Vì vậy, bạn muốn bắt đầu một quỹ phòng hộ. Những khoản đầu tư thay thế này đã sử dụng vốn gộp và một loạt các chiến lược để đạt được lợi nhuận cho các nhà đầu tư. Chúng thường được hình thành để xác định và tận dụng các cơ hội cụ thể, nhiều trong số đó đi kèm với rất nhiều rủi ro trên thị trường. Nhưng làm thế nào để bạn đi về việc thiết lập bản thân để trở thành một ông trùm quỹ phòng hộ?
Hợp pháp thành lập một quỹ phòng hộ khó khăn hơn một chút so với việc thành lập một công ty hoặc công ty trách nhiệm hữu hạn (LLC) cho một doanh nghiệp tư nhân. Nó liên quan đến việc điều hướng luật tuân thủ đầu tư và bạn có thể gặp rắc rối nếu bạn không tìm kiếm sự trợ giúp chuyên nghiệp trên đường đi. Các luật xung quanh và điều chỉnh doanh nghiệp của bạn thay đổi hoàn toàn dựa trên quốc gia và tiểu bang nơi bạn kinh doanh. Đôi khi, họ cũng có thể khác nhau, đôi khi quyết định dựa trên vị trí của các nhà đầu tư tiềm năng của bạn, cách bạn liên hệ với các nhà đầu tư mới, những gì bạn đang đầu tư và tổng cộng có bao nhiêu nhà đầu tư.
Phải nói rằng, nếu bạn vẫn đang tìm cách nhảy vào trò chơi, chúng tôi đã liệt kê một số chi tiết trong việc hình thành quỹ phòng hộ của riêng bạn một cách hợp pháp.
Chìa khóa chính
- Hình thành một quỹ phòng hộ là một công việc tốn thời gian và tốn kém. Hãy chắc chắn rằng bạn thực hiện nghiên cứu của mình, chọn tên cho quỹ của mình và xác định cấu trúc kinh doanh nào phù hợp nhất với nhu cầu của bạn. Chi phí và cân nhắc bổ sung bao gồm huy động vốn, thuê luật sư, nộp giấy tờ. Bạn có thể cân nhắc sử dụng giải pháp ươm tạo hoặc quản lý mới nổi hoặc dịch vụ hình thành quỹ phòng hộ có thể giúp bạn tiết kiệm rất nhiều thời gian và tiền bạc.
Những thứ cơ bản
Trước khi bạn đi và đặt tất cả số tiền kiếm được của bạn vào liên doanh, điều quan trọng là phải thực hiện một số công việc cơ bản. Rốt cuộc, đây là một quá trình rất tốn kém và rất tốn thời gian, vì vậy bạn muốn chắc chắn rằng bạn đã hoàn toàn nghĩ đến điều này.
Điều đầu tiên trước tiên: Hãy nghiên cứu và cố gắng trở thành một chuyên gia. Điều này không giống như nhảy vào thị trường chứng khoán hoặc trái phiếu. Nó phức tạp hơn nhiều với các bước rất sắc thái mà bạn sẽ phải thực hiện. Và dĩ nhiên, có một lượng lớn rủi ro. Đọc về các quỹ phòng hộ, cách họ vận hành và nói chuyện với các chuyên gia trong lĩnh vực này để bạn, chính bạn, trở thành một chuyên gia.
Bạn cũng sẽ muốn chọn một tên cho quỹ của bạn, một mô tả đúng nhất về phong cách đầu tư và chiến lược của bạn. Điều này có thể khó khăn hơn nó dường như. Nhưng hãy nhớ rằng, bạn muốn thu hút các nhà đầu tư, và tên của bạn có thể giúp thu hút họ đến với bạn.
Xác định cách bạn sẽ làm kinh doanh. Bạn sẽ tự đặt mình là một LLC, một ủy thác hay có lẽ là một đối tác trách nhiệm hữu hạn (LLP)? Thứ hai nói chung là lựa chọn phổ biến nhất.
Chi phí ban đầu
Theo truyền thống, các quỹ phòng hộ là những dự án rất tốn kém với chi phí khởi nghiệp nặng nề thường đạt đến phạm vi sáu con số. Một số quỹ đã vượt xa điều đó, tiêu tốn hàng triệu đô la. Tuy nhiên, hầu hết các nhà quản lý quỹ phòng hộ bắt đầu kinh doanh với bất kỳ nơi nào từ 15.000 đến 50.000 đô la. Nhưng, hãy nhớ rằng: Đó chỉ là chi phí để bắt đầu quỹ của bạn, nghĩa là chi phí bổ sung tăng lên nhanh chóng. Bạn có thể sẽ phải bỏ tiền ra để tuyển một thành viên khác trong nhóm, thậm chí có thể là một chuyên gia có thể giúp bạn tăng vốn để đưa bạn lên cấp độ tiếp theo.
Theo truyền thống, các quỹ phòng hộ là những dự án rất tốn kém có chi phí khởi đầu khổng lồ.
Bạn sẽ muốn đảm bảo một lượng vốn đáng kể để quản lý và khiến cho việc điều hành một quỹ phòng hộ đáng để bạn sử dụng. Tăng vốn là một trong những thách thức lớn nhất đối với các công ty khởi nghiệp quỹ phòng hộ, vì các nhà đầu tư tiềm năng muốn thấy rằng bạn có một lượng tài sản đáng kể được quản lý (AUM) trước khi giao cho bạn tiền của họ. Mặc dù không có mục tiêu theo quy định thực sự, bạn nên đặt mục tiêu có ít nhất 5 triệu đô la AUM để thành công, trong khi 20 triệu đô la sẽ khiến bạn chú ý đến các nhà đầu tư. Có 100 triệu đô la sẽ khiến bạn được các nhà đầu tư tổ chức chú ý.
Bạn có thể tìm thấy một hoặc tất cả các nguồn tốt sau đây để truy cập đầu tiên để kiếm vốn:
- Tiền tiết kiệm của riêng bạn Gia đình và bạn bè Đồng nghiệp. Nhân viên quỹ đầu tư Gieo hạt hoặc quỹ
Lấy luật về phía bạn
Bây giờ bạn đã bảo đảm được vốn, bạn sẽ phải làm việc thông qua tính hợp pháp của việc thiết lập quỹ của mình. Nếu bạn sẽ đưa ra lời khuyên đầu tư, bạn sẽ phải vượt qua bài kiểm tra và đăng ký với Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC). Mặc dù bạn có thể không bắt buộc phải làm như vậy, bạn sẽ phải làm gì nếu bạn có từ 15 nhà đầu tư trở lên, có lẽ vẫn nên tiếp tục và đăng ký, vì các nhà đầu tư trong tương lai sẽ coi đây là một dấu hiệu tích cực. Bạn cũng cần phải thiết lập cho mình với Dịch vụ doanh thu nội bộ (IRS) để có được số nhận dạng nhà tuyển dụng.
Bạn có thể xem xét việc thuê một luật sư quỹ phòng hộ có kinh nghiệm để giúp bạn sắp xếp tất cả các thủ tục giấy tờ vì nó có thể tẻ nhạt và cồng kềnh. Nó cũng sẽ giúp bạn không mắc phải bất kỳ sai lầm tốn kém nào như lấy nhầm một biểu mẫu hoặc quên hoàn toàn một hình thức. Cấp, đây là lựa chọn đắt nhất. Đối với nhiều quỹ phòng hộ, làm như vậy có nghĩa là họ có ít vốn có sẵn để tuyển dụng các thành viên nhóm có kinh nghiệm hoặc đầu tư vào phần mềm.
Khi làm việc với một luật sư quỹ phòng hộ có kinh nghiệm, dự kiến sẽ chi ít nhất 20.000 đô la và cao tới 100.000 đô la chỉ cho việc hình thành hợp pháp quỹ của bạn. Luật sư giàu kinh nghiệm tự nhiên đi kèm với một danh sách dài các khuyến nghị khách hàng và danh tiếng tốt. Hạn chế khi làm việc với một công ty luật hàng đầu là, trong nhiều trường hợp, bạn sẽ trả đô la cao nhất cho công việc hầu hết được hoàn thành bằng cách sử dụng các mẫu tài liệu pháp lý và nhân viên cấp cơ sở. Trong khi một đối tác cao cấp có thể sẽ xem xét và ký tắt tất cả mọi thứ, các công ty luật lớn với các đối tác uy tín rất bận rộn, vì vậy họ sẽ không làm việc trên giấy tờ khởi nghiệp của bạn.
Làm thế nào để hợp pháp thành lập một quỹ phòng hộ
Các phương thức thay thế
Một lựa chọn khác là cố gắng tìm một giải pháp ươm tạo quỹ phòng hộ hoặc giải pháp nền tảng quản lý mới nổi thay vì hình thành hoàn toàn quỹ phòng hộ của riêng bạn. Những nền tảng này dường như luôn luôn đến và đi trong ngành công nghiệp. Một lợi ích quan trọng, là, mô hình kinh doanh của nền tảng người quản lý mới nổi cho phép bạn bắt đầu giao dịch trong quỹ phòng hộ của mình và tìm kiếm các nhà đầu tư trong khi xây dựng hồ sơ theo dõi được kiểm toán trong cấu trúc pháp lý lớn hơn của nó.
Phương pháp này giúp giảm đáng kể chi phí khởi nghiệp của bạn và cho phép bạn chi nhiều tiền hơn cho tài năng, hệ thống và các nhà cung cấp dịch vụ khác như quản trị viên quỹ, nhà môi giới chính, kiểm toán viên và nhà tiếp thị bên thứ ba.
Các quỹ phòng hộ bằng số
Tùy chọn cuối cùng là sử dụng dịch vụ mẫu hình thành quỹ phòng hộ, việc này sẽ cắt giảm chi phí và giảm chi phí khởi nghiệp của bạn từ 60% đến 90%. Các dịch vụ này cho phép bạn sử dụng các mẫu hợp pháp giống nhau, tất cả các luật sư cao cấp đó đều sử dụng quy định loại bỏ nhu cầu chiếm thời gian của họ và do đó, các hóa đơn khổng lồ đó.
Các mẫu hình thành quỹ phòng hộ có thể được mua với giá từ 5.000 đến 7.000 đô la, và mang lại cho bạn sự tự do và trách nhiệm để thiết lập quỹ của bạn một cách thực tế. Tất nhiên, không giảm giá thực tế rằng bạn có thể cần thêm đại diện pháp lý xuống đường. Bạn vẫn có tùy chọn giữ lại một luật sư cao cấp, toàn diện như luật sư tuân thủ và tư vấn pháp lý liên tục của bạn. Nhưng bạn có thể đủ khả năng chi trả vào một ngày sau đó vì bạn đã tiết kiệm được rất nhiều tiền hình thành quỹ của mình.
Tùy chọn này đang ngày càng phổ biến, vì có rất nhiều nhu cầu về vốn khởi nghiệp của một quỹ phòng hộ, và miễn là quỹ được hình thành chính xác, thường có một khoản hoàn vốn tốt hơn bằng cách đầu tư vào hoạt động, cố vấn, đào tạo quỹ phòng hộ, Vân vân.
Điểm mấu chốt
Sẽ là khôn ngoan khi có một kế hoạch hoàn chỉnh để bắt đầu quỹ phòng hộ của bạn trước khi bạn thực hiện bất kỳ hành động nào. Biết bạn sẽ làm việc với ai, những gì sẽ được tính phí và những gì bạn sẽ nhận được tiền của mình trong từng trường hợp. Bạn phải hành động như một nhà đầu tư trong việc bắt đầu quỹ phòng hộ của riêng mình, để đảm bảo bạn sẽ nhận được lợi tức đầu tư tốt nhất có thể trong khi thiết lập tài khoản của mình và đầu tư lại vào đó sau khi ra mắt.
