Ngành công nghiệp dầu khí bao gồm các công ty tham gia vào việc thăm dò, khai thác, lọc dầu, vận chuyển và tiếp thị các sản phẩm dầu khí. Một kho dự trữ dầu có thể bao gồm các công ty giao dịch công khai khai thác, khoan và sản xuất các mặt hàng, như ConocoPhillips (COP), những công ty cung cấp dịch vụ khai thác dầu mỏ, thiết bị và các vật tư khác, như Công ty TNHH Schlumberger (SLB), các công ty trung lưu vận chuyển, lưu trữ và xử lý dầu khí, như Enbridge Inc. (ENB), cũng như các công ty lọc dầu và hóa dầu như Phillips 66 (PSX) và các công ty dầu khí tích hợp như ExxonMobil Corp (XOM)
Ngành dầu khí bắt đầu năm 2018 mạnh mẽ, trùng với sự gia tăng của giá dầu thô từ khoảng $ 50 đến $ 70 mỗi thùng. Khi dầu thô giảm xuống dưới 50 đô la một thùng vào cuối năm nay, chứng khoán đã bị ảnh hưởng, phục hồi trở lại vào năm 2019 cùng với sự phục hồi của thị trường rộng lớn hơn và giá dầu thô tăng gần 54 đô la một thùng. Năm 2018 và 2019, ngành dầu khí dự kiến sẽ tăng trưởng lợi nhuận mạnh mẽ. Kỳ vọng về sự gia tăng nhanh chóng nhu cầu năng lượng toàn cầu, đặc biệt là ở Ấn Độ và Trung Quốc trong vài thập kỷ tới, sẽ thúc đẩy doanh số cho các công ty dầu khí, mặc dù các chính phủ trên thế giới đang tăng gấp đôi các dự án năng lượng tái tạo. Theo Deloitte, năm 2018, nhu cầu dầu toàn cầu dường như đã vi phạm 100 MMbbl / d lần đầu tiên, trong khi khí đốt tự nhiên tiếp tục mở rộng thị phần chính của mình. Trong khi rủi ro cung cấp vẫn tồn tại ở một số nước xuất khẩu chính bao gồm Venezuela và Iran, nền kinh tế toàn cầu đang có tín hiệu tăng trưởng liên tục và nhu cầu năng lượng đang tăng ở mức trên trung bình, rủi ro giảm giá bao gồm biến động giá cả hàng hóa, thuế quan, tỷ lệ tăng, kinh tế và suy thoái thị trường, và sự không chắc chắn rộng hơn.
Dưới đây là cái nhìn về các cổ phiếu penny dầu khí hiệu suất hàng đầu vào tháng 2 năm 2019, dựa trên hiệu suất của ngành kể từ đầu năm. Danh sách ở đây được trình bày theo thứ tự hiệu suất hàng năm (YTD) dựa trên giá cổ phiếu đóng cửa, kể từ ngày 31 tháng 12 năm 2018 và giá đóng cửa kể từ ngày 6 tháng 2 năm 2019. Hiệu suất đã được so sánh với SPDR S & P 500 Khai thác và sản xuất dầu khí ETF (XOP) tăng 13, 5% trong năm 2019. Danh sách này bao gồm các công ty có vốn hóa thị trường từ 39, 2 triệu đến 909, 8 triệu đô la. Các cổ phiếu năng lượng giá thấp mà chúng tôi đã giới thiệu dưới đây vẫn sống sót sau sự sụt giảm dầu mỏ, mặc dù đang chùn bước, và có thể được định vị để tiếp tục phục hồi khi nhu cầu toàn cầu về doanh thu dầu khí tăng. Tuy nhiên, các nhà đầu tư nên thận trọng khi giao dịch với những cái gọi là "cổ phiếu penny, do họ cho rằng họ phải chịu sự thay đổi lớn hơn trong giá cổ phiếu và đặt cược rủi ro hơn.
1. Torchlight Energy Resources Inc. (TRCH)
· Vốn hóa thị trường: 70, 1 triệu đô la
· Hiệu suất cổ phiếu YTD: 76, 8%
2. Tập đoàn năng lượng Sanchez (SN)
· Vốn hóa thị trường: 39, 2 triệu đô la
· Hiệu suất cổ phiếu YTD: 67, 4%
3. Công ty TNHH Quốc tế Weatherford (WFT)
· Vốn hóa thị trường: 909, 8 triệu đô la
· Hiệu suất cổ phiếu YTD: 61, 6%
4. Capstone Turbine Corp (CPST)
· Vốn hóa thị trường: 61, 7 triệu đô la
· Hiệu suất cổ phiếu YTD: 53, 7%
Tài nguyên năng lượng Torchlight
Công ty tài nguyên năng lượng Torchlight có trụ sở tại Plano, Texas là một công ty khai thác và khai thác dầu khí (E & P) tăng trưởng cao, tập trung chủ yếu vào việc mua lại và phát triển các mỏ dầu trong nước có lợi nhuận cao. Công ty trị giá 70 triệu đô la hiện đang nắm giữ lợi ích ở Texas, nơi các mục tiêu của họ được thiết lập các vở kịch như Permian Basin và Eagle Ford Shale.
Cổ phiếu của Torchlight, mặc dù đã đạt được con số khổng lồ 77% trong năm 2019, giảm 10, 1% sau 12 tháng, kém hơn so với mức giảm 1, 9% của S & P 500 so với cùng kỳ khi ngành dầu khí nói chung được xếp hạng trong số những người có thành tích tồi tệ nhất năm 2018. Báo cáo của Wall St. ngày 17 tháng 1, Torchlight, vẫn chưa mang lại lợi nhuận, đã tăng khoản nợ từ 7, 2 triệu đô la lên 15 triệu đô la trong năm qua, khiến công ty có 878.000 đô la tiền mặt và đầu tư ngắn hạn. Với khoản nợ đạt 76% vốn chủ sở hữu, Torchlight có thể được coi là đòn bẩy cao.
Xem xét mức vốn hóa thị trường nhỏ và tỷ lệ nợ cao, các nhà đầu tư sẽ theo dõi chặt chẽ bảng cân đối của Torchlight để đánh giá liệu công ty có thể sống sót sau khi hạ cấp thị trường khác hay không. Trong trường hợp suy thoái mạnh, thanh khoản có thể cạn kiệt, khiến các công ty gặp khó khăn khi nợ cao và báo lỗ, tiếp tục hoạt động.
Năng lượng Sanchez
Sanchez Energy là một công ty E & P dầu có trụ sở tại Houston, TX, tập trung vào việc mua lại và phát triển các nguồn tài nguyên dầu và khí tự nhiên độc đáo ở Bờ Vịnh Hoa Kỳ, với trọng tâm hiện tại là phát triển theo chiều ngang của tiềm năng tài nguyên quan trọng từ Eagle Ford Shale ở Nam Texas TMS ở Mississippi và Louisiana.
Công ty đã phải đối mặt với sự hỗn loạn đáng kể trong giai đoạn gần đây, với cổ phiếu giảm hơn 67% trong ba tháng, và giảm gần 88% trong 12 tháng. Trong khi sản xuất và bán hàng của Sanchez tăng đáng chú ý sau thương vụ mua lại Eagle Ford của Công ty Anadarko Oil Corp (APC) vào tháng 1 năm 2017, dòng hàng đầu của nó đã không theo kịp các cam kết và nghĩa vụ thanh toán lãi cho các cổ đông ưu tiên, theo Nghiên cứu công bằng của Zack. Trong ba phần tư kéo dài, công ty đã báo cáo trong sự mong đợi của các nhà phân tích màu đỏ và bỏ lỡ. Tháng trước, công ty đã nhận được cảnh báo hủy niêm yết thứ hai từ NYSE, vì vốn hóa thị trường của công ty đã ở mức dưới 50 triệu đô la trong hơn 30 ngày giao dịch liên tiếp.
Sanchez được yêu cầu soạn thảo và đệ trình một kế hoạch cho sàn giao dịch có thể nâng mức vốn hóa thị trường của nó lên trên 50 triệu đô la trong vòng 18 tháng. Công ty được cho là đang khám phá các lựa chọn chiến lược để tăng cường tài chính vì nó chống lại dòng tiền tự do âm và gánh nặng nợ cao.
Thời tiết quốc tế
Weatherford International là một trong những công ty dịch vụ mỏ dầu đa quốc gia lớn nhất thế giới, chuyên cung cấp các giải pháp, công nghệ và dịch vụ tiên tiến cho ngành dầu khí.
Trong khi cổ phiếu của Weatherford tăng gần 62% so với đầu năm, họ vẫn giảm 25, 4% sau ba tháng và giảm 68, 5% sau 12 tháng. Trong quý gần đây nhất, Weatherford đã công bố dòng tiền tự do tích cực lần đầu tiên sau nhiều năm, với dòng tiền hoạt động là 105 triệu đô la. Vào cuối quý 4, Weatherford có khoản nợ ròng 7, 39 tỷ USD.
Ban quản lý đề xuất rằng họ có kế hoạch sử dụng dòng tiền miễn phí và tiền thu được từ việc bán tài sản để cải thiện bảng cân đối kế toán. Các nhà đầu tư sẽ tiếp tục xem xét các dấu hiệu cho thấy sự thay đổi tại Weatherford sau gần một năm CEO Mark McCollum nắm quyền. Dựa trên công việc chúng tôi đã hoàn thành dựa trên các sáng kiến chuyển đổi cụ thể, chúng tôi tiếp tục tin rằng chúng tôi có thể đạt được mục tiêu tỷ lệ chạy EBITDA tăng thêm 1 tỷ đô la vào cuối năm 2019, McCollum nói.
Tua bin Capstone
Capstone Turbine là nhà sản xuất tuabin khí có trụ sở tại Los Angeles, chuyên về năng lượng microturbine, và các hệ thống đồng phát chữa bệnh và làm mát.
Cổ phiếu của Capstone tăng gần 54% so với đầu năm, khiến nó trở thành cổ phiếu duy nhất trong danh sách này không giảm trong 12 tháng, thay vào đó là mức tăng 5, 8%. Vào tháng 11 năm 2017, công ty đã hoàn thành một dự án theo dõi nhanh 6 tháng để hợp nhất trụ sở công ty và hai địa điểm sản xuất riêng biệt thành một cơ sở duy nhất. Capstone cho biết hiện tại, họ đã nhận ra những cải tiến đáng kể về năng lực và sử dụng cơ sở trong các hoạt động sản xuất một ca.
Tiến lên phía trước, nhà sản xuất tuabin khí sẽ tiếp tục tập trung vào việc cắt giảm chi phí, triển khai chiến lược này để lựa chọn các thành viên trong cơ sở cung ứng của mình. Công ty dự kiến sẽ báo cáo kết quả Q4 vào ngày 7 tháng 2, trong đó các nhà phân tích trung bình dự kiến sẽ lỗ 0, 06 đô la mỗi cổ phiếu trên doanh thu 21, 3 triệu đô la, giảm 6, 3% so với cùng kỳ.
Tổng quat
Nhìn chung, miễn là nền kinh tế toàn cầu tiếp tục tăng trưởng vững chắc, giá dầu vẫn ổn định và nhu cầu năng lượng vẫn mạnh, các cổ phiếu này có thể tiếp tục đà tăng.
Điều đó đang được nói, điều quan trọng cần lưu ý là tiềm năng thưởng cao hơn cho các cổ phiếu penny này cũng đi kèm với hồ sơ rủi ro cao hơn. Do tính chất đầu cơ của các cổ phiếu dầu khí giá rẻ này, các nhà đầu tư nên liên tục thực hiện thẩm định, do mức độ giảm giá của họ có thể nghiêm trọng trong một đợt giảm giá mạnh.
