Những người tham gia kế hoạch 401 (k) có thể cảm thấy bị hạn chế bởi các nhóm dịch vụ quỹ tương hỗ có sẵn cho họ. Và trong các quỹ riêng lẻ, các nhà đầu tư không có quyền kiểm soát để lựa chọn các cổ phiếu cơ bản, được lựa chọn bởi các nhà quản lý quỹ tương hỗ, những người thường xuyên đánh giá thấp thị trường.
May mắn thay, nhiều công ty cung cấp các chức năng cửa sổ tự định hướng hoặc môi giới, cung cấp cho các nhà đầu tư tùy chọn nắm bắt triều đại về số phận tài chính của họ bằng cách tự quản lý các kế hoạch 401 (k) của họ. Nhưng có cả ưu và nhược điểm khi đi theo con đường tự làm.
Ưu
-
Nhiều lựa chọn đầu tư
-
Đầu tư chất lượng cao
-
Sử dụng sự nhạy bén đầu tư của riêng bạn
Nhược điểm
-
Phí cao hơn
-
Nghiên cứu thâm dụng lao động
-
Thiếu thanh khoản / minh bạch
Ưu điểm của việc quản lý kế hoạch 401 (k) của riêng bạn
Nhiều sự lựa chọn
Kế hoạch tự định hướng cung cấp nhiều sự lựa chọn đầu tư. Ngoài các quỹ tương hỗ, danh mục đầu tư có thể bao gồm các quỹ giao dịch trao đổi (ETF), cổ phiếu và trái phiếu riêng lẻ, cộng với các tài sản phi truyền thống như bất động sản.
Khi bạn đi theo con đường tự định hướng, bạn không còn bị ràng buộc với các lựa chọn đầu tư 15-18 đã đặt ra cho kế hoạch 401 (k) của mình, John nói John P. Daly, CFP®, chủ tịch, Daly Investment Management, LLC, Mount Prospect, Ill. Bạn có thể mua bất kỳ cổ phiếu, quỹ ETF hoặc quỹ tương hỗ nào có sẵn trên nền tảng của người giám sát. Điều này có thể rất có lợi, đặc biệt nếu kế hoạch của bạn có các lựa chọn đầu tư hạn chế hoặc các lựa chọn đầu tư chất lượng thấp.
Chất lượng
Thay vì số lượng quỹ tương hỗ hạn chế, các cửa sổ môi giới cung cấp một loạt các lựa chọn rộng hơn, cho phép các nhà đầu tư phân biệt đối xử hơn trong quá trình lựa chọn của họ.
Kinh nghiệm
Những người có kiến thức và kỹ năng đầu tư có thể đưa kinh nghiệm của họ vào thử nghiệm. Đây có thể là một lợi thế lớn cho quản lý truyền thống 401 (k).
Kỷ luật
Các nhà đầu tư có kỷ luật, những người duy trì các hợp chất của họ trong quá trình biến động thị trường, có thể khai thác các cơ hội có sẵn trong một 401 (k) tự định hướng. Điều này mang lại cho họ một chân lên trên các quỹ tương hỗ được quản lý bởi người khác.
Lựa chọn đầu tư phi truyền thống
Các nhà đầu tư tự định hướng 401 (k) có thể kết hợp các tài sản bất động sản và các khoản đầu tư phi truyền thống khác vào danh mục đầu tư của họ, có khả năng mang lại cơ hội kiếm tiền phi thường. Các tùy chọn này không có sẵn cho các nhà đầu tư thông thường 401 (k).
Chìa khóa chính
- Nhiều công ty cung cấp các chức năng cửa sổ tự định hướng hoặc môi giới cho phép tự quản lý các kế hoạch 401 (k). Các kế hoạch tự định hướng cung cấp quyền truy cập vào một lượng lớn các khoản đầu tư, bao gồm cả các tài sản phi truyền thống như bất động sản. Các lựa chọn đầu tư rộng hơn có thể mời thuế không lường trước kết quả.
Nhược điểm
Có nhiều nhược điểm tiềm năng để quản lý các khoản đầu tư của riêng bạn.
Quy tắc
Trong số rất nhiều sự lựa chọn có sẵn theo 401 (k) tự định hướng, một số chắc chắn sẽ bị giới hạn do các quy định của IRS cấm một số loại đầu tư. Những người không quen thuộc với các quy định này có thể gặp rắc rối và do đó gặp phải hậu quả nghiêm trọng về thuế.
Lệ phí
Những nhà đầu tư tự đi lạc ngoài các quỹ tương hỗ, hoặc giao dịch cổ phiếu quá thường xuyên có thể thấy mình phải chịu những khoản phí cắt cổ có khả năng xóa sổ hầu hết các lợi nhuận nếu không phải là tất cả, lợi nhuận của họ.
Thiếu kinh nghiệm
Các nhà đầu tư ít kinh nghiệm có thể bỏ lỡ các sắc thái mà một nhà quản lý chuyên nghiệp và một cố vấn tài chính sẽ nắm bắt.
"Phần thưởng lớn nhất để có tùy chọn tự định hướng là khả năng kiểm soát tỷ lệ chi phí trong từng khoản đầu tư riêng lẻ, David nói, David S. Hunter, CFP®, chủ tịch của Asheville, Horizons Wealth Management, Inc. điều này mở ra hàng ngàn lựa chọn đầu tư và luôn có khả năng một nhà đầu tư sẽ bị tê liệt bởi các lựa chọn và có thể không tham gia nhiều như với một kế hoạch 401 (k) đã định sẵn.
Thiếu tính thanh khoản / Minh bạch
Một số khoản đầu tư phi truyền thống thiếu tính minh bạch và thanh khoản, điều này có thể hạn chế các nhà đầu tư dễ dàng mua và bán các vị thế của họ. Đây có thể là một sự thức tỉnh thô lỗ đối với những người quen với việc dễ dàng giao dịch với cổ phiếu và trái phiếu truyền thống.
Mark Hebner, người sáng lập và chủ tịch của Index Fund Advisors, Inc., ở Irvine, Calif., Và cho biết, nhược điểm của việc quản lý 401 (k) của riêng bạn, ngoài các khoản phí bổ sung của "Quỹ chỉ số: Chương trình phục hồi 12 bước cho các nhà đầu tư tích cực.
Hebner cho biết thêm: "Cách tiếp cận này có thể gây ra những tác động dài hạn tai hại trong thời kỳ rất hỗn loạn."
Các nhà đầu tư vào các kế hoạch tự định hướng nên chắc chắn đa dạng hóa cổ phiếu của họ, để xây dựng bảo vệ rủi ro nhược điểm vào danh mục đầu tư của họ.
Tự định hướng 401 (k) so với IRA tự định hướng
Ngoài 401 (k) tự định hướng, IRS cũng cung cấp tùy chọn IRA tự định hướng. Những ưu và nhược điểm là tương tự nhau. Một điểm khác biệt chính là giới hạn đóng góp cao hơn rất nhiều với 401 (k) s tự định hướng.
Thứ hai, các kế hoạch 401 (k) tự định hướng cho phép các khoản vay, mặc dù chúng có thể khó có được. Cuối cùng, các nhà đầu tư không cần phải thuê người giám sát cho những người tự định hướng 401 (k), mặc dù IRA yêu cầu một người ủy thác.
Điểm mấu chốt
Quản lý danh mục đầu tư của riêng họ có thể đủ khả năng cho các nhà đầu tư một loạt các lựa chọn đầu tư rộng hơn. Nhưng cũng có những phức tạp thêm vào khi nói đến phí, thanh khoản và các yếu tố khác. Những người thực hiện cú nhảy tự định hướng nên dành thời gian để tìm hiểu các công cụ có sẵn để giúp làm trơn tru quá trình.
