Đầu tư cơ khí là gì?
Đầu tư cơ học là một trong bất kỳ cách nào để mua và bán cổ phiếu theo các tiêu chí hoặc yếu tố kích hoạt được đặt trước. Mục đích chính của phương pháp này là loại bỏ càng nhiều hành vi cảm xúc của con người càng tốt. Cảm xúc thường sẽ tác động tiêu cực hoặc quyết định đầu tư hợp lý trên đám mây. Một kế hoạch đầu tư có hệ thống có thể một phần dựa trên các yếu tố mà một nhà quản lý đầu tư tích cực áp dụng, nhưng nó chủ yếu được thực hiện trên chế độ lái tự động.
Làm thế nào đầu tư cơ khí hoạt động
Đầu tư cơ khí có thể có nhiều hình thức. Chẳng hạn, nó có thể đơn giản như một đồng đô la hoặc phần trăm tiền lương được đặt trong tài khoản 401 (k) hoặc cam kết mua một cổ phiếu khi định giá của nó giảm xuống một tỷ lệ giá trên thu nhập nhất định và bán nó khi định giá đạt mức cao hơn định trước.
Các dấu hiệu định giá là phổ biến trong đầu tư cơ học, nhưng phân tích kỹ thuật cũng có thể cung cấp một cách tiếp cận tự động để đầu tư. Di chuyển trung bình, cho dù đơn giản hay theo cấp số nhân, 50 ngày, 200 ngày hoặc khoảng thời gian khác, có thể đóng vai trò kích hoạt để mua hoặc bán cổ phiếu. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) hoặc phân kỳ hội tụ trung bình di động (MACD) là hai tín hiệu phổ biến khác mà nhà đầu tư cơ khí đặt lệnh giao dịch.
Bất kỳ tiêu chí nào được sử dụng bởi nhà đầu tư, ý tưởng là để loại bỏ cảm giác chủ quan và suy đoán thứ hai khỏi giao dịch cổ phiếu (hoặc chứng khoán khác) và gắn bó với một cách tiếp cận kỷ luật. Đầu tư cơ học có thể được coi là giống như đầu tư thụ động, theo đó tiền thường được đưa vào hoạt động ổn định theo thời gian, nhưng ít nhất một số tiêu chí suy nghĩ được áp dụng.
Chiến lược đầu tư cơ học theo tên
Một trong những hệ thống đầu tư cơ học phổ biến nhất được gọi là Dogs of the Dow. Chiến lược này liên quan đến việc mua 10 cổ phiếu trên Trung bình công nghiệp Dow Jones với tỷ suất cổ tức cao nhất vào đầu mỗi năm. Tỷ suất cổ tức cao này thường là kết quả của hiệu suất đầu tư kém hoặc tụt hậu so với năm trước. Kỳ vọng là các cổ phiếu sẽ cho thấy sự đảo chiều có ý nghĩa trong năm tới. Danh mục đầu tư được điều chỉnh mỗi năm chỉ bao gồm 10 cổ phiếu có năng suất cao nhất. Những người ủng hộ đầu tư cơ học nói rằng sử dụng phương pháp đầu tư này, giống như các chiến lược được thiết lập sẵn khác, sẽ loại bỏ những thành kiến của con người thường làm hỏng hành vi đầu tư hợp lý.
