Tỷ suất lợi nhuận là một tỷ lệ phần trăm của lợi nhuận thể hiện số tiền mà một công ty kiếm được trên mỗi đô la doanh số. Nếu một công ty kiếm được nhiều tiền hơn trên mỗi lần bán, nó có tỷ suất lợi nhuận cao hơn.
Mặt khác, tỷ suất lợi nhuận gộp và tỷ suất lợi nhuận ròng là hai tỷ lệ lợi nhuận riêng biệt được sử dụng để đánh giá sự ổn định tài chính của công ty và sức khỏe tổng thể.
Biên lợi nhuận gộp
Biên lợi nhuận gộp là thước đo lợi nhuận cho thấy tỷ lệ phần trăm doanh thu vượt quá giá vốn hàng bán. Nó minh họa mức độ thành công của đội ngũ quản lý điều hành của một công ty trong việc tạo doanh thu từ các chi phí liên quan đến sản xuất sản phẩm và dịch vụ của họ. Nói tóm lại, con số càng cao, quản lý càng hiệu quả trong việc tạo ra lợi nhuận cho mỗi đô la chi phí lao động liên quan.
Biên lợi nhuận gộp được tính bằng cách lấy tổng doanh thu trừ đi giá vốn hàng bán (giá vốn hàng bán) và chia chênh lệch cho tổng doanh thu. Kết quả tỷ suất lợi nhuận gộp thường được nhân với 100 để hiển thị con số dưới dạng phần trăm. Giá vốn hàng bán là số tiền mà một công ty phải trả để sản xuất hàng hóa hoặc dịch vụ mà họ bán.
Hay nói, là một tài tài của, qua, qua, qua một tài khác, qua giữ, qua một tài khác Tỷ suất lợi nhuận gộp = Doanh thu (Doanh thu − COGS) × 100 nơi:
Giải thích về Gross Vs. Tỷ suất lợi nhuận ròng
Ví dụ về tỷ suất lợi nhuận gộp
Trong năm tài chính kết thúc vào ngày 30 tháng 9 năm 2017, Apple đã báo cáo tổng doanh thu hoặc doanh thu là 229 tỷ đô la và giá vốn hàng bán là 141 tỷ đô la như thể hiện từ tuyên bố hợp nhất 10 nghìn của công ty dưới đây.
Biên lợi nhuận gộp của Apple trong năm 2017 là 38%. Sử dụng công thức trên, nó sẽ được tính như sau:
Hay nói, là một tài tài của, qua, qua, qua một tài khác, qua giữ, qua một tài khác $ 229B ($ 229B− $ 141B) ∗ 100 = 38%
Điều này có nghĩa là với mỗi đô la Apple tạo ra trong doanh số, công ty đã tạo ra 38 xu lợi nhuận gộp trước khi các chi phí kinh doanh khác được thanh toán. Tỷ lệ cao hơn thường được ưa thích vì điều này sẽ chỉ ra rằng công ty đang bán hàng tồn kho để có lợi nhuận cao hơn. Biên lợi nhuận gộp cung cấp một dấu hiệu chung về lợi nhuận của công ty, nhưng đó không phải là thước đo chính xác.
Tỷ suất lợi nhuận gộp so với lợi nhuận gộp
Điều quan trọng cần lưu ý là sự khác biệt giữa tỷ suất lợi nhuận gộp và lợi nhuận gộp. Biên lợi nhuận gộp được hiển thị dưới dạng phần trăm, trong khi lợi nhuận gộp là một số tiền tuyệt đối.
Lợi nhuận gộp là số tiền doanh thu tuyệt đối mà một công ty tạo ra vượt quá chi phí sản xuất trực tiếp. Do đó, một kết xuất thay thế của phương trình biên gộp trở thành lợi nhuận gộp chia cho tổng doanh thu. Như thể hiện trong tuyên bố trên, con số lợi nhuận gộp của Apple là 88 tỷ đô la (tương đương 229 tỷ đô la - 141 tỷ đô la).
Nói tóm lại, lợi nhuận gộp là tổng số lợi nhuận gộp sau khi trừ đi doanh thu từ COGS, hoặc 88 tỷ đô la trong trường hợp của Apple. Nhưng tỷ suất lợi nhuận gộp là phần trăm lợi nhuận mà Apple tạo ra trên mỗi chi phí sản xuất hàng hóa của mình hoặc 38%.
Con số lợi nhuận gộp ít có giá trị phân tích vì nó thể hiện một con số riêng rẽ thay vì đưa ra một con số được tính toán liên quan đến cả chi phí và doanh thu. Do đó, tỷ suất lợi nhuận gộp (hay tỷ suất lợi nhuận gộp) có ý nghĩa hơn đối với các nhà phân tích và nhà đầu tư thị trường.
Để minh họa sự khác biệt, hãy xem xét một công ty cho thấy lợi nhuận gộp là 1 triệu đô la. Thoạt nhìn, con số lợi nhuận có thể xuất hiện ấn tượng, nhưng nếu tỷ suất lợi nhuận gộp của công ty chỉ là 1%, thì chi phí sản xuất chỉ tăng 2% là đủ để khiến công ty mất tiền.
Lợi nhuận gộp và tỷ suất lợi nhuận gộp chỉ là hai phép đo lợi nhuận. Biên lợi nhuận ròng, bao gồm tổng chi phí của một công ty, là một chỉ số lợi nhuận rõ ràng hơn nhiều, và là một trong những nhà phân tích và nhà đầu tư xem xét kỹ lưỡng nhất.
Tỷ suất lợi nhuận ròng
Biên lợi nhuận ròng là tỷ lệ lợi nhuận ròng trên doanh thu cho một công ty hoặc phân khúc kinh doanh. Được biểu thị bằng tỷ lệ phần trăm, tỷ suất lợi nhuận ròng cho thấy mỗi công ty thu được bao nhiêu đô la khi doanh thu chuyển thành lợi nhuận.
Lợi nhuận ròng là một sự khác biệt quan trọng vì tăng doanh thu không nhất thiết phải chuyển thành tăng lợi nhuận. Lợi nhuận ròng là lợi nhuận gộp (doanh thu trừ chi phí hàng hóa) trừ chi phí hoạt động và tất cả các chi phí khác, chẳng hạn như thuế và lãi trả cho nợ. Mặc dù nó có vẻ phức tạp hơn, lợi nhuận ròng được tính cho chúng tôi và hiển thị trên báo cáo thu nhập dưới dạng thu nhập ròng.
Hay nói, là một tài tài của, qua, qua, qua một tài khác, qua giữ, qua một tài khác Tỷ suất lợi nhuận ròng = Doanh thu (NI) × 100 trong đó: NI = Thu nhập ròng R = RevenueOE = Chi phí hoạt độngO = Chi phí khácI = Lãi suất
Ví dụ về tỷ suất lợi nhuận ròng
Apple đã báo cáo một con số thu nhập ròng khoảng 48 tỷ đô la (được tô màu xanh lam) cho năm tài chính kết thúc vào ngày 30 tháng 9 năm 2017, như thể hiện từ tuyên bố 10K hợp nhất của họ dưới đây. Như chúng ta đã thấy trước đó, tổng doanh thu hoặc doanh thu của Apple là 229 tỷ USD trong cùng kỳ.
Biên lợi nhuận ròng của Apple trong năm 2017 là 21%. Sử dụng công thức trên, chúng ta có thể tính toán nó như sau:
Hay nói, là một tài tài của, qua, qua, qua một tài khác, qua giữ, qua một tài khác $ 229B $ 48B = 0, 21
Biên lợi nhuận ròng 21% cho thấy rằng với mỗi đô la do Apple tạo ra trong doanh số, công ty giữ 0, 21 đô la làm lợi nhuận. Một mức lợi nhuận cao hơn luôn luôn là mong muốn vì điều đó có nghĩa là công ty tạo ra nhiều lợi nhuận hơn từ doanh số bán hàng của mình.
Tuy nhiên, tỷ suất lợi nhuận có thể thay đổi theo ngành. Các công ty tăng trưởng có thể có tỷ suất lợi nhuận cao hơn các công ty bán lẻ, nhưng các nhà bán lẻ bù cho tỷ suất lợi nhuận thấp hơn với doanh số cao hơn.
Điều quan trọng cần lưu ý là công ty có thể có biên lợi nhuận ròng âm. Biên lợi nhuận ròng âm xảy ra khi một công ty thua lỗ trong quý hoặc năm. Sự mất mát đó, mặc dù, có thể chỉ là một vấn đề tạm thời cho công ty. Lý do thua lỗ có thể là tăng chi phí lao động và nguyên liệu thô, thời kỳ suy thoái và giới thiệu các công cụ công nghệ đột phá có thể ảnh hưởng đến lợi nhuận của công ty.
Điểm mấu chốt
Các nhà đầu tư và nhà phân tích thường sử dụng cả tỷ suất lợi nhuận gộp và tỷ suất lợi nhuận ròng để đánh giá hiệu quả quản lý của một công ty trong việc kiếm lợi nhuận so với chi phí sản xuất hàng hóa và dịch vụ của họ. Tốt nhất là so sánh tỷ suất lợi nhuận với các công ty trong cùng ngành và qua nhiều thời kỳ để hiểu được bất kỳ xu hướng nào.
