Hệ thống thông tin giám sát liên thị trường là gì?
Hệ thống thông tin giám sát liên thị trường - ISIS - là một cơ sở dữ liệu điện tử có thể truy cập công khai, trong đó thông tin giao dịch chứng khoán được lưu trữ. Hệ thống thông tin giám sát liên thị trường chứa dữ liệu bao gồm thời gian giao dịch và tất cả những người tham gia liên quan đến giao dịch vốn và quyền chọn. ISIS cho phép các cơ quan quản lý kiểm toán các dấu vết của giao dịch chứng khoán. Đây là một cơ sở dữ liệu phân phối thông tin từ tất cả các sàn giao dịch chứng khoán lớn ở Hoa Kỳ cho những người tham gia thị trường và quan sát viên.
Hệ thống thông tin giám sát liên thị trường được phát triển để chống lại khả năng giao dịch gian lận, vì một cơ sở dữ liệu mở ra cho công chúng làm sáng tỏ các giao dịch có thể giả mạo hoặc dựa trên thông tin nội bộ. Các nhà quản lý có thể thiết lập các báo động có thể bị vấp nếu một số giao dịch xảy ra liên quan đến chứng khoán cụ thể, và sau đó kiểm tra đường dẫn giao dịch để xác định xem có gì đó không ổn không.
Hiểu hệ thống thông tin giám sát liên thị trường (ISIS)
Hệ thống thông tin giám sát liên thị trường (ISIS) là một hệ thống lưu trữ và truy xuất các tùy chọn và thông tin giao dịch vốn từ tám sàn giao dịch chứng khoán quốc gia, bao gồm Sở giao dịch chứng khoán New York (NYSE) và Hiệp hội đại lý chứng khoán quốc gia (NASD) quan trọng hơn. Bao gồm trong hệ thống ISIS là thông tin về các giao dịch, thời gian và địa điểm xảy ra, các công ty liên quan và các nhà môi giới thực hiện giao dịch. Nó hoạt động như một công cụ chia sẻ dữ liệu thu thập thông tin về các giao dịch vốn và tùy chọn để xác minh điền đơn đặt hàng và cung cấp một bản kiểm toán cho các cơ quan quản lý nếu nghi ngờ có gian lận. Do đó, cho phép các cơ quan quản lý và trao đổi các quan chức giám sát thị trường và bảo vệ công chúng đầu tư khỏi sự cố. Thông tin được cung cấp được cung cấp trực tuyến để cung cấp cho nhân viên giám sát dữ liệu kịp thời về các giao dịch vi phạm tiềm ẩn.
Hệ thống ISIS được quản lý bởi Nhóm giám sát liên thị trường (ISG), một tổ chức được thành lập vào đầu những năm 1980 và bao gồm một nhóm các sàn giao dịch, trung tâm thị trường và cơ quan quản lý thị trường thực hiện giám sát thị trường tuyến đầu trong khu vực pháp lý tương ứng của họ.
Chẳng hạn, dữ liệu thời gian và doanh số của hệ thống ISIS có thể được sử dụng để phát hiện và truy tố các đơn đặt hàng trước, đây là nơi mà một nhà môi giới giao dịch trước đơn đặt hàng của khách hàng cho tài khoản của chính họ. Vì vậy, nếu khách hàng đặt lệnh mua 10.000 cổ phiếu XYZ và nhà môi giới mua XYZ cho tài khoản của anh ta trước khách hàng của anh ta (có nghĩa là khách hàng sẽ có giá cao hơn so với anh ta), điều này sẽ tạo thành tiền mặt bất hợp pháp đang chạy. Hệ thống ISIS sẽ có thể xác định xem trên thực tế thời gian thực hiện đơn đặt hàng của nhà môi giới có trước khách hàng hay không. Nếu bằng chứng được tiết lộ cho loại hoạt động giao dịch gian lận này, người môi giới có thể bị phạt, mất giấy phép hoặc phải đối mặt với hình phạt hình sự.
