Một đơn vị Annuity là gì?
Một đơn vị niên kim là một đơn vị tích lũy mà người lập niên đã ký hợp đồng của họ. Đây là một tài khoản phụ của tổng số niên kim tích lũy của người về hưu. Các đơn vị này đại diện cho một phần sở hữu cố định của danh mục tài khoản của các công ty bảo hiểm và khác nhau theo những cách chính từ cổ phiếu quỹ tương hỗ.
Chìa khóa chính
- Một đơn vị niên kim biểu thị thời gian tích lũy trong hợp đồng niên kim.AUV, viết tắt của giá trị đơn vị tích lũy, cho thấy mỗi đơn vị niên kim có giá trị bao nhiêu. Đơn vị tích lũy chuyển đổi thành đơn vị niên kim khi người được bảo hiểm muốn bắt đầu rút tiền.
Làm thế nào một đơn vị Annuity hoạt động
Khi một người được bảo hiểm thay đổi từ tích lũy của cải sang chi tiêu tiết kiệm, họ bắt đầu rút tiền tiết kiệm để tài trợ cho việc nghỉ hưu của mình. Trong khi tiết kiệm, bên được bảo hiểm đã thực hiện thanh toán định kỳ cho công ty bảo hiểm nhân thọ của họ để mua cổ phần sở hữu của một danh mục đầu tư rất lớn do công ty bảo hiểm quản lý.
Hàng năm xảy ra khi người được bảo hiểm muốn bắt đầu rút tiền, và vì vậy họ chuyển đổi tổng số tiền tiết kiệm tích lũy của mình để bắt đầu trả cho họ thu nhập. Để thực hiện điều này, bên được bảo hiểm mua các đơn vị niên kim với số tiền trước đây được lưu dưới dạng đơn vị tích lũy. Hãy nghĩ về điều này như một biện pháp kế toán để xác định quyền sở hữu theo tỷ lệ của bạn đối với tài khoản riêng biệt của bạn.
Những con số có ý nghĩa gì
Các tài khoản phụ hàng năm giống như các quỹ tương hỗ, nhưng có sự khác biệt giữa chúng và những gì chủ yếu liên quan đến cách tính giá trị của chúng. Công ty đầu tư Fidelity giải thích như sau: "Giá trị tài sản ròng, hay NAV, là giá trị của mỗi cổ phiếu của quỹ tương hỗ. Giá trị đó, được tính toán lại mỗi ngày thị trường chứng khoán mở, được xác định bằng cách chia tổng tài sản trừ đi tất cả các khoản nợ bằng số lượng cổ phiếu đang lưu hành mỗi ngày.
"Giá trị đơn vị tích lũy, hoặc AUV, là giá trị của từng đơn vị trong Tài khoản biến, giá trị này được tính toán lại mỗi ngày thị trường chứng khoán mở cửa. AUV tính đến hiệu suất hàng ngày của quỹ cơ bản được đo bằng thay đổi NAV cộng với tác động của bất kỳ phân phối nào, chẳng hạn như lãi vốn và thu nhập cổ tức, trừ chi phí tài khoản riêng hàng ngày của niên kim. Vì giá trị của các đơn vị bạn nắm giữ đã thể hiện 'chia sẻ' của hoạt động này, bạn sẽ không thấy bất kỳ phân phối nào được báo cáo riêng về tuyên bố niên kim của bạn."
Một khuynh hướng khác là với các quỹ tương hỗ, có thể có sự phân phối lãi vốn và cổ tức hàng quý hoặc hàng năm, được trả trực tiếp cho cổ đông. Với hầu hết các niên kim, công ty phát hành là cổ đông và các phân phối này làm giảm giá trị tài sản ròng của quỹ và tăng số lượng cổ phiếu.
"Khi phân phối xảy ra, giá trị tài sản ròng của quỹ sẽ giảm và số lượng cổ phiếu sẽ tăng, nhưng giá trị đơn vị của mỗi tài khoản phụ sẽ không thay đổi", Fidelity tuyên bố.
