Tỷ lệ phần trăm hàng năm (APY) là gì?
Tỷ lệ phần trăm hàng năm (APY) là tỷ suất lợi nhuận thực tế kiếm được từ một khoản tiền gửi tiết kiệm hoặc đầu tư có tính đến hiệu quả của lãi kép.
Không giống như lãi suất đơn giản, lãi kép được tính theo định kỳ và số tiền ngay lập tức được thêm vào số dư. Với mỗi giai đoạn tiếp theo, số dư tài khoản sẽ lớn hơn một chút, do đó tiền lãi trả cho số dư cũng lớn hơn.
Chìa khóa chính
- APY là tỷ suất lợi nhuận thực tế sẽ kiếm được trong một năm nếu lãi gộp. Lãi gộp được cộng định kỳ vào tổng vốn đầu tư, làm tăng số dư. Điều đó có nghĩa là mỗi khoản thanh toán lãi sẽ lớn hơn, dựa trên số dư cao hơn. Lãi suất được gộp càng nhiều, lợi nhuận sẽ càng tốt.
Các ngân hàng ở Mỹ được yêu cầu bao gồm APR khi họ quảng cáo các tài khoản chịu lãi. Điều đó cho khách hàng tiềm năng biết chính xác số tiền mà một khoản tiền gửi sẽ kiếm được nếu được gửi trong 12 tháng.
Công thức và tính toán của APY
APY được tính bằng:
Trong công thức APY này, 1 là số tiền gửi. Vì vậy, nếu bạn gửi 100 đô la trong một năm với lãi suất 5% và tiền gửi của bạn được gộp hàng quý, vào cuối năm, bạn sẽ có 105, 09 đô la. Nếu bạn đã được trả lãi đơn giản, bạn sẽ có 105 đô la.
Điều đó không quá kịch tính. Nhưng nếu bạn để 100 đô la đó trong ngân hàng để tiếp tục gộp lãi trong bốn năm, bạn sẽ có 121, 99 đô la. Với lãi suất đơn giản, nó sẽ là $ 120.
Những gì APY có thể nói với bạn
Bất kỳ khoản đầu tư nào cuối cùng được đánh giá bằng tỷ lệ hoàn vốn của nó, cho dù đó là chứng chỉ tiền gửi, cổ phiếu hoặc trái phiếu chính phủ. Tỷ lệ hoàn vốn chỉ đơn giản là tỷ lệ phần trăm tăng trưởng của một khoản đầu tư trong một khoảng thời gian cụ thể, thường là một năm.
Nhưng tỷ lệ lợi nhuận có thể khó so sánh giữa các khoản đầu tư khác nhau nếu chúng có thời gian gộp khác nhau. Người ta có thể hợp chất hàng ngày trong khi các hợp chất khác hàng quý hoặc sáu tháng một lần.
Chuẩn hóa tỷ lệ lợi nhuận
So sánh tỷ lệ lợi nhuận bằng cách chỉ cần nêu giá trị phần trăm của mỗi năm trong một năm cho kết quả không chính xác, vì nó bỏ qua các tác động của lãi kép. Và, điều quan trọng là phải biết mức độ thường xuyên xảy ra. Các hợp chất tiền gửi càng thường xuyên, đầu tư càng tăng nhanh, vì mỗi lần lãi gộp thu được trong khoảng thời gian đó được thêm vào số dư gốc và các khoản thanh toán lãi trong tương lai được tính trên số tiền gốc lớn hơn đó.
APY tiêu chuẩn hóa tỷ lệ lợi nhuận. Nó thực hiện điều này bằng cách nêu tỷ lệ phần trăm tăng trưởng thực tế sẽ kiếm được trong lãi kép giả định rằng tiền được gửi trong một năm.
Do đó, trong ví dụ trên, khoản tiền gửi $ 100 nằm trong tài khoản trả lãi tương đương 5, 09%. Nó trả lãi 5% một năm gộp lãi hàng quý, và thêm tới 5, 09%.
So sánh APY trên hai khoản đầu tư
Giả sử bạn đang xem xét liệu có nên đầu tư vào trái phiếu lãi suất không kỳ hạn một năm, trả 6% khi đáo hạn hoặc tài khoản thị trường tiền lãi cao, trả 0, 5% mỗi tháng bằng lãi gộp hàng tháng.
So sánh hai khoản đầu tư với lãi suất của chúng không hoạt động vì nó bỏ qua các tác động của lãi kép và tần suất gộp đó xảy ra.
Thoạt nhìn, sản lượng xuất hiện bằng nhau vì 12 tháng nhân với 0, 5% bằng 6%. Tuy nhiên, khi bao gồm các hiệu ứng gộp bằng cách tính APY, đầu tư thị trường tiền tệ thực sự mang lại 6, 17%, như (1 + 0, 005) ^ 12 - 1 = 0, 0617.
APY so với APR
APY tương tự như tỷ lệ phần trăm hàng năm (APR) được sử dụng cho các khoản vay. APR phản ánh tỷ lệ phần trăm hiệu quả mà người vay sẽ trả trong một năm tiền lãi và phí cho khoản vay.
APY và APR đều là các biện pháp tiêu chuẩn của lãi suất được biểu thị bằng tỷ lệ phần trăm hàng năm.
Tuy nhiên, phương trình cho APY không bao gồm phí tài khoản, chỉ bao gồm các giai đoạn gộp. Đó là một cân nhắc quan trọng đối với một nhà đầu tư, người phải xem xét bất kỳ khoản phí nào sẽ được trừ vào lợi nhuận chung của khoản đầu tư.
