Về tài chính doanh nghiệp, tỷ lệ thanh khoản mô tả khả năng của một công ty thanh toán các nghĩa vụ nợ ngắn hạn bằng tiền mặt hoặc tài sản ngắn hạn. Tỷ lệ thanh khoản phổ biến bao gồm tỷ lệ hiện tại và tỷ lệ kiểm tra axit, còn được gọi là tỷ lệ nhanh. Các nhà đầu tư và người cho vay xem thanh khoản là một dấu hiệu của an ninh tài chính; ví dụ, tỷ lệ thanh khoản càng cao thì công ty càng có lợi.
Chính xác hơn để nói rằng tỷ lệ thanh khoản nên nằm trong một phạm vi nhất định. Các công ty có tỷ lệ thanh khoản quá thấp sẽ tự đặt mình vào nguy cơ vỡ nợ và có thể gặp khó khăn trong việc tăng vốn. Mặt khác, các công ty có tỷ lệ thanh khoản quá cao có thể khiến tài sản khả thi ở bên lề; tiền mặt có thể được sử dụng để mở rộng hoạt động, cải thiện thiết bị, vv
Dành thời gian để xem xét quản trị doanh nghiệp cho mỗi công ty bạn phân tích. Hoàn cảnh cho mỗi doanh nghiệp và ngành công nghiệp là khác nhau, gây khó khăn cho việc tạo ra một chuẩn mực phổ quát cho tỷ lệ thanh khoản lành mạnh. Thực tiễn tốt nhất cho các nhà đầu tư, người cho vay và nhà quản lý là xem xét tỷ lệ thanh khoản của các đối thủ cạnh tranh thành công và xu hướng lịch sử. Vì các tỷ lệ thanh khoản mô tả mối quan hệ giữa nợ và tài sản, lượng tài sản ngắn hạn chính xác trong tay tăng tỷ lệ thuận với mức độ đòn bẩy tăng.
Một số ngành hoạt động thành công với tỷ lệ thanh khoản thấp. Ví dụ: hàng tồn kho có thể chuyển qua nhanh hơn các khoản thanh toán phải trả được thực hiện, dường như tài sản ngắn hạn không đáng tin cậy. Trong những trường hợp như vậy, có thể hữu ích khi xem xét các chu kỳ hoạt động. Chu kỳ chuyển đổi tiền mặt là một thước đo tốt cho điều này, vì nó đo lường số ngày tiền mặt của công ty bị ràng buộc trong quá trình sản xuất và bán hàng.
