Kế hoạch tích lũy tự nguyện là gì
Một kế hoạch tích lũy tự nguyện được cung cấp bởi nhiều quỹ tương hỗ cho các cổ đông của họ như một cách để xây dựng một vị thế lớn hơn theo thời gian, thông thường bằng cách đầu tư một số tiền nhỏ, cố định theo lịch trình thường xuyên để tận dụng lợi thế trung bình chi phí bằng đô la (DCA).
Phá vỡ kế hoạch tích lũy tự nguyện
Một kế hoạch tích lũy tự nguyện, như tên gọi sẽ đề xuất, được thực hiện theo quyết định của cổ đông, nhưng quỹ tương hỗ có thể đặt một số tiền tối thiểu cho các giao dịch mua thường xuyên, bổ sung này. Trong trường hợp đó, cổ đông sẽ quyết định đáp ứng mức tối thiểu hoặc từ chối để thực hiện giao dịch mua theo lịch trình.
Một kế hoạch tích lũy tự nguyện đặc biệt thích hợp cho các nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm với ít tiền mặt trong tay. Họ có thể mất thời gian để xây dựng khoản đầu tư của mình và không phải đối mặt với một hình phạt cho việc bỏ lỡ một giao dịch mua theo lịch trình. Hơn nữa, việc đầu tư theo thời gian với số tiền cố định mang lại lợi ích của việc tính trung bình chi phí bằng đô la, mua thêm cổ phiếu khi giá thấp và ít cổ phiếu hơn khi giá cao. Các nhà đầu tư đầu tư một khoản tiền cố định thông qua kế hoạch tích lũy tự nguyện không cần phải chờ thời điểm hoàn hảo để mua. Vượt qua kế hoạch, cổ phiếu được mua vào đúng thời điểm, có xu hướng vượt trội so với cổ phiếu được mua vào thời điểm sai, nghĩa là rằng, với ít hoặc không có phân tích thị trường, một nhà đầu tư nên kết thúc với một vị trí lớn trong một quỹ tương hỗ mà họ không trả quá nhiều.
Hạn chế của kế hoạch tích lũy tự nguyện
Sử dụng kế hoạch tích lũy tự nguyện để giảm thiểu tác động của thị trường biến động thông qua tính trung bình chi phí bằng đồng đô la có rất nhiều hấp dẫn, nhưng điều đó không có nghĩa đó luôn là quyết định tốt nhất. Nếu một nhà đầu tư có một khoản tiền mặt lớn trong tay để đầu tư vào một quỹ tương hỗ, thì tốt hơn là nên đầu tư tất cả cùng một lúc hơn là làm từ từ. Điều đó phần lớn bởi vì, bằng cách sử dụng chiến lược DCA, nhà đầu tư có thể nắm giữ tiền mặt trong một thời gian dài, điều này làm mất dần giá trị của lạm phát. Đó là lý do tương tự một số nhà đầu tư tránh các quỹ tương hỗ nắm giữ vị thế tiền mặt quá lớn. Tiền mặt, trong khi cần thiết trong nhiều trường hợp, có thể tạo ra lực cản đối với lợi nhuận, đặc biệt là trong một thị trường đang tăng.
Một nhà đầu tư đặt một khoản tiền vào một quỹ tương hỗ cùng một lúc thay vì phân bổ nó ra thông qua kế hoạch tích lũy tự nguyện sẽ có rủi ro mua ngay trước khi điều chỉnh thị trường mạnh mẽ. Nhưng, theo thống kê, đó là một chiến lược tốt hơn. Các kế hoạch tích lũy tự nguyện là một công cụ thuận tiện và mạnh mẽ cho các nhà đầu tư xây dựng vị trí tiền lương của họ bằng tiền lương. Họ không phải là một lý do để ngồi trên tiền mặt lỏng.
