Danh mục đầu tư được xác định là gì
Một danh mục đầu tư được xác định là một ủy thác đầu tư đầu tư vào một tập hợp trái phiếu, cổ phiếu được xác định trước hoặc cả hai đã được lựa chọn bởi công ty quỹ. Tương tự như một số loại quỹ tương hỗ, các quỹ tín thác bị đóng và không được quản lý tích cực. Giống như một quỹ tương hỗ, một quỹ đóng là một quỹ đầu tư gộp có một người quản lý giám sát danh mục đầu tư. Nó tăng một lượng vốn cố định thông qua một đợt chào bán công khai ban đầu (IPO). Quỹ này sau đó được cấu trúc, liệt kê và giao dịch giống như một cổ phiếu trên sàn giao dịch chứng khoán.
BREAKING DOWN Danh mục đầu tư được xác định
Danh mục đầu tư được xác định, giống như các loại danh mục đầu tư khác, là tập hợp các tài sản tài chính như cổ phiếu, trái phiếu, hàng hóa, tiền tệ và các khoản tương đương tiền, cũng như các đối tác quỹ của chúng, bao gồm các quỹ tương hỗ, trao đổi và đóng.
Trong một danh mục đầu tư xác định, chứng khoán là cố định và các đơn vị chỉ có thể được bán sau khi hoàn thành giai đoạn mua ban đầu. Các đơn vị này có xu hướng có thời hạn sử dụng xác định, sau đó chúng được thanh lý và tiền thu được sẽ được trả lại cho các nhà đầu tư. Một danh mục đầu tư được xác định có thể giao dịch ở các mức giá khác nhau trong ngày giao dịch. Cung và cầu xác định giá của các đơn vị trong một danh mục đầu tư xác định, điều này có thể dẫn đến sự khác biệt về giá từ giá trị ròng của tài sản cơ sở. Các quỹ tương hỗ có thể không đồng bộ với giá trị tài sản ròng của họ, nhưng chỉ được định giá một lần mỗi ngày với giá trị tài sản ròng kể từ khi kết thúc giao dịch.
Danh mục đầu tư được xác định và mức độ chấp nhận rủi ro
Một danh mục đầu tư được chia thành các phân khúc có quy mô khác nhau, đại diện cho nhiều loại tài sản và loại hình đầu tư để thực hiện phân bổ danh mục rủi ro lợi nhuận phù hợp. Nhiều loại chứng khoán khác nhau có thể được sử dụng để xây dựng danh mục đầu tư đa dạng, nhưng cổ phiếu, trái phiếu và tiền mặt thường được coi là khối xây dựng cốt lõi của danh mục đầu tư.
Các nhà đầu tư khôn ngoan nhất xây dựng danh mục đầu tư phù hợp với khả năng chấp nhận rủi ro và mục tiêu của họ. Mức độ chấp nhận rủi ro có thể được định nghĩa là mức độ biến động của lợi nhuận đầu tư mà nhà đầu tư sẵn sàng chấp nhận, đặc biệt là khi thị trường quay đầu thấp hơn.
Chấp nhận rủi ro là một trong những cân nhắc quan trọng nhất khi xác định cách đầu tư. Các nhà đầu tư nên có một sự hiểu biết thực tế về khả năng và sự sẵn sàng của họ để tiêu hóa các chuyển động lớn trong giá trị của các khoản đầu tư của họ. Nếu các nhà đầu tư chấp nhận quá nhiều rủi ro, họ có thể có xu hướng bán nhiều hơn trong bối cảnh thị trường suy thoái và bỏ lỡ sự phục hồi của thị trường.
