Nhiều nhà đầu tư ngần ngại tham gia vào các mặt hàng riêng lẻ, nhưng các quỹ giao dịch trao đổi hàng hóa (ETF) ngày nay khiến không gian này có thể tiếp cận được với mọi tầng lớp nhà đầu tư. Hàng hóa có xu hướng biến động, và thị trường năm 2019 phản ánh điều đó. Sau khi giảm xuống trong phần cuối của năm 2018, các quỹ ETF hàng hóa rộng đã thấy giá của chúng tăng gần đây.
Nhiều nhà đầu tư sử dụng hàng hóa như một hàng rào chống lạm phát. Hơn nữa, hàng hóa giúp đa dạng hóa danh mục đầu tư do mối tương quan chung của chúng với các loại tài sản khác, chẳng hạn như cổ phiếu và trái phiếu. Hàng hóa thường được coi là nơi trú ẩn an toàn trong thời điểm thị trường không chắc chắn, và ngày càng nhiều nhà đầu tư đang sử dụng hàng hóa để phòng ngừa danh mục đầu tư.
Nếu bạn đang tìm kiếm tiếp xúc với hàng hóa nhưng bạn không chắc chắn nơi để giữ đô la của mình, hàng hóa ETF cung cấp cho bạn rất nhiều sự lựa chọn. Có những quỹ ETF theo dõi một giỏ hàng hóa rộng lớn cũng như các quỹ tập trung vào một loại hàng hóa duy nhất, chẳng hạn như dầu hoặc kim loại quý.
Ba hàng hóa ETF dưới đây được chọn dựa trên sự kết hợp của các tài sản thuộc quyền quản lý (AUM) và hiệu suất. Tất cả các số liệu là hiện tại kể từ ngày 5 tháng 4 năm 2019.
Chìa khóa chính
- Hàng hóa có thể được sử dụng như một hàng rào chống lạm phát và giúp đa dạng hóa danh mục đầu tư do mối tương quan tiêu cực của chúng với các loại tài sản khác. Đầu tư vào hàng hóa riêng lẻ có thể có rủi ro, nhưng ETF hàng hóa có thể làm giảm rủi ro liên quan. Hàng hóa có thể là một nơi trú ẩn an toàn trong thời kỳ hỗn loạn thị trường.
Theo dõi hàng hóa Invesco DB (DBC)
- Tổ chức phát hành: Invesco Khối lượng trung bình: 1, 74 triệu Tài sản Net: 1, 78 tỷ USD2019 Lợi nhuận: 11, 25% Tỷ lệ chi phí (ròng): 0, 89%
DBC theo dõi chỉ số 14 mặt hàng sử dụng hợp đồng tương lai để tiếp xúc. Nó giải quyết vấn đề trọng số một cách sáng tạo, giới hạn năng lượng ở mức 60% để cho phép tiếp xúc nhiều hơn với các vật phẩm không tiêu thụ như vàng và bạc. Quy mô lớn của quỹ cũng mang lại cho nó tính thanh khoản mạnh mẽ.
Lợi nhuận hàng năm một năm, ba năm và năm năm của DBC lần lượt là -6, 1%, 6, 3% và -8, 9%, phản ánh sự biến động trong thị trường hàng hóa.
DBC gần như là quỹ ETF lớn nhất trong không gian hàng hóa tính theo AUM.
iPath Pure Beta Broad ETN (BCM)
- Tổ chức phát hành: iPathA Phạm vi bảo hiểm: 1.713Net Tài sản: 55, 5 triệu2019 Lợi nhuận YTD: 10, 22% Tỷ lệ chi phí (ròng): 0, 70%
BCM chọn các hợp đồng tương lai dựa trên Chỉ số hàng hóa Barclays, vốn thực sự có trọng số dựa trên thanh khoản và giới hạn ở mức 35% cho các ngành hàng hóa và 20% cho các nhóm hàng hóa. Vì lý do đó, năng lượng được đại diện dưới mức và kim loại quý được đại diện quá mức so với các quỹ chỉ số hàng hóa rộng lớn khác, trong đó năng lượng có thể chiếm từ 65% trở lên. Như hiện tại, dầu thô và vàng WTI có thể gần bằng nhau về tỷ lệ phần trăm trong nắm giữ của BCM (hiện tại lần lượt là 10, 9% và 18, 3%).
Lợi nhuận hàng năm một năm và ba năm cho BCM lần lượt ở mức -5, 6% và 4, 7%.
Quỹ tín thác chiến thuật hàng hóa toàn cầu đầu tiên ETF (FTGC)
- Tổ chức phát hành: Ủy thác đầu tiên Khối lượng bảo hiểm: 62.600Net Tài sản: $ 172 triệu2019 Lợi nhuận của YTD: Tỷ lệ chi phí 6, 1% (ròng): 0, 95%
FTGC là quỹ hàng hóa rộng lớn duy nhất được quản lý tích cực. Nó cũng được cấu trúc hơi khác một chút như một quỹ mở theo Đạo luật Công ty Đầu tư năm 1940. FTGC đạt được mức tiếp xúc hàng hóa thông qua công ty con tại Quần đảo Cayman, nơi nắm giữ các hợp đồng tương lai và các sản phẩm hàng hóa có cấu trúc khác. Nó hiện đang nắm giữ một giỏ khoảng 30 mặt hàng tương lai, với 10 cổ phiếu hàng đầu bao gồm các mặt hàng bất thường như dầu đậu nành, gia súc sống và ca cao.
Hầu hết các quỹ ETF hàng hóa mang rất nhiều tiếp xúc với dầu và vàng.
Bạn sẽ trả thêm một chút phí cho quỹ được quản lý tích cực này, nhưng nó vẫn phù hợp với các quỹ ETF đặc biệt khác. Mặc dù có cấu trúc bất thường, nhưng quỹ này bị đánh thuế giống như một quỹ đầu tư mà các nhà đầu tư đã không nhận được K-1 vào cuối năm. Ngày thành lập của FTGC là tháng 10 năm 2013. Lợi nhuận hàng năm một năm và ba năm lần lượt là -8, 7% và -0, 75%.
