Trung bình chi phí bằng đô la (DCA) là gì?
Trung bình chi phí bằng đô la (DCA) là một chiến lược đầu tư, trong đó một nhà đầu tư chia tổng số tiền được đầu tư cho các giao dịch mua định kỳ của một tài sản mục tiêu nhằm nỗ lực giảm tác động của biến động lên tổng thể mua. Việc mua hàng xảy ra bất kể giá của tài sản và theo định kỳ; trên thực tế, chiến lược này loại bỏ phần lớn công việc chi tiết là cố gắng định thời gian thị trường để mua cổ phiếu với giá tốt nhất. Tính trung bình chi phí bằng đô la còn được gọi là kế hoạch đô la không đổi.
Trung bình chi phí đô la
Hiểu trung bình chi phí bằng đô la
Tính trung bình chi phí bằng đô la là một công cụ mà một nhà đầu tư có thể sử dụng để xây dựng tiết kiệm và sự giàu có trong một thời gian dài. Đó cũng là một cách để một nhà đầu tư vô hiệu hóa biến động ngắn hạn trong thị trường vốn cổ phần rộng lớn hơn. Một ví dụ hoàn hảo về tính trung bình chi phí bằng đô la là việc sử dụng nó trong các kế hoạch 401 (k), trong đó việc mua hàng thường xuyên được thực hiện bất kể giá của bất kỳ vốn chủ sở hữu nào trong tài khoản.
Trong kế hoạch 401 (k), một nhân viên có thể chọn một mức lương được xác định trước mà họ muốn đầu tư vào một menu gồm các quỹ tương hỗ hoặc chỉ số. Khi một nhân viên nhận được tiền lương của họ, số tiền mà nhân viên đã chọn để đóng góp vào khoản 401 (k) được đầu tư vào các lựa chọn đầu tư của họ.
Tính trung bình chi phí bằng đô la cũng có thể được sử dụng bên ngoài các kế hoạch 401 (k), chẳng hạn như các tài khoản quỹ tương hỗ hoặc chỉ số. Ngoài ra, nhiều kế hoạch tái đầu tư cổ tức cho phép các nhà đầu tư bình quân chi phí bằng cách đóng góp thường xuyên.
Chìa khóa chính
- Tính trung bình chi phí bằng đô la đề cập đến việc chia khoản đầu tư vốn cổ phần thành nhiều khoản đầu tư nhỏ hơn với số lượng bằng nhau, cách nhau trong các khoảng thời gian đều đặn. Mục tiêu của việc tính trung bình chi phí bằng đồng đô la là để giảm tác động chung của biến động lên giá của tài sản mục tiêu; vì giá có thể sẽ thay đổi mỗi khi một trong các khoản đầu tư định kỳ được thực hiện, khoản đầu tư này không chịu sự biến động cao. Trung bình chi phí trung bình nhằm tránh phạm sai lầm khi thực hiện một khoản đầu tư một lần mà không đúng thời gian liên quan đến định giá tài sản.
Ví dụ thực tế về trung bình chi phí bằng đô la
Joe làm việc tại ABC Corp và có kế hoạch 401 (k). Anh ta nhận được một khoản lương 1.000 đô la mỗi hai tuần. Joe quyết định phân bổ 10% hoặc 100 đô la tiền lương của mình cho kế hoạch của chủ nhân. Anh ta chọn đóng góp 50% khoản phân bổ của mình cho Quỹ tương hỗ vốn hóa lớn và 50% cho Quỹ chỉ số S & P 500. Cứ sau hai tuần, 10%, hoặc 100 đô la, tiền trả trước thuế của Joe sẽ mua 50 đô la của mỗi quỹ này bất kể giá của quỹ là bao nhiêu.
Bảng dưới đây cho thấy một nửa số đóng góp 100 đô la của Joe cho quỹ chỉ số S & P 500 qua 10 kỳ thanh toán. Trong suốt mười bảng lương, Joe đã đầu tư tổng cộng 500 đô la hoặc 50 đô la mỗi tuần. Tuy nhiên, vì giá của quỹ tăng và giảm trong vài tuần, giá trung bình của Joe lên tới 10, 48 đô la. Trung bình cao hơn so với mua ban đầu của anh ấy, nhưng nó thấp hơn giá cao nhất của quỹ. Điều này cho phép Joe tận dụng sự biến động của thị trường khi quỹ chỉ số tăng và giảm giá trị.
