Chỉ báo phân kỳ hội tụ trung bình di động (MACD) là rất phổ biến và đáng chú ý nhất được biết đến với sự giao nhau trong xu hướng tăng và giảm. Sự giao nhau trong xu hướng giảm cho thấy người bán hoặc người bán ngắn đang giành quyền kiểm soát và sự suy giảm hoặc tiếp tục yếu có thể xảy ra trong giá cổ phiếu. Chỉ số MACD bao gồm hai đường trung bình động, đường nhanh và đường chậm hơn. Khi đường nhanh vượt qua bên dưới đường MACD từ phía trên nó, đó là một đường chéo giảm giá. Sự giao nhau của MACD có xu hướng cung cấp tín hiệu sai, do đó, các yếu tố kỹ thuật và các yếu tố khác của MACD - chẳng hạn như phân kỳ - nên được xem xét kết hợp với sự giao nhau. Với một số cổ phiếu dưới đây, thông tin bổ sung cho thấy rằng điểm yếu có thể chỉ là cơ hội mua dài hạn.
XEM: Giao dịch Phân kỳ MACD
Infosys Ltd. (Nasdaq: INFY) có trụ sở tại Ấn Độ và cung cấp dịch vụ tư vấn và thuê ngoài trên toàn cầu. Vào ngày 4 tháng 9, đường nhanh vượt qua đường MACD cho thấy điểm yếu ngắn hạn hơn nữa có thể phát triển. Cổ phiếu đã ở trên một xu hướng giảm tổng thể kể từ tháng Hai, và với rất ít sự hỗ trợ cho đến 40 đô la, sau đó là mức thấp nhất trong 52 tuần ở mức 37, 93 đô la, sự giao nhau có thể giữ cho xu hướng giảm đó chuyển động. Chỉ số MACD cũng có thể được sử dụng theo một cách khác - để hiển thị phân kỳ. Sự phân kỳ là khi chỉ báo đang có xu hướng theo một hướng trong khi giá di chuyển theo hướng khác. Chỉ số MACD đang có xu hướng cao hơn trong khi giá đã giảm xuống. Do đó, sự giao nhau hàm ý sự yếu kém trong ngắn hạn, nhưng về lâu dài thì sự phân kỳ dương của các chỉ báo cho thấy giá cổ phiếu ngày càng mạnh hơn. Nếu sự phân kỳ tích cực vẫn còn, bán ngắn hạn - tốt cho các nhà giao dịch bán ngắn - có thể dẫn đến cơ hội mua cho các nhà đầu tư dài hạn. Nếu chỉ báo phá vỡ đường xu hướng tăng, đó là tín hiệu giảm giá cho cả ngắn hạn và dài hạn.
General Dynamic Corp (NYSE: GD) là một công ty hàng không vũ trụ và quốc phòng có biểu đồ tương tự như Infosys theo một số cách. Chủ yếu, cổ phiếu đã ở trong một xu hướng giảm kể từ tháng Tư, nhưng kể từ tháng Sáu đã chững lại, nó chủ yếu đi ngang. Xu hướng giảm cho vay sự tin cậy đối với sự giao nhau của xu hướng giảm giá xảy ra vào ngày 4 tháng 9. Mức thấp của phạm vi giá mà cổ phiếu đã giao dịch cung cấp hỗ trợ trong khoảng từ $ 62 đến $ 61 - một khu vực có thể được kiểm tra dựa trên sự giao nhau của xu hướng giảm. Việc giảm xuống dưới mức đó cho thấy sự tiếp tục của xu hướng giảm và giảm giá nghiêm trọng hơn. Kể từ tháng 6, chỉ báo MACD đã tăng trong khi giá đã đi ngang - một sự phân kỳ tích cực. Điểm yếu ngắn hạn có thể là cơ hội mua cho các nhà đầu tư dài hạn nếu hỗ trợ giá giữ và chỉ báo MACD tiếp tục xu hướng cao hơn. Giá tăng trên $ 67 sẽ xác nhận triển vọng tích cực dài hạn. Tuy nhiên, nếu đường xu hướng hoặc hỗ trợ giá bị phá vỡ, nó sẽ không phù hợp với giá, ngắn hạn hoặc dài hạn.
XEM: Một mồi trên đường sắt
Aetna Inc. (NYSE: AET) là một nhà cung cấp dịch vụ chăm sóc sức khỏe, bảo hiểm nhóm và trợ cấp hưu trí và đã ở trong một xu hướng giảm ổn định kể từ tháng Tư. Sự giao nhau trong xu hướng giảm giá gần đây cho thấy cơ hội rút ngắn cho làn sóng tiếp theo tiềm năng. Hỗ trợ nhỏ ở mức 36 đô la, tiếp theo là 34, 50 đô la đến 33, 42 đô la (mức thấp trong 52 tuần). Tuy nhiên, kể từ tháng Năm, cổ phiếu đã cho thấy sự phân kỳ tích cực - một tín hiệu tăng giá cho cổ phiếu trong dài hạn. Ngắn hạn, sự giao nhau có thể sẽ đưa giá về phía hỗ trợ, nhưng nếu xu hướng tăng chung trong chỉ báo vẫn còn nguyên thì việc pullback có thể là một cơ hội mua lớn vì sự phân kỳ cho thấy giá có thể đảo ngược và xu hướng cao hơn. Bất kỳ sức mạnh dài hạn nào phát triển cuối cùng sẽ cần phải đẩy giá lên trên $ 41, vì có mức kháng cự ngay bên dưới.
L-3 Communications Holdings (NYSE: LLL) cung cấp các hệ thống tình báo, liên lạc và giám sát cũng như nâng cấp máy bay và các dịch vụ của chính phủ. Các cổ phiếu đã khá khó khăn trong suốt cả năm. Quay trở lại đầu năm 2008, giá cổ phiếu đã ở trong một sự suy giảm dài hạn. Sự giao nhau của xu hướng giảm chỉ ra một điểm yếu ngắn hạn tiềm năng và một bài kiểm tra hỗ trợ ở mức 68 đô la, và nếu điều đó được vượt qua, thì đó là ở mức 66 đô la. Hỗ trợ thêm là $ 64. Không giống như ba cổ phiếu trước đây, L-3 Communications không cho thấy sự phân kỳ tích cực. Thay vào đó, giống như giá cổ phiếu, chỉ báo phạm vi giới hạn. Các giao dịch ngắn hạn có thể giao dịch các lần thoát này qua lại giữa hỗ trợ và kháng cự, miễn là chỉ báo MACD cũng duy trì với phạm vi hiện tại của nó - trong khoảng từ 1 đến -1. Các nhà đầu tư thích triển vọng của cổ phiếu hoặc cổ tức của cổ phiếu có thể chọn mua nó ở gần mức thấp của phạm vi giá, hoặc khi đường tiếp cận -1. Làm như vậy là một nỗ lực để chọn cổ phiếu giảm giá và tận dụng lợi thế của giá và phạm vi MACD, mặc dù cũng nên xem xét rằng xu hướng dài hạn vẫn giảm.
XEM: Biểu đồ MACD giúp xác định thay đổi xu hướng
Điểm mấu chốt
Chỉ số MACD cung cấp rất nhiều thông tin và sự giao nhau có thể được sử dụng làm tín hiệu thương mại. Sự giao nhau trong các cổ phiếu này chỉ ra điểm yếu ngắn hạn, phù hợp cho các nhà giao dịch ngắn hạn đang tìm kiếm một giao dịch ngắn. Mặc dù về lâu dài, các yếu tố khác của MACD có thể được sử dụng để xác nhận tín hiệu. Ba trong số các cổ phiếu này đang cho thấy sự phân kỳ tích cực của MACD, điều đó có nghĩa là sự yếu kém trong ngắn hạn có thể là cơ hội mua dài hạn nếu giá tuân theo chỉ số MACD cao hơn. Các cổ phiếu thứ tư là khác nhau, và chỉ số này cũng hữu ích trong vấn đề đó. Sự giao nhau và phạm vi mà đường dây có thể được sử dụng cùng với phạm vi giá để chọn các mục nhập và thoát. Như mọi khi, kiểm soát rủi ro và hãy nhớ rằng giá là chỉ số cuối cùng.
Biểu đồ lịch sự của stockcharts.com
Tại thời điểm viết bài, Cory Mitchell không sở hữu cổ phần trong bất kỳ công ty nào được đề cập.
