nhà quản lý quỹ để loại trừ các khoản đầu tư cụ thể. Điều này thường xảy ra với các quỹ tập trung vào môi trường, xã hội và quản trị. Những quỹ này tìm cách loại trừ các ngành vi mô như thuốc lá.
Các công ty quỹ thường xuyên cung cấp báo cáo ngành trong các tài liệu tiếp thị của họ. Phân tích ngành cung cấp một đại diện cho phân bổ ngành của tài sản của quỹ, thường trên cơ sở hàng tháng hoặc hàng quý. Một số quỹ thậm chí có thể báo cáo sự cố ngành hàng ngày trên trang web của quỹ.
Ngành GICS
Các ngành thường được coi là một phân loại rộng. Trong mỗi lĩnh vực, nhiều phân ngành và ngành công nghiệp cũng có thể được phân định rõ hơn. Tiêu chuẩn phân loại công nghiệp toàn cầu còn được gọi là GICS là tiêu chuẩn công nghiệp tài chính chính để xác định phân loại ngành.
Tiêu chuẩn phân loại công nghiệp toàn cầu được phát triển bởi các nhà cung cấp chỉ số MSCI và Standard and Poor's. Hệ thống phân cấp của nó bắt đầu với 11 lĩnh vực có thể được phân định rõ hơn cho 24 nhóm ngành, 68 ngành và 157 tiểu ngành. Nó tuân theo một hệ thống mã hóa gán mã từ mỗi nhóm cho mọi công ty được giao dịch công khai trên thị trường. Hệ thống mã hóa GICS được tích hợp trong toàn ngành cho phép báo cáo chi tiết và sàng lọc chứng khoán thông qua công nghệ tài chính.
11 lĩnh vực GICS rộng rãi thường được sử dụng để báo cáo phân tích ngành bao gồm:
- Năng lượng Vật liệu Công nghiệpSố lượng tùy ý Số lượng tài khoản Staples Chăm sóc sức khỏe Tài chính Tài chính Thông tin Công nghệ Dịch vụ viễn thôngUtilitiesReal Bất động sản
Đa dạng hóa và ngành
Một danh mục đầu tư chứng khoán đa dạng sẽ nắm giữ cổ phiếu trên hầu hết các lĩnh vực GICS. Đa dạng hóa trên các lĩnh vực chứng khoán giúp giảm thiểu rủi ro cá nhân hoặc không hệ thống gây ra bởi các yếu tố ảnh hưởng đến các ngành hoặc công ty cụ thể trong một ngành.
Chỉ số ngành cũng có thể được sử dụng bởi các nhà đầu tư đang tìm cách đầu tư vào triển vọng tăng trưởng của một ngành duy nhất. Các công ty đầu tư cung cấp các quỹ chỉ số thụ động tìm cách tái tạo từng trong số mười một lĩnh vực GICS. Quỹ chỉ số công nghệ thông tin Vanguard là một ví dụ về quỹ tương hỗ được quản lý thụ động nhằm tìm cách tái tạo các nắm giữ của Chỉ số công nghệ thông tin thị trường đầu tư của Mỹ. Chiến lược này cũng có sẵn cho các nhà đầu tư thông qua một quỹ giao dịch trao đổi, Quỹ đầu tư công nghệ thông tin Vanguard.
