Các quỹ phòng hộ là các khoản đầu tư gộp sử dụng nhiều chiến lược đầu tư khác nhau để kiếm lợi nhuận cho các nhà đầu tư của họ. Một nhà quản lý quỹ phòng hộ chỉ ra những gì cần mua và bán và tài sản nắm giữ trong quỹ có thể bao gồm cổ phiếu, trái phiếu, công cụ phái sinh, hàng hóa, tiền tệ hoặc tất cả các loại trên. Một quỹ có thể chỉ dài hoặc ngắn hoặc sử dụng kết hợp các chiến lược dài và ngắn.
Các quỹ phòng hộ thường tính phí cao hơn so với các quỹ tương hỗ truyền thống hoặc các quỹ giao dịch trao đổi, và lý do cho các khoản phí cao hơn là các quỹ phòng hộ đôi khi có thể mang lại cho nhà đầu tư lợi nhuận cao, ngay cả ở các thị trường giảm.
Chìa khóa chính
- Các quỹ phòng hộ là các khoản đầu tư gộp có thể sử dụng nhiều chiến lược dài và ngắn khác nhau trên một số thị trường tài chính khác nhau. Các quỹ phòng hộ thường tính phí cao hơn so với các quỹ tương hỗ và quỹ ETF vì tiềm năng thu nhập cao hơn. Người quản lý quỹ phòng hộ được trả tỷ lệ phần trăm lợi nhuận và bồi thường của quỹ có thể lên tới hàng triệu, thậm chí hàng tỷ đô la mỗi năm.Bridgwater Associates, Renaissance Technologies và AQR là một trong những quỹ phòng hộ lớn nhất của Hoa Kỳ.
Hơn 15.000 quỹ phòng hộ hoạt động trên toàn thế giới với khoảng 3 nghìn tỷ đô la tài sản kết hợp được quản lý, theo xếp hạng của ADV. 70% số tiền ở Bắc Mỹ và một nửa ở các bang New York, California và Texas. Các nhà quản lý của các quỹ lớn nhất có thể kiếm được hàng triệu đô la mỗi năm và, trong một số trường hợp, thậm chí là hàng tỷ. Dưới đây là năm quỹ phòng hộ lớn nhất tính đến giữa năm 2019:
1. Cộng sự Bridgwater
Bridgewater, quỹ Ray Dalio có trụ sở tại Connecticut, vẫn là quỹ lớn nhất thế giới về tài sản. Quỹ được thành lập vào năm 1975 và hiện có 130 tỷ đô la tài sản thuộc quyền quản lý. Dalio dường như đã chứng minh rằng các quỹ lớn nhất vẫn có thể sinh lãi cao, và theo Forbes, người quản lý quỹ phòng hộ đã kiếm được hơn 1 tỷ đô la tiền bồi thường trong năm 2018.
2. Công nghệ Phục hưng
James Simons, người đồng sáng lập Renaissance Technologies, đã đẩy quỹ của mình lên vị trí thứ hai trong danh sách. Renaissance là một trong những công ty định lượng lâu đời nhất và phổ biến nhất, và chiến lược của nó đã được đền đáp đáng kể. Công ty có khoảng 68 tỷ đô la được quản lý và Simons có thu nhập cao nhất của bất kỳ nhà quản lý quỹ phòng hộ nào trong năm 2018 sau khi kiếm được 1, 6 tỷ đô la.
3. Nhóm đàn ông
Có trụ sở tại London, Man Group là nhà điều hành quỹ đầu cơ lớn thứ ba với hơn 60 tỷ đô la tài sản được quản lý. Nó cung cấp một loạt các quỹ cho các nhà đầu tư tổ chức và tư nhân. James Man thành lập công ty vào năm 1783 với tư cách là một công ty hợp tác và môi giới đường. Với cổ phiếu được niêm yết trên thị trường chứng khoán London, đây là quỹ phòng hộ giao dịch công khai lớn nhất thế giới hiện nay.
4. Quản lý vốn AQR
Cliff Asness, người đồng sáng lập AQR Capital Management, đã chứng kiến tài sản của công ty ông tăng lên hơn 60 tỷ đô la kể từ khi công ty được thành lập vào năm 1998. AQR là quỹ phòng hộ lớn nhất đại diện cho nhóm quỹ lượng tử và cung cấp một số quỹ khác nhau cho giá trị ròng cao và các nhà đầu tư cá nhân. Tuy nhiên, công ty tuyên bố rằng họ đã cắt giảm tới 10% lực lượng lao động vào đầu năm 2020 sau khi mất tài sản đáng kể vào năm 2019.
5. Hai Sigma
Nằm trong top năm là Two Sigma, một công ty lớn khác trong thế giới quỹ lượng tử. Nhờ công nghệ tiên tiến của mình, Two Sigma đã đảm bảo vị trí thứ năm trong danh sách các quỹ phòng hộ lớn nhất bằng tài sản, với khoảng 43 tỷ đô la tài sản được quản lý. David Siegel, John Overdeck và Mark Pickard đã thành lập công ty vào năm 2001.
