Công ty Kraft Heinz (KHC) có thể đã chạm đáy sau một xu hướng giảm giá tàn khốc trong hai năm rưỡi đã từ bỏ hơn 70% giá trị. Nếu vậy, các cổ đông mới sẽ được hưởng lợi ích kép của giá cao hơn và tỷ suất cổ tức tốt, khiến nó trở thành một khoản đầu tư dài hạn hấp dẫn. Tuy nhiên, Rome đã không được xây dựng trong một ngày và người khổng lồ thực phẩm sẽ phải đối mặt với những cơn gió ngược và một cuộn băng hai mặt cho đến khi nó hấp thụ nguồn cung lớn trên cao giữa khoảng từ 30 đô la đến 40 đô la trở lên.
Cổ phiếu đã tăng hơn 12% trong tuần trước sau khi công ty đánh bại ước tính lợi nhuận quý ba và công bố doanh thu nội tuyến. Tin tức "tốt hơn đáng sợ" đã gây ra áp lực mua và bán khống nặng nề, chấm dứt chuỗi hạ cấp sau thu nhập góp phần tạo ra một loạt các mức thấp mọi thời đại. Mặc dù vậy, Kế hoạch Ổn định năm 2019 được vạch ra trong phần trình bày thu nhập sẽ mất nhiều năm để thực hiện, giữ một nắp về tình cảm, định giá và tăng giá.
Việc thiếu thông tin chi tiết cũng sẽ khiến các nhà đầu tư bên ngoài khó có thể lao dốc hơn trong những tuần tới. Ví dụ, phần nổi bật của bài thuyết trình có tên "Chuyển đổi gần hạn" có một danh sách giặt là nói chuyện kinh doanh phổ biến, bao gồm ý định "chẩn đoán các lĩnh vực trọng tâm chính", "thực hiện các sửa chữa quan trọng" và "hiệu quả nắm bắt". Dường như Phố Wall đã chú ý đến sự mơ hồ có chủ ý này, không đưa ra các bản nâng cấp nào kể từ khi phát hành vào tuần trước.
Biểu đồ dài hạn của KHC (2013 - 2019)
TradingView.com
Cổ phiếu phổ biến cho các hoạt động hiện tại xuất hiện vào tháng 9 năm 2012 khi Thực phẩm Kraft tách ra hoạt động thực phẩm và đồ uống vào Mondelēz International, Inc. (MDLZ) và Tập đoàn Thực phẩm Kraft. Nó đã mở phiên đầu tiên ở mức 35, 42 đô la và rơi vào phạm vi giao dịch hẹp, giới hạn bởi sự hỗ trợ ở mức thấp hơn 30 đô la và mức kháng cự ở mức trên 30 đô la. Một đột phá phạm vi trong quý đầu tiên của năm 2013 mang lại một mức tăng khiêm tốn đã bị đình trệ ở mức trên $ 40sa vài tháng sau đó.
Giá hành động đi ngang lên cao hơn trong hai năm tiếp theo, cuối cùng đã tăng vọt trong đợt tăng giá mua vào tháng 3 năm 2015 khi thông báo sáp nhập của Kraft-Heinz tạo ra khoảng cách 15 điểm vào mức thấp $ 70. Xu hướng tăng non trẻ đã đạt được rất ít hoặc không có tiến triển nào vào tháng 5 năm 2016, cuối cùng nhường chỗ cho một tiến bộ theo kênh đã tăng hơn 20 điểm vào mức cao nhất mọi thời đại của tháng 2 năm 2017 ở mức 97, 77 đô la.
Sự phục hồi sau đó đã bị phá vỡ từ một mô hình hàng đầu gấp đôi vào tháng 9 năm 2017, thiết lập mức kháng cự nặng ở mức trên 70 đô la. Nó đã thử nghiệm rào cản đó vào quý đầu tiên của năm 2018 và rơi xuống như một tảng đá, giảm dần với tốc độ nhanh chóng vào tháng 12 khi cuối cùng nó lấp đầy khoảng trống năm 2015 gần 50 đô la. Sự phục hồi vào mức đó đã bị đình trệ vào tháng 2 năm 2019, tạo ra khoảng cách bán lớn giữa khoảng giữa $ 30 và $ 40 có thể mất nhiều tháng để lấp đầy, bất chấp sự tăng giá gần đây.
Bộ dao động ngẫu nhiên hàng tuần đã vượt qua chu kỳ mua vào tháng 8 năm 2019 và hiện đã đạt đến mức quá mua đã tạo ra bốn lần đảo chiều trong hai năm qua. Trong khi đó, bộ dao động hàng tháng đang tham gia vào chu kỳ mua chưa đạt đến mức quá mua. Kết hợp lại với nhau, cổ phiếu có thể thêm một vài điểm trong những tuần tới, nhưng tiềm năng tăng giá có vẻ hạn chế, đặc biệt là với áp lực bán có khả năng tăng đáng kể trong khoảng giữa 30 đô la.
Biểu đồ ngắn hạn của KHC (2018 - 2019)
TradingView.com
Cuộc biểu tình tuần trước đã chạm ngưỡng kháng cự tại mức thoái lui Fibre.382 của đợt bán cuối cùng, cũng như đường trung bình theo hàm mũ 200 ngày và dao động cao trở lại vào tháng 3 năm 2019. Lần lượt, đây có vẻ như là một mô hình chạm đáy sẽ chạm khắc pullback bổ sung trước khi cổ phiếu gắn kết một cuộc tấn công thành công vào khoảng cách tháng tư lớn. Việc giảm xuống EMA 50 ngày ở mức 28 đô la có thể mang đến cơ hội mua rủi ro thấp trong kịch bản này bởi vì nó có thể vẽ vai phải của mô hình vai và đầu nghịch đảo.
Mô hình phân phối tích lũy khối lượng cân bằng (OBV) cũng khuyến cáo thận trọng, nâng trở lại mức kháng cự được tạo ra bởi khoảng cách bán. Nó di chuyển theo từng bước với hành động giá và có thể hoàn thành mô hình vai và đầu nghịch đảo giống hệt nhau trong những tháng tới. Cùng với các số liệu kỹ thuật và cơ bản khác, thiết lập nói với những người chơi thị trường dài hạn rằng họ có thể muốn đứng sang một bên ngay bây giờ và chờ giá thấp hơn để lên tàu.
Lớp lót dưới
Cổ phiếu của Kraft Heinz cuối cùng đã chạm đáy sau một xu hướng giảm dài, nhưng có thể mất nhiều tháng để tạo ra sự tăng giá bền vững.
