Đầu tư chịu lãi khác nhau ở cách họ tạo ra lợi nhuận cho chủ sở hữu của họ. Khi một nhà đầu tư bán một khoản đầu tư nhiều hơn số tiền ban đầu họ mua, thì sự khác biệt giữa các giá trị đó được gọi là lãi vốn. Khi bạn mua một cổ phiếu với giá 1.000 đô la và sau đó bán nó với giá 1.200 đô la, bạn nhận ra mức tăng vốn là 200 đô la. Tuy nhiên, bạn cũng có thể đã nhận được các khoản thanh toán lãi định kỳ từ công ty phát hành cổ phiếu trong khi bạn sở hữu nó. Các khoản thanh toán lãi này được gọi là cổ tức, và việc xử lý lợi nhuận cổ tức rất khác so với việc xử lý các khoản lãi vốn.
Cổ tức và lãi vốn là hai công cụ xây dựng sự giàu có của thị trường chứng khoán; đầu tư tăng giá thông qua tăng giá vốn hoặc các công ty trả một phần lợi nhuận của chính họ cho các cổ đông dưới dạng cổ tức. Tốc ký thị trường cho lợi nhuận vốn chưa thực hiện, có nghĩa là tài sản chưa được bán, là "lợi nhuận", trong khi tốc ký cho cổ tức là "lợi tức".
Nói đúng ra, cổ tức không thực sự là tiền lãi, vì cổ tức thực sự gây thiệt hại nhẹ cho giá cổ phiếu sau khi chúng được phân phối. Tuy nhiên, các cổ đông nhận được thu nhập đó ngay lập tức. Tăng vốn chỉ là kết quả của việc bán một khoản đầu tư; khi giá cổ phiếu tăng từ 100 đô la lên 105 đô la, bạn chỉ thực sự đạt được khả năng bán với mức tăng vốn 5%. Nếu giá lại giảm xuống $ 98 trước khi bạn bán, bạn không nhận ra rằng mức tăng 5%.
Các quy tắc thuế đối với cổ tức và lãi vốn thay đổi thường xuyên, nhưng IRS giải quyết mỗi loại lợi nhuận khác nhau. Trên thực tế, lãi vốn dài hạn, hoặc tài sản nắm giữ lâu hơn một năm, được đối xử khác với lãi vốn ngắn hạn. Lợi nhuận ngắn hạn thường bị đánh thuế tương tự như thu nhập cổ tức.
Cố vấn cái nhìn sâu sắc
Ronald Mesler, JD
Chúng tôi bảo vệ bác sĩ, LLC, Boise, ID
Một khoản lãi (hoặc lỗ) là chênh lệch giữa giá mua của bạn và giá trị của chứng khoán khi bạn bán nó. Cổ tức là một khoản chi trả cho các cổ đông từ lợi nhuận của một công ty được ủy quyền và tuyên bố bởi hội đồng quản trị.
