Hàng năm có thể nghe có vẻ lôi cuốn khi được một nhân viên bán hàng, người không phải ngẫu nhiên tạo ra những khoản hoa hồng khổng lồ bán cho họ. Để chắc chắn, sản phẩm đầu tư độc đáo này cung cấp lợi ích hợp pháp. Tăng trưởng của nó được hoãn thuế và niên kim có thể mang lại sự an tâm bằng cách cung cấp một nguồn thu nhập đáng tin cậy cho cuộc sống.
Điều đó nói rằng, những bất lợi của niên kim là rất nhiều, với một lượng lớn các cố vấn tài chính đồng tình rằng các tiêu cực vượt xa các tích cực cho phương tiện đầu tư này.
Nhược điểm về thuế
Đúng là bạn không phải trả thuế cho một niên kim trong giai đoạn tăng trưởng của nó. Số tiền bạn kiếm được trong thời gian này được hoãn thuế. Tuy nhiên, khi bạn bắt đầu thực hiện phân phối, không chỉ bạn bị đánh thuế, mà tỷ lệ này còn cao hơn so với nhiều khoản đầu tư. Lợi nhuận hàng năm được đánh thuế như thu nhập thông thường, không phải là tăng vốn dài hạn.
Đây là tin xấu đặc biệt đối với các nhà đầu tư giàu có trong khung thuế hàng đầu, trong đó, năm 2019 và 2020, là 37%. Ngược lại, lợi nhuận từ các khoản đầu tư nhận được điều trị lãi vốn bị đánh thuế ở mức thấp hơn nhiều từ 15% đến 20%.
Hình phạt cho rút tiền sớm
Hoa hồng cao
Lý do các đại lý bảo hiểm nhân thọ bơm niên kim cho khách hàng của họ là đơn giản. Hoa hồng từ việc bán niên kim là rất lớn. Hơn nữa, nhân viên bán hàng nhận được tiền để bán sản phẩm này không xuất hiện ngoài luồng. Chi phí ẩn cho bạn, nhà đầu tư, cuối cùng cung cấp cho kiểm tra hoa hồng của đại lý.
Trên thực tế, một trong những lý do khiến các niên kim có phí rút tiền sớm như vậy là tiền giúp cho hoa hồng trên sản phẩm này duy trì ở mức rất cao.
Cố vấn cái nhìn sâu sắc
James Liotta, CFP®, CPWA®, AIF®, NSSA®
Prominence Capital GP, LLC, Hillsly Hills, CA
Những nhược điểm của niên kim phụ thuộc vào loại niên kim. Đối với các Biên niên sử ngay lập tức cao cấp (SPIA), dòng tiền được đảm bảo bởi nhà phát hành cho vòng đời của người khai báo. Tuy nhiên, dòng thu nhập là cố định và không tăng theo lạm phát, và tiền gốc bị khóa và không còn có sẵn cho các trường hợp khẩn cấp. Nhiều tính năng bổ sung của SPIA cũng sẽ làm giảm thu nhập hàng tháng. Trong trường hợp niên kim hoãn lại, lợi nhuận có thể không tốt bằng các sản phẩm tương đương nếu các khoản thanh toán được cố định và có thể gặp biến động đáng kể và rủi ro giảm nếu thanh toán thay đổi. Phí đầu hàng cũng có thể áp dụng cho bất kỳ việc thoái vốn nào. Cuối cùng, điều quan trọng là phải hiểu đầy đủ các tính năng của niên kim, tất cả đều có ưu và nhược điểm tùy thuộc vào hoàn cảnh độc đáo của nhà đầu tư.
