"Bên bán" đề cập đến phần của ngành dịch vụ tài chính bán chứng khoán và cung cấp dịch vụ đầu tư cho các nhà đầu tư, cả bán lẻ và tổ chức. Các dịch vụ bên bán bao gồm một loạt các hoạt động - môi giới chứng khoán, ngân hàng đầu tư, tư vấn đầu tư, bán hàng và giao dịch, và nghiên cứu đầu tư; Ngoài ra, một số công ty cung cấp dịch vụ môi giới chính và thanh toán bù trừ.
Các công ty bên bán rất đa dạng về quy mô, từ các công ty nhỏ chuyên về một lĩnh vực thị trường cụ thể hoặc thích hợp, đến các nhà môi giới khổng lồ của các ngân hàng quốc tế lớn nhất. Ngoại trừ các cửa hàng đầu tư, hầu hết các công ty bán hàng cung cấp đầy đủ các dịch vụ cho khách hàng của họ.
Mặc dù cấu hình của một công ty bên bán điển hình có thể khác nhau ở một mức độ nào đó từ một đến một công ty tiếp theo, có rất nhiều điểm chung trong cấu trúc của hầu hết các công ty bên bán. Các bộ phận cốt lõi trong một công ty bán hàng có thể được phân loại thành các bộ phận chủ yếu tập trung vào khía cạnh thể chế của doanh nghiệp - Ngân hàng Đầu tư, Bán hàng và Giao dịch, và Nghiên cứu - và những người có trọng tâm bán lẻ (nhà đầu tư), chẳng hạn như Wealth Tư vấn quản lý và đầu tư. (Tất nhiên, các bộ phận này không chỉ tập trung vào khía cạnh thể chế hoặc bán lẻ, vì có sự hợp lực và chồng chéo đáng kể trong các hoạt động của họ).
Mặc dù một công ty bên bán điển hình cũng có các bộ phận phụ trợ cung cấp các chức năng hỗ trợ thiết yếu như tuân thủ, quản lý rủi ro, vận hành và nhân sự, bài viết này tập trung vào các chỉ định mong muốn cho các chức năng bên bán cốt lõi đã lưu ý trước đó.
Thạc sĩ quản trị kinh doanh (MBA)
Đây có lẽ là chỉ định phổ biến nhất trong hầu hết các công ty bên bán. MBA có thể sử dụng các kỹ năng thu được thông qua việc thành thạo các môn học như tài chính, tiếp thị và quản lý trong thực tế bất kỳ chức năng bên bán nào - ngân hàng đầu tư, bán hàng và giao dịch, nghiên cứu hoặc quản lý tài sản.
Điểm mạnh lớn nhất của chương trình MBA cũng là điểm yếu lớn của nó về ứng dụng cho bên bán; trong khi nó là một chương trình tổng quát có ứng dụng rộng rãi trong kinh doanh và tài chính, nó không được thiết kế riêng cho ngành đầu tư. Các chương trình MBA thường được cung cấp ở cấp độ sau đại học (Thạc sĩ) bởi nhiều tổ chức ở các nước trên thế giới. Các cấp bậc của các tổ chức MBA hàng đầu được thống trị bởi các trường kinh doanh Hoa Kỳ, với một ít các trường từ Châu Âu và Châu Á. Việc làm hầu như được đảm bảo cho sinh viên tốt nghiệp của các trường này, thường là thông qua tuyển dụng tại trường; lợi ích chính khác là mạng lưới liên lạc mà hầu hết các ứng viên MBA phát triển.
Hạn chế lớn nhất của chương trình MBA là chi phí của nó, cả về chi phí trực tiếp có thể đạt tới sáu con số tại một số trường và chi phí cơ hội phát sinh khi mất một vài năm để học. Đồng thời, các tiêu chí tuyển sinh nghiêm ngặt được sử dụng bởi các trường kinh doanh hàng đầu làm cho việc chấp nhận chúng trở thành một kỳ tích tuyệt vời.
Nhà phân tích tài chính điều lệ (CFA)
Chỉ định CFA được công nhận rộng rãi là tiêu chuẩn vàng của thông tin giáo dục đầu tư. Mặc dù chủ sở hữu điều lệ CFA có thể sử dụng kiến thức có được trong chương trình nghiêm ngặt của họ trong bất kỳ chức năng bán bên nào, rất có thể họ được tuyển dụng làm nhà phân tích trong bộ phận nghiên cứu hoặc ngân hàng đầu tư (lưu ý rằng "Bức tường Trung Quốc" nghiêm ngặt ngăn cản sự tương tác giữa hai chức năng trong tất cả các công ty bên bán), hoặc là nhà quản lý danh mục đầu tư trong phân khúc tư vấn quản lý / đầu tư tài sản.
Ưu điểm lớn nhất của chương trình CFA là lợi tức đầu tư khổng lồ của nó - tổng chi phí lên tới vài nghìn đô la, trong khi triển vọng thu nhập nghề nghiệp cho người có điều lệ được tăng lên đáng kể - và bản chất tự học của nó, cho phép các ứng viên tự học chương trình trong khi làm việc. Nhưng điều đó nói dễ hơn làm, vì ít hơn một trong hai ứng cử viên vượt qua hai cấp độ đầu tiên của chương trình. Khó khăn lớn trong việc làm chủ "khối kiến thức ứng cử viên" khổng lồ có lẽ là nhược điểm lớn nhất của chương trình CFA.
Các ứng cử viên CFA phải nắm vững một chương trình giảng dạy tiên tiến với các môn học bao gồm đạo đức, kinh tế, phân tích tài chính, phương pháp định lượng, phân tích đầu tư, phái sinh và quản lý danh mục đầu tư. Các ứng cử viên CFA phải vượt qua ba cấp độ thi mất ít nhất 1.000 giờ học kết hợp và phải có bốn năm kinh nghiệm làm việc đủ điều kiện để có được điều lệ CFA. Yêu cầu đầu vào cơ bản cho ứng viên CFA là phải có bằng cử nhân hoặc tương đương hoặc đang học năm cuối của chương trình cấp bằng, hoặc đáp ứng yêu cầu kinh nghiệm trong bốn năm.
Kế toán viên công chứng (CPA) hoặc Kế toán công chứng (CA) / Kế toán tổng hợp được chứng nhận (CGA) / Kế toán quản lý được chứng nhận (CMA)
Kế toán tìm việc làm trong các công ty bán hàng với tư cách là kế toán nội bộ trong hoạt động hoặc quản lý rủi ro, hoặc là nhà phân tích trong nghiên cứu hoặc ngân hàng đầu tư, nơi chuyên môn của họ về phân tích tài chính và kế toán là một phần quan trọng trong bộ kỹ năng của nhà phân tích.
Mặc dù bằng cấp kế toán cung cấp cho các học viên của họ chuyên môn quan trọng trong các lĩnh vực liên quan đến đầu tư như phân tích tài chính, dự đoán tài chính, lập kế hoạch thuế và định giá, kế toán vẫn được coi là kế toán, thay vì đầu tư, chuyên gia. Do đó, nhiều nhân viên bên bán có bằng kế toán cũng theo đuổi chỉ định CFA để có được kiến thức và thông tin đầu tư chuyên sâu.
Để có được bằng kế toán ở Bắc Mỹ, sinh viên cần có sự kết hợp giữa giáo dục và kinh nghiệm liên quan và phải vượt qua các kỳ thi khó khăn. Tại Hoa Kỳ, Kế toán viên công chứng được chứng nhận là chứng chỉ kế toán được thiết lập nhiều nhất. Ở Canada, có ba chỉ định kế toán chính - CA, CGA và CMA; tuy nhiên, có kế hoạch thống nhất ba chỉ định dưới biểu ngữ Kế toán viên chuyên nghiệp. Việc chỉ định CPA đã được áp dụng tại Quebec, kể từ ngày 16 tháng 5 năm 2012 và việc sử dụng chỉ định trở thành bắt buộc tại Ontario kể từ ngày 1 tháng 7 năm 2013.
Công cụ lập kế hoạch tài chính được chứng nhận (CFP)
Là chuyên gia lập kế hoạch tài chính, CFP rất có thể được tuyển dụng làm cố vấn đầu tư hoặc môi giới trong bộ phận quản lý tài sản hoặc môi giới bán lẻ của các công ty bên bán.
Các yêu cầu chứng nhận cho CFP dựa trên bốn "Es:" Giáo dục, Kiểm tra, Kinh nghiệm và Đạo đức. Tại Hoa Kỳ, các yêu cầu giáo dục bao gồm có bằng cử nhân và hoàn thành khóa học cấp đại học về lập kế hoạch tài chính cá nhân. Các ứng viên cũng phải vượt qua kỳ thi chứng chỉ CFP thành công và có ba năm kinh nghiệm chuyên môn trong quy trình lập kế hoạch tài chính.
Điều lệ kỹ thuật viên thị trường ® (CMT)
Chỉ định CMT ® được cấp bởi Hiệp hội CMT có trụ sở tại New York. CMT là cấp độ đào tạo cao nhất trong lĩnh vực phân tích kỹ thuật và là chỉ định ưu việt cho các học viên trên toàn thế giới. Phân tích kỹ thuật cung cấp các công cụ để điều hướng thành công khoảng cách giữa giá trị nội tại và giá thị trường trên tất cả các loại tài sản thông qua cách tiếp cận có kỷ luật, có hệ thống đối với hành vi thị trường và quy luật cung cầu. Kiếm được CMT thể hiện sự thông thạo của một nhóm kiến thức cốt lõi về rủi ro đầu tư trong quản lý danh mục đầu tư; bao gồm các phương pháp định lượng để nghiên cứu thị trường và thiết kế và kiểm tra hệ thống giao dịch dựa trên các quy tắc. CMT có khả năng được tuyển dụng trong bộ phận Bán hàng và Giao dịch của một công ty bán hàng, làm nhân viên phân tích trong bộ phận nghiên cứu của các công ty cung cấp phân tích kỹ thuật cho khách hàng của họ, hoặc là nhà quản lý danh mục đầu tư và cố vấn đầu tư.
Để được cấp chỉ định CMT, các ứng viên phải vượt qua cả ba cấp độ của kỳ thi CMT, có được tư cách thành viên trong Hiệp hội CMT và có ít nhất ba năm kinh nghiệm trong khả năng phân tích hoặc quản lý đầu tư chuyên nghiệp.
Giám đốc đầu tư điều lệ (CIM)
Tại Canada, chỉ định CIM được CSI (trước đây gọi là Viện Chứng khoán Canada) trao cho các chuyên gia đầu tư muốn cung cấp dịch vụ quản lý danh mục đầu tư tùy ý cho khách hàng của họ. Ứng viên phải hoàn thành thành công các khóa học về quản lý tài sản, quản lý đầu tư và quản lý danh mục đầu tư, và cũng có hai năm kinh nghiệm làm việc liên quan. Những người nắm giữ điều lệ CIM thường được tuyển dụng trong các bộ phận tư vấn quản lý / đầu tư tài sản của các công ty bên bán Canada.
Điều lệ định giá doanh nghiệp (CBV)
CBV là một chỉ định khác của Canada, được trao tặng bởi Viện định giá doanh nghiệp điều lệ Canada. CBV có chuyên môn cụ thể trong kinh doanh và định giá chứng khoán, và có triển vọng công việc bên bán tương tự như kế toán. Để có được CBV, ứng viên phải có bằng cử nhân hoặc kế toán CFA của Canada, vượt qua Bài kiểm tra tư cách thành viên và có ít nhất 1.500 giờ kinh nghiệm định giá doanh nghiệp có liên quan.
Điểm mấu chốt
Trong khi các chỉ định nhất định như MBA và CFA truyền đạt các kỹ năng có thể được sử dụng trong hầu hết các lĩnh vực của một công ty bán hàng, thì các chỉ định khác như CFP và CMT lại chuyên sâu hơn và nhắm vào một lĩnh vực thực hành cụ thể. Bảy chỉ định này đều có một điểm chung - họ yêu cầu một lượng lớn cam kết về thời gian, tiền bạc và công sức. Nhưng kết quả cuối cùng hầu như luôn luôn xứng đáng vì kiến thức và kỹ năng có được, tăng uy tín giữa các khách hàng và thúc đẩy triển vọng nghề nghiệp và tiềm năng thu nhập.
