Ngày thiết lập lại là gì?
Ngày đặt lại là thời điểm khi lãi suất cố định ban đầu đối với thế chấp có lãi suất có thể điều chỉnh (ARM) thay đổi thành lãi suất có thể điều chỉnh. Ngày này thường là một đến năm năm kể từ ngày bắt đầu thế chấp. Sau ngày đặt lại ban đầu, lãi suất sẽ thay đổi và thay đổi theo các điều khoản được thiết lập trong hợp đồng tín dụng của người vay.
Trong một số khoản vay ARM, ngày đặt lại có thể đề cập đến nhiều ngày trong suốt thời gian vay khi lãi suất của người vay được đặt lại. Nhiều ngày đặt lại có thể xảy ra trong các khoản vay được thiết lập lại theo một lịch trình cụ thể, thường là một lần mỗi năm, trong khi ở phần tỷ lệ thay đổi của khoản vay.
Các khoản thế chấp có lãi suất có thể điều chỉnh thường có 3, 5 hoặc 7 năm với tỷ lệ cố định trước khi bước vào giai đoạn lãi suất thả nổi vào ngày thiết lập lại.
Làm thế nào một ngày thiết lập lại Làm
Ngày thiết lập lại là một tính năng quan trọng của các khoản thế chấp có thể điều chỉnh tỷ lệ. Thế chấp có lãi suất có thể điều chỉnh cung cấp cho người vay một số lợi ích của cả sản phẩm có lãi suất cố định và lãi suất thay đổi. Ngày thiết lập lại cung cấp một thời điểm xác định khi nhà đầu tư có thể mong đợi tỷ giá của họ bắt đầu thay đổi theo môi trường thị trường. Nó cũng có thể đề cập đến một khung thời gian được chỉ định khi khoản vay đặt lại trong suốt thời gian lãi suất thay đổi.
ARM là một loại sản phẩm thế chấp phổ biến được cung cấp bởi các nhà cho vay truyền thống. Chúng có thể là một sự thay thế cho các khoản vay thế chấp thông thường tiêu chuẩn yêu cầu lãi suất cố định trong suốt thời gian vay. Thông thường, các nhà đầu tư sẽ chọn các khoản vay ARM vì họ tin rằng lãi suất sẽ giảm trong tương lai.
Chìa khóa chính
- Đối với các khoản thế chấp có lãi suất có thể điều chỉnh, ngày thiết lập lại sẽ là ngày đầu tiên thế chấp bắt đầu tuân theo tỷ lệ thị trường có thể điều chỉnh (thả nổi). Vào ngày thiết lập lại, tỷ lệ được đặt theo chỉ số được xác định trước, cộng với mức chênh lệch. Các khoản thế chấp có lãi suất có thể điều chỉnh thường được lập chỉ mục là LIBOR hoặc lãi suất Kho bạc Hoa Kỳ. Các cấu trúc phân bổ cho các khoản thế chấp có lãi suất có thể điều chỉnh thường giống như các khoản cho vay có lãi suất cố định Thay đổi lãi suất.
Các loại ngày thiết lập lại
Các khoản thế chấp có lãi suất có thể điều chỉnh được cấu trúc với lãi suất cố định trong vài năm đầu tiên của khoản vay và sau đó là một khoảng thời gian có lãi suất thay đổi sau đó. Trong phần lãi suất cố định của các khoản vay, người vay phải trả một tỷ lệ cố định với lịch khấu hao tiêu chuẩn. Thanh toán được chuẩn hóa để bao gồm lãi suất gốc và lãi suất cố định.
Tỷ lệ biến
Khi một nhà đầu tư đạt đến ngày thiết lập lại, phần còn lại của khoản vay được dựa trên tỷ lệ thay đổi. Trong phần lãi suất thay đổi của khoản vay, lãi suất của người vay sẽ được tính dựa trên tỷ lệ được lập chỉ mục đầy đủ thay vì tỷ lệ cố định.
Trong phê duyệt ban đầu của khoản vay ARM, người bảo lãnh phát hành sẽ xác định mức ký quỹ ARM rằng người vay sẽ bị tính phí dựa trên hồ sơ tín dụng của họ và các điều khoản của khoản vay. Biên độ ARM được thêm vào tỷ lệ được lập chỉ mục sau ngày đặt lại để xác định lãi suất cho vay lãi suất thay đổi của người vay.
Trong các khoản vay có lãi suất thay đổi, bảo lãnh phát hành cũng sẽ xác định tỷ lệ được lập chỉ mục. Tỷ lệ được lập chỉ mục thường là lãi suất cơ bản của ngân hàng, tuy nhiên, nó cũng có thể được điểm chuẩn theo Tỷ giá được cung cấp liên ngân hàng Luân Đôn (LIBOR) hoặc lãi suất Kho bạc Hoa Kỳ. Trong phần lãi suất thay đổi của khoản vay, lãi suất của người vay bằng với tỷ lệ được lập chỉ mục cộng với tỷ lệ ký quỹ ARM của họ.
Phần lãi suất thay đổi của khoản vay ARM sẽ thay đổi dựa trên cấu trúc của khoản vay. Một số khoản vay được cấu trúc để thiết lập lại tỷ lệ biến một lần mỗi năm trong khi những khoản vay khác có tỷ lệ biến mở mở thay đổi theo thị trường bất cứ lúc nào. Người cho vay có công nghệ tinh vi cho phép họ xây dựng lịch khấu hao cho các khoản vay ARM bao gồm cả thanh toán lãi suất cố định và biến đổi. Lịch khấu hao của người vay sẽ được điều chỉnh theo tỷ lệ thay đổi của khoản vay và các khoản thanh toán trả góp hàng tháng sẽ được tính toán tương ứng.
Sản phẩm cho vay ARM
Khoản vay ARM 5/1 sẽ có ngày thiết lập lại bắt đầu năm năm sau khoản vay ban đầu. Khoản vay này sẽ trả lãi suất cố định trong năm năm và sau đó đặt lại thành một tỷ lệ thay đổi, với các ngày thiết lập lại tiếp theo được lên lịch hàng năm.
Khoản vay ARM 2-28 sẽ có ngày thiết lập lại thay đổi hai năm sau khoản vay ban đầu. Khoản vay này sẽ bắt đầu trả lãi suất thay đổi vào ngày thiết lập lại hai năm với các thay đổi lãi suất thay đổi xảy ra bất cứ lúc nào trong 28 năm còn lại dựa trên các thay đổi đối với tỷ lệ được lập chỉ mục cơ bản.
