Một phần của bức tranh màu hồng liên quan đến việc nghỉ hưu là sự hồi hộp của nụ hôn mà khoản thanh toán thế chấp hàng tháng tạm biệt tạm biệt với giả định bạn sẽ trả hết tiền vào lúc đó. Gần đây, có một sự thay đổi trong suy nghĩ đã chứng kiến nhiều nhà hoạch định tài chính cho rằng những người về hưu tiếp tục mang thế chấp vào và trong suốt thời gian nghỉ hưu. Tái đầu tư tiền từ vốn chủ sở hữu của bạn, và đột nhiên bạn sẽ có một nguồn thu nhập mới, làm cho những năm vàng của bạn trở nên vàng hơn một chút.
Vâng, có thể có một số nhược điểm. Mang một khoản thế chấp khi nghỉ hưu có thể là một ý tưởng tốt trong một số trường hợp nhất định, nhưng nó chắc chắn không phải là một giải pháp một kích cỡ phù hợp cho tất cả để tăng thu nhập hưu trí.
Chìa khóa chính
- Mang một khoản thế chấp vào quỹ hưu trí cho phép các cá nhân khai thác thêm một dòng thu nhập bằng cách tái đầu tư vốn chủ sở hữu từ một ngôi nhà. Lợi ích khác là lãi suất thế chấp được khấu trừ thuế. Về nhược điểm, lợi nhuận đầu tư có thể thay đổi trong khi yêu cầu thanh toán thế chấp là cố định. Về lâu dài, một danh mục đầu tư đa dạng sẽ mang lại lợi nhuận cao hơn bất động sản nhà ở.
Bạn không thể ăn nhà của bạn
Khái niệm cơ bản đằng sau việc vay vốn cổ phần tại nhà là "bạn không thể ăn nhà của mình. Vì vì nơi cư trú của bạn không có thu nhập, vốn chủ sở hữu là vô dụng trừ khi bạn vay với nó. Về lâu dài, nhà cung cấp tỷ lệ hoàn vốn Bởi vì vốn đầu tư được đa dạng hóa hợp lý. Bởi vì vốn chủ sở hữu thường chiếm một phần đáng kể giá trị ròng của người về hưu, nên có thể đóng vai trò là lực cản cho thu nhập, tăng trưởng giá trị ròng và chất lượng cuộc sống chung khi nghỉ hưu.
Mang một khoản thế chấp trong khi nghỉ hưu có thể gây rắc rối nếu lợi nhuận đầu tư thay đổi, dẫn đến các vấn đề trong việc trả một khoản thế chấp hoặc không thoải mái liên quan đến việc mang một số nợ lớn trong thời kỳ thị trường suy thoái.
Vì vậy, về mặt logic, bước tiếp theo sẽ là chuyển tài sản của bạn khỏi nhà bằng cách thế chấp và đầu tư tiền vào chứng khoán vượt trội hơn chi phí sau thuế của thế chấp, từ đó nâng cao giá trị ròng trong dài hạn và của bạn dòng tiền trong ngắn hạn. Ngoài ra, các khoản đầu tư như hầu hết các quỹ tương hỗ và quỹ giao dịch trao đổi (ETF) dễ dàng được thanh lý và có thể được bán từng phần để đáp ứng nhu cầu chi tiêu thêm.
Điều này nghe có vẻ tuyệt vời, nhưng nó không đơn giản: Bất cứ khi nào bạn giới thiệu nhiều đòn bẩy hơn vào tài chính của mình, có rất nhiều điều bạn cần xem xét. Vì vậy, những lợi ích và hạn chế của chiến lược này là gì?
Ưu điểm của việc mang thế chấp vào quỹ hưu trí
Một danh mục đầu tư đa dạng đúng đắn sẽ tốt hơn bất động sản nhà ở trong dài hạn. Đừng để bị lừa bởi lợi nhuận bất động sản trong thập kỷ qua hoặc lâu hơn. Bất động sản dân cư trong lịch sử cung cấp tỷ lệ lợi nhuận hàng năm một chữ số, trong khi danh mục đầu tư đa dạng có xu hướng làm tốt hơn nhiều trong dài hạn và dự kiến sẽ tiếp tục làm như vậy trong tương lai. Thứ hai, lãi suất cho các khoản thế chấp được khấu trừ thuế, có thể phục vụ để giảm thiểu chi phí sử dụng hình thức đòn bẩy này, làm tăng lợi tức đầu tư của chứng khoán bạn mua.
Cuối cùng, từ quan điểm đầu tư, một tài sản duy nhất có thể được coi là hoàn toàn chưa được phân loại, đó là tin xấu nếu nó bao gồm một phần đáng kể giá trị ròng của bạn. Đa dạng hóa là điều cần thiết để duy trì sự ổn định không chỉ về tài chính mà cả sự an tâm.
Nhược điểm của việc mang thế chấp vào quỹ hưu trí
Mặc dù có những lợi ích tiềm năng, chiến lược này cũng có thể có một số tác dụng phụ khó chịu. Như đã đề cập trước đây, đưa ra một thế chấp là một hình thức đòn bẩy khác. Bằng cách sử dụng chiến lược này, bạn có hiệu quả tăng tổng số tài sản của bạn để bao gồm không chỉ một ngôi nhà mà còn cả các khoản đầu tư bổ sung. Tổng rủi ro của bạn tăng lên và cuộc sống tài chính của bạn trở nên phức tạp hơn nhiều. Hơn nữa, thu nhập bạn nhận được từ đầu tư của bạn sẽ dao động. Biến động kéo dài xuống có thể đáng sợ và khó quản lý.
Hơn nữa, Đạo luật cắt giảm thuế và việc làm năm 2017 đã giảm nhẹ phần nào lợi thế khấu trừ. Người nộp thuế hiện chỉ có thể khấu trừ lãi cho 750.000 đô la thế chấp cư trú đủ điều kiện (giảm từ 1 triệu đô la). Đạo luật này cũng đình chỉ việc khấu trừ tiền lãi trả cho các khoản vay và tín dụng vốn chủ sở hữu, trừ khi chúng được sử dụng để mua, xây dựng hoặc cải thiện đáng kể căn nhà đảm bảo tài chính.
Lợi nhuận đầu tư so với thế chấp
Một yếu tố quan trọng khác cần lưu ý là lợi nhuận đầu tư có thể thay đổi cao trong ngắn hạn, trong khi các khoản thế chấp có xu hướng được cố định trong tự nhiên. Đó là hợp lý để mong đợi khoảng thời gian khi danh mục đầu tư của bạn kém hơn chi phí thế chấp. Điều này đáng chú ý có thể làm xói mòn cơ sở tài chính của bạn và có khả năng gây nguy hiểm cho khả năng theo kịp các khoản thanh toán trong tương lai của bạn. Sự thay đổi này cũng có thể làm ảnh hưởng đến sự an tâm của bạn. Nếu bạn trở nên sợ hãi trong thời kỳ suy thoái của thị trường, bạn có thể phản ứng bằng cách gõ vào danh mục đầu tư của mình để thanh toán thế chấp, từ đó phủ nhận lợi ích của việc thu hồi các khoản đầu tư của bạn. Nếu điều này xảy ra, bạn thực sự sẽ làm giảm giá trị tài sản ròng của bạn thay vì tăng nó. Điều quan trọng là không đánh giá thấp ảnh hưởng tâm lý đáng lo ngại của đòn bẩy.
Có nhiều yếu tố tài chính khách quan bạn cần xem xét để xác định giá trị của chiến lược này trong tình hình tài chính nhất định của bạn. Mặc dù một số nhà hoạch định tài chính có thể đưa ra lời khuyên tương tự trên toàn ban, chiến lược này không có nghĩa là phù hợp với tất cả mọi người.
Việc xem xét quan trọng nhất là xác định tổng chi phí lãi vay thế chấp của bạn, vì đây là trở ngại mà danh mục đầu tư của bạn phải vượt qua để thành công. Các yếu tố ảnh hưởng đến điều này rất đơn giản và bao gồm uy tín tín dụng và khung thuế của bạn. Tất nhiên, tín dụng của bạn càng tốt, tổng chi phí lãi của bạn sẽ càng thấp. Hơn nữa, khung thuế của bạn càng cao, bạn càng nhận được nhiều lợi ích về thuế từ khoản lãi suất.
Khai thác vốn chủ sở hữu của bạn trong khi nghỉ hưu
Điều đầu tiên bạn cần làm là nói chuyện với nhân viên cho vay và kế toán của bạn để xác định tổng chi phí lãi vay của bạn. Lợi ích thuế của bạn sẽ cho bạn biết danh mục đầu tư của bạn cần kiếm được bao nhiêu để trả các khoản lãi suất thế chấp của bạn. Tiếp theo, bạn cần tiếp cận với cố vấn đầu tư của mình để thảo luận về việc vượt qua rào cản đầu tư này, điều này dẫn đến một loạt các cân nhắc khác.
Biết tỷ lệ lợi nhuận mong muốn của bạn là đủ đơn giản, nhưng liệu bạn có thể đạt được tỷ lệ hoàn vốn đó một cách hợp lý hay chịu đựng rủi ro cần thiết hay không là một câu chuyện khác. Nói chung, đánh bại chi phí thế chấp của bạn sẽ đòi hỏi một sự phân bổ lớn hơn cho cổ phiếu, điều này có thể kéo theo một lượng lớn biến động danh mục đầu tư. Thành thật mà nói, hầu hết những người về hưu có lẽ không sẵn sàng chấp nhận mức độ biến động như vậy, đặc biệt là vì họ có ít thời gian hơn để vượt qua những thăng trầm của thị trường. Một yếu tố khác cần xem xét là hầu hết các cố vấn tài chính đều dựa vào mức trung bình lịch sử để ước tính lợi nhuận trong tương lai của danh mục đầu tư. Nói cách khác, không hoàn toàn dựa vào kỳ vọng trở lại.
Cuối cùng, sự cân nhắc chính cuối cùng là xác định tỷ lệ phần trăm của tổng giá trị ròng mà ngôi nhà của bạn đại diện. Tỷ lệ phần trăm giá trị ròng của nhà bạn càng lớn, quyết định này càng trở nên quan trọng.
Ví dụ: nếu giá trị ròng của bạn là 2 triệu đô la và nhà của bạn chỉ đại diện cho 200.000 đô la thì cuộc thảo luận này hầu như không đáng để nỗ lực, vì lợi nhuận ròng từ chiến lược này sẽ ảnh hưởng tối thiểu đến giá trị ròng của bạn. Tuy nhiên, nếu giá trị ròng của bạn là 400.000 đô la và 200.000 đô la trong số này đến từ nhà của bạn, thì cuộc thảo luận này có ý nghĩa sâu sắc trong kế hoạch tài chính của bạn. Chiến lược này có ít tác động hơn và có lẽ ít hấp dẫn hơn đối với người giàu hơn người nghèo.
Điểm mấu chốt
Không bao giờ là một ý tưởng tốt để mù quáng chấp nhận một lời khuyên, ngay cả khi nó đến từ miệng của một nhà hoạch định tài chính. Sự an toàn của việc mang thế chấp vào quỹ hưu trí phụ thuộc vào nhiều yếu tố khác nhau. Chiến lược này không được đảm bảo để thành công và có thể làm phức tạp đáng kể cuộc sống tài chính của bạn. Quan trọng nhất, đòn bẩy là con dao hai lưỡi và có thể gây ra hậu quả tài chính nghiêm trọng cho một người về hưu.
