Tổ chức cho vay là gì?
Tổ chức cho vay là quá trình liên quan đến một nhóm người cho vay tài trợ các phần khác nhau của khoản vay cho một người vay. Tổ chức cho vay thường xảy ra khi người vay yêu cầu số tiền quá lớn cho một người cho vay duy nhất cung cấp hoặc khi khoản vay nằm ngoài phạm vi mức độ rủi ro của người cho vay. Do đó, nhiều người cho vay tạo thành một tổ chức để cung cấp cho người vay số vốn được yêu cầu.
Các thỏa thuận giữa các bên cho vay và người nhận cho vay thường cần được quản lý bởi người quản lý rủi ro doanh nghiệp để giảm bớt hiểu lầm và thực thi nghĩa vụ hợp đồng. Người cho vay chính thực hiện hầu hết sự siêng năng này, nhưng việc giám sát lỏng lẻo có thể làm tăng chi phí của công ty. Tư vấn pháp lý của công ty cũng có thể được tham gia để thực thi các giao ước cho vay và nghĩa vụ cho vay.
Cách thức cho vay được sử dụng trong tài chính doanh nghiệp
Tổ chức cho vay thường được sử dụng trong tài chính doanh nghiệp. Các công ty tìm kiếm các khoản vay doanh nghiệp vì nhiều lý do kinh doanh bao gồm tài trợ cho sáp nhập, mua lại, mua lại và các dự án chi tiêu vốn khác. Các loại dự án vốn này thường yêu cầu số vốn lớn thường vượt quá khả năng tài nguyên hoặc bảo lãnh của một người cho vay.
Tổ chức cho vay cho phép bất kỳ một người cho vay nào cung cấp một khoản vay lớn trong khi vẫn duy trì mức độ tiếp xúc tín dụng thận trọng và dễ quản lý hơn vì các rủi ro liên quan được chia sẻ với những người cho vay khác. Mỗi trách nhiệm của người cho vay được giới hạn ở phần lãi tương ứng của họ. Nói chung, ngoại trừ các yêu cầu về tài sản thế chấp, hầu hết các điều khoản đều thống nhất giữa các bên cho vay. Việc chuyển nhượng tài sản thế chấp thường được gán cho các tài sản khác nhau của người vay cho mỗi người cho vay. Thông thường, chỉ có một thỏa thuận cho vay đối với toàn bộ tổ chức.
Các nhà quản lý rủi ro doanh nghiệp cần quản lý các mối quan hệ cho vay chính với các nhà cung cấp khoản vay thứ cấp.
Tổ chức tài chính điều phối tổ chức cho vay
Đối với hầu hết các tổ chức cho vay, một tổ chức tài chính chính được sử dụng để điều phối giao dịch. Tổ chức tài chính chính thường được gọi là đại lý cung cấp. Đại lý này cũng thường chịu trách nhiệm về giao dịch ban đầu, phí, báo cáo tuân thủ, trả nợ trong suốt thời gian vay, theo dõi khoản vay và báo cáo tổng thể cho tất cả các bên cho vay.
Một bên thứ ba hoặc các chuyên gia bổ sung có thể được sử dụng trong các điểm khác nhau của quy trình cho vay hoặc trả nợ để hỗ trợ các khía cạnh khác nhau của báo cáo và giám sát. Các tổ chức cho vay thường yêu cầu phí cao vì phải báo cáo và phối hợp rất lớn để hoàn thành và duy trì xử lý khoản vay. Lệ phí có thể cao tới 10% tiền gốc.
Năm 2015, Charter Communications đứng đầu danh sách các tổ chức tài trợ vốn vay có đòn bẩy ở mức 13, 8 tỷ USD khi sáp nhập với Time Warner Cable. Credit Suisse là nhà cung cấp chính trong thỏa thuận này. Trong thị trường cho vay của Hoa Kỳ, Bank of America / Merrill Lynch, JPMorgan, Wells Fargo và Citi là những công ty cho vay hàng đầu trong ngành trong những năm gần đây.
Hiệp hội cho vay và hiệp hội cho vay (LSTA) là một tổ chức được thành lập trong thị trường cho vay doanh nghiệp nhằm tìm cách cung cấp các nguồn lực cho các tổ chức cho vay. Nó giúp tập hợp những người tham gia thị trường cho vay, cung cấp nghiên cứu thị trường và tích cực trong việc ảnh hưởng đến các quy trình tuân thủ và quy định của ngành.
