Một quỹ giao dịch trái phiếu thị trường mới nổi (ETF) bao gồm các vấn đề nợ thu nhập cố định từ các quốc gia có nền kinh tế đang phát triển. Chúng bao gồm trái phiếu chính phủ và trái phiếu doanh nghiệp ở châu Á, châu Mỹ Latinh, châu Phi và các nơi khác. Trái phiếu thị trường mới nổi thường mang lại lợi nhuận cao hơn trái phiếu truyền thống vì hai lý do chính: Chúng có xu hướng rủi ro hơn trái phiếu từ các nước phát triển hơn và các nước đang phát triển có xu hướng tăng nhanh.
Một thị trường mới nổi ETF cho phép các nhà đầu tư đa dạng hóa các vị trí trong trái phiếu thị trường mới nổi như một quỹ tương hỗ, nhưng nó giao dịch như một cổ phiếu. Nếu các trái phiếu cơ bản trong ETF hoạt động tốt, thì ETF cũng vậy (trừ chi phí và chi phí của quỹ).
iShares JPMorgan USD Trái phiếu thị trường mới nổi ETF
Ra mắt với sự trợ giúp của iShares vào tháng 12 năm 2007, iShares JPMorgan USD Trái phiếu thị trường mới nổi ETF (EMB) theo dõi Chỉ số lõi toàn cầu của JPMorgan EMBI. EMBI Global Core là một chuẩn mực nợ thị trường mới nổi, có mệnh giá bằng đô la Mỹ. Nó cũng rất đa dạng - không có công cụ nợ nào bao gồm hơn 2% tổng số nắm giữ, và hầu hết đều giảm 1%. Gần ba phần tư của EMBI Global Core là nợ chính phủ mới nổi, phần lớn phần còn lại tập trung vào trái phiếu doanh nghiệp năng suất cao. Tỷ lệ chi phí phù hợp với những gì bạn mong đợi từ một iShares ETF ở mức 0, 40%.
Trái phiếu thị trường mới nổi của iShares JPMorgan USD ETF phù hợp nhất cho các nhà đầu tư đang tìm kiếm một con đường đa dạng để có thu nhập cố định cao. Quỹ này đã nắm giữ tại 50 quốc gia, bao gồm phân bổ ở Nga, Mexico, Ba Lan, Hungary, Nam Phi và Philippines.
SPDR Barclays Vốn mới nổi Thị trường trái phiếu ETF
SPDR Barclays Capital Các thị trường mới nổi ETF (EBND) theo dõi nợ chính phủ cho các nước thị trường mới nổi. Nó cũng theo dõi họ bằng nội tệ của họ, điều này làm tăng thêm các cơ hội biến động và chênh lệch giá. Mặc dù EBND có rủi ro tỷ giá liên quan đến nó, việc chuyển đổi tiền tệ có thể được sử dụng như một hàng rào chống lại đồng đô la Mỹ trong khi có khả năng tăng cường lợi nhuận hiện tại trong môi trường tỷ giá thấp.
Lợi nhuận của EBND thường tương ứng với hiệu suất về giá và năng suất của Chỉ số bị khóa trong nội bộ EM, trừ phí và chi phí. Tỷ lệ chi phí là 0, 40%. ETF này đặc biệt hấp dẫn đối với các nhà đầu tư muốn tiếp xúc với Brazil.
Invesco Thị trường mới nổi Danh mục nợ có chủ quyền
Một vấn đề của Invesco, Danh mục nợ có chủ quyền của thị trường mới nổi Invesco (PCY) được thành lập vào tháng 10 năm 2007, quỹ ETF này theo dõi Chỉ số cân bằng thanh toán USD của thị trường mới nổi DB, thường có 80% tài sản cơ bản bằng nợ chính phủ bằng đô la.
Chức năng theo dõi của Chỉ số Cân bằng Chất lỏng USD của Thị trường mới nổi DB có phần độc đáo. Tất cả các khoản nợ có chủ quyền trong chỉ mục được chọn thông qua phương pháp chỉ số độc quyền và sau đó được đo dựa trên lợi nhuận tiềm năng từ danh mục đầu tư lý thuyết. Toàn bộ danh mục đầu tư được cân bằng lại hàng quý. PCY ETF có nắm giữ trái phiếu tại 30 quốc gia, bao gồm Brazil, Croatia, Mexico, Litva, Colombia, Ba Lan và Slovenia.
Tỷ lệ chi phí ETF chỉ 0, 5%. Các nhà đầu tư nên xem xét quỹ này nếu họ muốn một danh mục đầu tư rất đa dạng và tích cực tái cân bằng với việc tiếp xúc với lợi nhuận cố định của thị trường mới nổi.
Vanguard Thị trường mới nổi Trái phiếu Chính phủ ETF
Vanguard đã tạo ra quỹ ETF trái phiếu chính phủ thị trường mới nổi (VWOB) để phản ánh hiệu suất của Chỉ số RIC Chính phủ thị trường mới nổi của Barclays. Tất cả các khoản đầu tư cơ bản của quỹ được chọn thông qua quy trình lấy mẫu được thiết kế để phản ánh tỷ lệ nắm giữ và thời gian đáo hạn trung bình của điểm chuẩn.
VWOB ETF là một quỹ nợ thị trường mới nổi bằng đô la Mỹ, có nghĩa là nó tránh mọi tác động từ rủi ro tỷ giá hoặc biến động tiền tệ. Quỹ thường có các khoản nợ có kỳ hạn dài hơn và do đó, nhạy cảm hơn với những thay đổi của lãi suất. VWOB có nắm giữ trái phiếu ở Nga, Mexico, Qatar, Colombia và Argentina.
Giống như nhiều dịch vụ ETF của Vanguard, ETF trái phiếu chính phủ thị trường mới nổi có tỷ lệ chi phí thấp chỉ 0, 32%. VWOB là một lựa chọn tốt cho các nhà đầu tư đang tìm kiếm sự tiếp xúc được quản lý thụ động đối với nợ chính phủ của thị trường mới nổi.
Vectơ thị trường Thị trường mới nổi Trái phiếu tiền tệ địa phương ETF
Van Eck đã ban hành Thị trường mới nổi Thị trường trái phiếu ETF (EMLC) vào năm 2010. Quỹ ETF này tìm cách thu lại lợi nhuận, trước các khoản phí và chi phí, của Chỉ số trái phiếu chính phủ JPMorgan - Lõi toàn cầu.
EMLC ETF cung cấp cho các nhà đầu tư tiếp xúc với trái phiếu chính phủ ở thị trường mới nổi bằng tiền nội tệ. EMLC cung cấp đa dạng hóa từ nợ của Hoa Kỳ. Tuy nhiên, quỹ có gần 4, 3 tỷ đô la trong AUM, không được phòng ngừa rủi ro trao đổi tiền tệ.
Phân bổ quốc gia của ETF bao gồm Brazil, Thái Lan, Argentina, Nam Phi, Cộng hòa Dominican và Mexico. Phần lớn trọng số phân bổ cho mỗi quốc gia là dưới 1% và ETF có tỷ lệ chi phí là 0, 30%.
