Ước tính lợi nhuận dài hạn là gì
Lợi nhuận dài hạn ước tính là một biện pháp giả định cung cấp cho các nhà đầu tư một kỳ vọng ước tính cho lợi nhuận mà họ có thể mong đợi trong suốt vòng đời của một khoản đầu tư. Nó thường được trích dẫn trong các khoản đầu tư với chứng khoán thu nhập cố định và thời hạn cố định.
BREAKING XUỐNG Lợi nhuận dài hạn ước tính
Lợi nhuận dài hạn ước tính là một số liệu cung cấp cho các nhà đầu tư một ước tính lợi nhuận mà họ có thể mong đợi khi đầu tư vào một quỹ theo khung thời gian dài hạn. Biện pháp này có thể tương đương với lãi suất tài khoản tiết kiệm hoặc lãi suất được trích dẫn cho một chứng chỉ tiền gửi. Thông thường, các nhà quản lý quỹ báo cáo lợi nhuận dài hạn ước tính sẽ có thể đi đến tính toán này bởi vì các khoản đầu tư quỹ cơ bản có một khoản hoàn trả cụ thể được đưa ra tại thời điểm đầu tư ban đầu.
Nhiều quỹ thu nhập cố định có thể chọn tiết lộ lợi nhuận dài hạn ước tính trong tài liệu đăng ký và tài liệu tiếp thị của họ. Các đề xuất cũng đã được thực hiện để cung cấp thông tin này trong Mẫu S-6, đây là tuyên bố đăng ký nộp cho các ủy thác đầu tư đơn vị, mặc dù không có quy tắc cuối cùng nào được phân tán.
Tín thác đầu tư đơn vị, và cụ thể là danh mục đầu tư của UIT với phân bổ cao cho đầu tư thu nhập cố định, có thể cung cấp một phương tiện lý tưởng cho công bố lợi nhuận dài hạn ước tính. Các khoản đầu tư này là một trong ba công ty đầu tư chính thức được điều chỉnh theo luật từ Đạo luật Công ty Đầu tư năm 1940. Các khoản đầu tư này được tạo ra thông qua cơ cấu ủy thác và được ban hành với ngày đáo hạn cố định. Trong lĩnh vực thu nhập cố định, các khoản đầu tư này có thể là một sự thay thế tốt cho các tài khoản tiết kiệm năng suất cao và chứng chỉ tiền gửi.
Nhìn chung, công bố lợi nhuận dài hạn ước tính có thể là một biện pháp tiếp thị dễ dàng được trích dẫn bởi các quỹ thu nhập cố định có thể làm tăng thị trường. Hầu hết các quỹ sẽ có lợi nhuận dài hạn ước tính cao hơn so với tài khoản tiết kiệm năng suất cao hoặc chứng chỉ tiền gửi có thể thu hút các nhà đầu tư tìm kiếm đầu tư thu nhập cố định rủi ro thấp.
Tính toán trả lại
Lợi nhuận dài hạn ước tính thường được tính là tỷ lệ hoàn vốn hàng năm trong một khung thời gian xác định. Nó thường được trình bày ròng của phí ước tính. Trong danh mục đầu tư thu nhập cố định, nó có thể dễ dàng dựa trên lợi suất của tất cả các chứng khoán cơ bản trong danh mục đầu tư. Trong trường hợp này, nó thường được tính trọng số cho mỗi giá trị thị trường và thời gian đáo hạn của chứng khoán.
Lợi nhuận dài hạn ước tính có thể là một điểm cân nhắc hữu ích khi lập kế hoạch đầu tư vào một sản phẩm thu nhập cố định trong dài hạn. Nó có thể đưa ra một ước tính khá chính xác về lợi nhuận của danh mục đầu tư. Nó cũng tương tự như đo lường năng suất đến kỳ hạn của một trái phiếu duy nhất được mở rộng cho một danh mục đầu tư, với một số điều chỉnh.
