Mục lục
- Tài khoản thị trường tiền tệ là gì?
- Họ không phải là quỹ thị trường tiền
- Rủi ro lạm phát
- Chỉ cần sự cân bằng
- Tiền như một tấm chăn an toàn
- Chia nó lên
- Điểm mấu chốt
Đầu tư có thể là một nỗ lực rủi ro. Có nhiều yếu tố khác nhau bạn phải xem xét trước khi đưa ra cam kết với bất kỳ phương tiện đầu tư nào. Nếu bạn đầu tư vào cổ phiếu, bạn phải chịu rủi ro biến động thị trường và kinh tế. Trái phiếu mang theo cả lãi suất và rủi ro lạm phát. Nhưng nếu bạn đang ở trong thị trường cho một thứ khá an toàn, thì luôn có tài khoản thị trường tiền tệ.
Tài khoản thị trường tiền tệ phục vụ mục đích hữu ích là giữ tiền của chúng tôi an toàn và thanh khoản. Nhưng họ thường bị hiểu lầm và sử dụng sai. Nhưng chúng là gì? Và làm thế nào để bạn tránh được một số sai lầm mà hầu hết mọi người mắc phải khi đầu tư vào những chiếc xe mang lãi suất thấp này?
Đọc để tìm hiểu về năm sai lầm lớn nhất mà các nhà đầu tư mắc phải khi nói đến các tài khoản thị trường tiền tệ.
Tài khoản thị trường tiền tệ là gì?
Đầu tiên, điều quan trọng là phải hiểu những tài khoản này và những gì họ cung cấp. Tài khoản thị trường tiền tệ là tài khoản tiền gửi được tổ chức tại ngân hàng và công đoàn tín dụng. Thường được gọi là tài khoản tiền gửi thị trường tiền tệ (MMDA), chúng thường đi kèm với các tính năng khiến chúng khác biệt với các tài khoản tiết kiệm khác. Chúng được coi là một nơi tuyệt vời để giữ tiền của bạn tạm thời, đặc biệt là khi thị trường đang hoành hành với biến động và bạn không thể chắc chắn về bất kỳ nơi trú ẩn an toàn nào khác.
Khi bạn giữ một tài khoản thị trường tiền tệ, bạn có thể chắc chắn số dư của mình được bảo hiểm bằng số dư của Tập đoàn Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang (FDIC) lên tới 250.000 đô la. Thông thường có số dư tối thiểu bắt buộc, phải được giữ trong một khoảng thời gian nhất định, thường là khoảng một năm. Một nhà đầu tư có số dư dưới mức tối thiểu thường phải chịu một khoản phí.
Nhiều tài khoản MM đi kèm với khả năng viết séc và thẻ ghi nợ. Nhưng một nhà đầu tư có số lượng giao dịch hạn chế, tổng cộng có sáu lần chuyển khoản và thanh toán điện tử mỗi tháng, theo Quy định của Cục Dự trữ Liên bang D. Phí được áp dụng cho người tiêu dùng thực hiện nhiều hơn giới hạn quy định.
Các tài khoản này có lãi suất cao, lãi suất thường là một chữ số và có thể trả nhiều hơn một tài khoản tiết kiệm truyền thống. Đó là bởi vì họ có thể đầu tư vào các quỹ có rủi ro thấp, ổn định như trái phiếu kho bạc (trái phiếu T) và thường trả lãi suất cao hơn tài khoản tiết kiệm. Mặc dù lợi nhuận có thể không nhiều, nhưng tài khoản thị trường tiền tệ vẫn là một lựa chọn khá tốt trong thời gian không chắc chắn.
Chìa khóa chính
- Tài khoản thị trường tiền điện tử giống như tài khoản tiết kiệm thông thường với các tính năng riêng biệt tạo nên sự khác biệt. Các nhà đầu tư phải giữ số dư tối thiểu trong một khoảng thời gian xác định và bị giới hạn số lượng giao dịch được phép. Tài khoản thị trường tiền tệ không phải là quỹ thị trường tiền tệ, giống như các quỹ tương hỗ. Các tài khoản này cũng dễ bị rủi ro lạm phát và không nên được sử dụng làm nguồn đầu tư chính.
Họ không phải là quỹ thị trường tiền
Việc nhầm lẫn một tài khoản thị trường tiền tệ cho một quỹ thị trường tiền tệ là phổ biến, nhưng có sự khác biệt quan trọng giữa hai công cụ tài chính.
Một quỹ thị trường tiền tệ là một quỹ tương hỗ được đặc trưng bởi các khoản đầu tư có rủi ro thấp, lợi nhuận thấp. Các quỹ này đầu tư vào các tài sản rất lỏng như tiền mặt và chứng khoán tương đương tiền. Họ thường đầu tư vào các chứng khoán dựa trên nợ tín dụng cao, đáo hạn trong ngắn hạn. Vào và ra khỏi quỹ MM tương đối dễ dàng, vì không có tải liên quan đến các vị trí.
Tuy nhiên, thông thường, các nhà đầu tư sẽ nghe thấy thị trường tiền tệ và cho rằng tiền của họ hoàn toàn an toàn. Nhưng điều này không đúng với các quỹ thị trường tiền tệ. Các loại tài khoản này vẫn là một sản phẩm đầu tư và do đó không có bảo đảm FDIC.
Lợi nhuận quỹ thị trường tiền tệ phụ thuộc vào lãi suất thị trường. Chúng có thể được phân loại thành các loại khác nhau, chẳng hạn như các quỹ tiền đầu tư đầu tư vào nợ lãi suất thả nổi và giấy thương mại của các tài sản phi Kho bạc, hoặc các quỹ Kho bạc đầu tư vào các khoản nợ phát hành của Kho bạc Hoa Kỳ tiêu chuẩn như tín phiếu, trái phiếu và ghi chú.
Rủi ro lạm phát
Một quan niệm sai lầm phổ biến là tin rằng đặt tiền vào tài khoản thị trường tiền tệ bảo vệ bạn khỏi lạm phát. Nhưng điều đó không hẳn đúng.
Nhiều ý kiến cho rằng tốt hơn là kiếm lãi nhỏ trong ngân hàng thay vì không kiếm được lãi, nhưng vượt quá lạm phát trong dài hạn không thực sự là điểm của tài khoản thị trường tiền tệ. Tỷ lệ lạm phát thấp trong năm 2019 của Google là 1, 8% tính đến tháng 6, trong khi tỷ lệ lạm phát trung bình trong lịch sử 20 năm là 2, 24%. Trong khi đó, tài khoản thị trường tiền trung bình trả lãi dưới 2%. Do đó, tiền ngồi trong tài khoản thị trường tiền tệ không có khả năng vượt qua lạm phát.
Giả sử, ví dụ, lạm phát thấp hơn mức trung bình lịch sử 20 năm. Ngay cả trong tình huống này, lãi suất ngân hàng trả cho các tài khoản này cũng giảm theo, ảnh hưởng đến mục đích ban đầu của tài khoản. Vì vậy, trong khi tài khoản thị trường tiền tệ là đầu tư an toàn, chúng thực sự không bảo vệ bạn khỏi lạm phát.
Đầu tư vào tài khoản thị trường tiền tệ không bảo vệ bạn khỏi lạm phát.
Chỉ cần sự cân bằng
Tỷ lệ lạm phát thay đổi có thể ảnh hưởng đến hiệu quả của các tài khoản thị trường tiền tệ. Nói tóm lại, có tỷ lệ vốn cao trong các tài khoản này là không hiệu quả. Nhưng họ yêu cầu số dư tối thiểu lớn hơn tài khoản tiết kiệm truyền thống.
Chi phí sinh hoạt từ sáu đến 12 tháng thường được đề nghị cho số tiền nên được giữ bằng tiền mặt trong các loại tài khoản này cho các trường hợp khẩn cấp không lường trước và các sự kiện trong cuộc sống. Ngoài ra, tiền về cơ bản là ngồi và mất giá trị của nó.
Tiền như một tấm chăn an toàn
Trong nhiều trường hợp, chúng tôi được lập trình để tin rằng tích trữ tiền là cách tiếp cận hiệu quả nhất. Nhưng điều đó không hẳn đúng, đặc biệt là khi nói đến việc tiết kiệm tiền trong thị trường tiền điện tử hoặc tài khoản tiết kiệm tiêu chuẩn. Thật khó để có tiền mà bạn đã làm việc chăm chỉ để đẩy vào thị trường mở, tiếp xúc với tất cả sự không chắc chắn đi kèm với nó. Thật không may, mọi người thường ở trong vị trí tiền mặt của họ quá lâu thay vì đầu tư vào đó, và đó là vì sợ hãi.
Cuộc suy thoái lớn chỉ khiến các nhà đầu tư cảnh giác hơn nữa vào lỗ thỏ tích trữ tiền mặt. Nhưng lợi nhuận cao từ tiền của bạn chỉ có thể đến từ các khoản đầu tư đa dạng. Năm mươi năm trước, bạn có thể cất tiền từng chút một mỗi ngày và tự tin rằng mình sẽ ổn, nhưng thời hiện đại cho thấy một tương lai khác xa cho sự ổn định tài chính của chúng ta. Ngày nay, thách thức là vượt qua phản xạ tự nhiên của chúng ta để nắm giữ tất cả.
Chia nó lên
Sự đa dạng hóa tài sản là một trong những quy luật cơ bản của đầu tư. Tiền mặt cũng không khác. Nếu bạn khăng khăng giữ tất cả tiền của mình trong các tài khoản thị trường tiền tệ, không một tài khoản nào nên nắm giữ nhiều hơn số tiền được bảo hiểm FDIC là 250.000 đô la. Không có gì lạ khi thấy các gia đình hoặc bất động sản có nhiều tài khoản ngân hàng đảm bảo tiền của họ càng nhiều càng tốt.
Sử dụng chiến lược này, việc chia số tiền thành ba thùng xô có thể chứng minh sự hữu ích. Có tiền để dành cho ngắn hạn (một đến ba năm), trung hạn (bốn đến 10 năm và dài hạn (10 năm cộng thêm) có thể khiến các nhà đầu tư đi xuống một cách tiếp cận hợp lý hơn về thời gian và cách thức Phải tiết kiệm rất nhiều tiền. Để có cách tiếp cận chiến thuật hơn, chúng ta có thể áp dụng các nhóm tương tự và đánh giá khả năng chịu rủi ro của bạn theo cách thực tế.
Cân nhắc đưa tiền dài hạn vào các phương tiện đầu tư rủi ro thấp khác như niên kim, chính sách bảo hiểm nhân thọ, trái phiếu hoặc trái phiếu kho bạc. Có vô số lựa chọn để chia giá trị ròng của bạn để phòng ngừa rủi ro mất giá trị tiền của bạn được giữ bằng tiền mặt. Một số phương tiện đầu tư ngoài tài khoản thị trường tiền tệ cung cấp lãi suất cao hơn. Đối với các nhà đầu tư khoan dung hơn hoặc những người muốn giữ một số tiền chuyển động trong ngắn hạn và trung hạn, có những quỹ và chiến lược đầu tư có thể mang lại lợi nhuận mà bạn tìm kiếm trong thời gian dài và dạ dày của bạn cho sự biến động. Những cách tiếp cận này, cùng với việc giữ tiền liên tục di chuyển trong từng giai đoạn của cuộc đời bạn, có thể giúp vượt qua lạm phát hiện tại và tương lai trong khi bảo vệ tiền khỏi mất giá trị. Dù bằng cách nào, quan tâm đến sự hiểu biết đầy đủ về các sản phẩm này là điều sẽ cho phép bạn đưa ra quyết định đúng đắn cho mình.
Điểm mấu chốt
Tài khoản thị trường tiền tệ phục vụ một mục đích duy nhất: Để giữ tiền của bạn đậu. Tiền, mặc dù, không làm gì trừ khi nó được di chuyển, và cuối cùng sẽ yêu cầu nhà đầu tư nghiên cứu các lựa chọn của họ và đầu tư đa dạng hơn.
