Đặc quyền giảm giá tích lũy là gì
Đặc quyền chiết khấu tích lũy là cách để các nhà đầu tư quỹ tương hỗ đủ điều kiện nhận mức phí thấp hơn cho một quỹ cụ thể dựa trên tổng số tiền đầu tư vào một số quỹ được cung cấp bởi cùng một công ty quỹ tương hỗ, thường là từ cùng một gia đình quỹ.
Nói chung, phí đầu tư vào một quỹ tương hỗ giảm dựa trên tổng số tiền đầu tư. Một số quỹ đã yêu cầu tối thiểu đầu tư để nhận được phí thấp hơn. Đặc quyền chiết khấu tích lũy mang lại cho các nhà đầu tư khoản chiết khấu này dựa trên mức tối thiểu áp dụng cho tất cả các quỹ liên quan, thay vì một quỹ cụ thể.
Đôi khi các nhà đầu tư cũng đủ điều kiện nhận đặc quyền chiết khấu tích lũy bằng cách đồng ý thực hiện một số khoản đầu tư vào một quỹ hoặc gia đình quỹ trong một khoảng thời gian xác định.
BREAKING GIẢM Đặc quyền giảm giá tích lũy
Đặc quyền chiết khấu tích lũy là hơi phổ biến, và đôi khi cũng áp dụng cho các quỹ phòng hộ và các khoản đầu tư khác được cung cấp bởi các cố vấn đã đăng ký.
Say Bird Mutual Fund Company tính phí 0, 75% một năm cho Quỹ Robin của mình, dựa trên số tiền đầu tư tối thiểu 20.000 USD. Tuy nhiên, nó tính phí 0, 5% một năm cho tối thiểu 100.000 đô la đầu tư. Tuy nhiên, nó cũng cung cấp một quỹ Woodpecker và Blue Jay Fund với mức tối thiểu tương tự. Tuy nhiên, Bird Mutual cung cấp một đặc quyền giảm giá tích lũy 150.000 đô la. Các nhà đầu tư đủ điều kiện nhận 0, 5% phí trong cả ba quỹ, miễn là họ đầu tư 150.000 đô la chung vào ba quỹ.
Nếu Bird Mutual mở rộng mức phí thấp hơn 0, 5 một năm cho những khách hàng sẵn sàng đầu tư 110.000 đô la trả trước, miễn là họ đồng ý đầu tư 10.000 đô la một quý cho mỗi bốn quý tiếp theo, điều này cũng thể hiện đặc quyền giảm giá tích lũy.
Ưu và nhược điểm của đặc quyền giảm giá tích lũy
Với điều kiện đặc quyền chiết khấu tích lũy được nêu rõ ràng và áp dụng đồng đều cho tất cả khách hàng, sau đó nhiều nhà đầu tư cho rằng nó công bằng, mặc dù một số khách hàng nhỏ hơn đôi khi chùn bước khi trả phí cao hơn dựa trên số tiền trong tài khoản tương ứng của họ.
Tuy nhiên, đặc quyền chiết khấu tích lũy phản ánh việc giảm chi phí tiếp thị cho công ty quỹ tương hỗ. Nó chỉ đơn giản là chi phí cho một công ty quỹ tương hỗ nhiều hơn để phục vụ hai tài khoản 75.000 đô la so với tài khoản 150.000 đô la.
Điều không công bằng là khi các quy tắc về đặc quyền giảm giá tích lũy không rõ ràng. Một số công ty trong ngành công nghiệp quỹ tương hỗ có phí đơn giản, trong khi những công ty khác có xu hướng che khuất các quy tắc với ngôn ngữ phức tạp.
Các quỹ tương hỗ luôn đánh vần tất cả các khoản phí quỹ liên quan trong bản cáo bạch. Mỗi quỹ cần cập nhật bản cáo bạch mỗi năm một lần, vì vậy, nó luôn được cập nhật. Đọc sách không thú vị, nhưng đó là nơi tốt nhất để hiểu đầy đủ về sự cố về phí.
