Mục lục
- Những mặt hàng được bao gồm
- Đo lường đầu người làm việc
- Tầm quan trọng của quản lý vốn lưu động
- Ví dụ về vốn lưu động: Coca-Cola
Chi phí vốn lưu động (WCC) đề cập đến chi phí duy trì hoạt động hàng ngày tại một tổ chức. Các chi phí này có tính đến hai yếu tố khác nhau: vị trí nợ ngắn hạn của công ty và phần nợ dài hạn hiện tại, thường là phần nợ đến hạn trong vòng 12 tháng tới. Cả hai loại chi phí có thể được tìm thấy trên bảng cân đối kế toán của công ty trong phần nợ phải trả hiện tại.
Chìa khóa chính
- Vốn lưu động hoạt động hàng ngày và thể hiện khả năng thanh toán các khoản nợ hiện tại của công ty bằng tài sản hiện tại của mình Chi phí vốn lưu động liên quan đến chi phí trách nhiệm hiện tại của một công ty so với tài sản hiện tại của công ty. hiệu quả hoạt động và giảm chi phí vốn.
Những hạng mục nào được bao gồm trong chi phí vốn lưu động?
Hầu hết các công ty đều có ít nhất hai loại tài khoản trong phần nợ hiện tại trong bảng cân đối kế toán của họ: tài khoản phải trả và tiền lương / tiền công phải trả. Ngoài ra, các mục cụ thể được phân loại là nợ hiện tại khác nhau giữa các công ty và lĩnh vực vì chúng phụ thuộc nhiều hơn vào hoạt động hàng ngày là cốt lõi của doanh nghiệp.
Ví dụ, trong lĩnh vực sản xuất, WCC thường được mô tả là chi phí liên quan đến chuyển đổi nguyên liệu thô thành thành phẩm. Các phần quan trọng của ngân sách hoạt động của nhà sản xuất có thể được quy cho việc mua và lưu trữ nguyên liệu thô. Mặt khác, một công ty phần mềm có thể có phần lớn hơn các khoản nợ hiện tại của mình bị chi phối bởi chi phí nghiên cứu và phát triển (R & D) và tiếp thị.
Đo lường vốn lưu động cho mục đích thanh khoản
Vốn lưu động (WC) đo lường khả năng của công ty để tài trợ cho các hoạt động hàng ngày từ các tài sản có tính thanh khoản cao nhất của công ty. Được tính là sự khác biệt giữa tài sản hiện tại của công ty và các khoản nợ hiện tại của nó, WC là một trong những số liệu tài chính phổ biến nhất được sử dụng để giải mã xem công ty có đủ thanh khoản để đáp ứng các yêu cầu ngắn hạn hay không.
Các công ty có tài sản hiện tại vượt quá các khoản nợ hiện tại của họ được cho là có WC dương, trong khi những công ty có nợ hiện tại vượt quá tài sản hiện tại của họ được cho là có WC âm.
Tầm quan trọng của quản lý vốn lưu động
Vốn lưu động là nhu cầu thiết yếu hàng ngày của các doanh nghiệp, vì họ cần một lượng tiền mặt thường xuyên để thanh toán thường xuyên, trang trải chi phí bất ngờ và mua nguyên liệu cơ bản được sử dụng trong sản xuất hàng hóa.
Khi một công ty không có đủ vốn lưu động để trang trải các nghĩa vụ của mình, việc mất khả năng tài chính có thể dẫn đến những rắc rối pháp lý, thanh lý tài sản và khả năng phá sản. Vì vậy, điều quan trọng đối với tất cả các doanh nghiệp là phải quản lý đầy đủ vốn lưu động.
Quản lý vốn lưu động thực chất là một chiến lược kế toán, tập trung vào việc duy trì sự cân bằng đủ giữa tài sản hiện tại và nợ phải trả của công ty. Một hệ thống quản lý vốn lưu động hiệu quả giúp các doanh nghiệp không chỉ trang trải các nghĩa vụ tài chính mà còn tăng thu nhập.
Quản lý vốn lưu động có nghĩa là quản lý hàng tồn kho, tiền mặt, tài khoản phải trả và các khoản phải thu. Một hệ thống quản lý vốn lưu động hiệu quả thường sử dụng các tỷ lệ hiệu suất chính, như tỷ lệ vốn lưu động, tỷ lệ vòng quay hàng tồn kho và tỷ lệ thu gom, để giúp xác định các khu vực cần tập trung để duy trì tính thanh khoản và lợi nhuận.
Ví dụ về vốn lưu động: Coca-Cola
Trong năm tài chính kết thúc vào ngày 31 tháng 12 năm 2017, Công ty Coca-Cola (KO) có tài sản hiện tại trị giá 36, 54 tỷ đô la. Chúng bao gồm tiền và các khoản tương đương tiền, đầu tư ngắn hạn, chứng khoán thị trường, các khoản phải thu, hàng tồn kho, chi phí trả trước và tài sản được giữ để bán.
Coca-Cola có các khoản nợ hiện tại cho năm tài chính kết thúc vào tháng 12 năm 2017 tương đương 27, 19 tỷ USD. Các khoản nợ hiện tại bao gồm các tài khoản phải trả, chi phí phải trả, các khoản vay và ghi chú phải trả, kỳ hạn hiện tại của nợ dài hạn, thuế thu nhập tích lũy và nợ phải trả để bán.
Theo thông tin trên, tỷ lệ hiện tại của công ty là 1, 34:
- 36, 54 tỷ đô la 27, 19 tỷ đô la = 1, 34
