Một mô hình giao dịch là một cấu trúc dựa trên quy tắc từng bước được xác định rõ ràng để điều hành các hoạt động giao dịch., chúng tôi giới thiệu khái niệm cơ bản về mô hình giao dịch, giải thích lợi ích của chúng và cung cấp hướng dẫn về cách xây dựng mô hình giao dịch của riêng bạn.
Lợi ích của việc xây dựng mô hình giao dịch
Sử dụng mô hình giao dịch dựa trên quy tắc mang lại nhiều lợi ích:
- Các mô hình được dựa trên một bộ quy tắc đã được chứng minh. Điều này giúp loại bỏ cảm xúc của con người khỏi việc ra quyết định. Các mô hình có thể dễ dàng được kiểm tra lại dữ liệu lịch sử để kiểm tra giá trị của chúng trước khi đi lặn bằng tiền thật. Việc kiểm tra dựa trên cơ sở cho phép xác minh chi phí liên quan để người giao dịch có thể thấy tiềm năng lợi nhuận thực tế hơn. Lợi nhuận 2 đô la về mặt lý thuyết có thể trông hấp dẫn, nhưng phí môi giới là 2, 50 đô la thay đổi phương trình. Các mô hình có thể được tự động để gửi cảnh báo di động, tin nhắn bật lên và biểu đồ. Điều này có thể loại bỏ sự cần thiết phải theo dõi thủ công và hành động. Với một mô hình, một nhà giao dịch có thể dễ dàng theo dõi 10 cổ phiếu cho đường trung bình động 50 ngày (DMA) vượt qua đường trung bình động 15 ngày. Nếu không có tự động hóa như vậy, việc theo dõi thủ công ngay cả một DMA cổ phiếu có thể khó khăn.
Cách xây dựng mô hình giao dịch của riêng bạn
Để xây dựng mô hình giao dịch, bạn không cần kiến thức giao dịch cấp cao. Tuy nhiên, bạn cần có sự hiểu biết về cách thức và lý do giá cả di chuyển (ví dụ, do các sự kiện thế giới), nơi có cơ hội lợi nhuận và cách tận dụng thực tế các cơ hội. Người mới và người giao dịch có kinh nghiệm vừa phải có thể bắt đầu bằng cách làm quen với một vài chỉ số kỹ thuật. Chúng cung cấp những hiểu biết có ý nghĩa cho các mô hình giao dịch. Hiểu các chỉ số kỹ thuật cũng sẽ giúp các nhà giao dịch khái niệm hóa các xu hướng và thực hiện các chiến lược và thay đổi tùy chỉnh cho các mô hình của họ., chúng tôi sẽ tập trung vào giao dịch dựa trên các chỉ số kỹ thuật.
Ví dụ về chiến lược mô hình giao dịch đơn giản
Dựa trên nguyên tắc đảo ngược xu hướng, một số nhà giao dịch hành động dựa trên giả định rằng những gì đi xuống sẽ quay trở lại (và ngược lại). Sử dụng giả định đảo ngược xu hướng làm chiến lược, chúng tôi sẽ xây dựng một mô hình giao dịch. Trong các bước dưới đây, chúng tôi sẽ thực hiện một loạt các bước để tạo mô hình giao dịch và kiểm tra xem nó có sinh lãi hay không.
Lưu đồ xây dựng mô hình giao dịch
Hình ảnh của Julie Bang © Investopedia 2020
1. Khái niệm mô hình giao dịch
Trong bước này, nhà giao dịch nghiên cứu các chuyển động chứng khoán lịch sử để xác định xu hướng dự đoán và tạo ra một khái niệm. Khái niệm này có thể là kết quả của phân tích dữ liệu rộng rãi hoặc nó có thể là linh cảm dựa trên các quan sát cơ hội.
Đối với bài viết này, chúng tôi đang sử dụng đảo ngược xu hướng để xây dựng chiến lược. Khái niệm ban đầu là: nếu một cổ phiếu giảm x phần trăm so với giá đóng cửa của ngày hôm trước, dự kiến xu hướng sẽ đảo ngược trong vài ngày tới.
Từ đây, nhìn vào dữ liệu trong quá khứ và đặt câu hỏi để tinh chỉnh khái niệm: Liệu khái niệm này có đúng không? Khái niệm này sẽ chỉ áp dụng cho một vài cổ phiếu có độ biến động cao được lựa chọn hay nó sẽ phù hợp với bất kỳ và tất cả các cổ phiếu? Thời gian đảo ngược xu hướng dự kiến (1 ngày, 1 tuần hoặc 1 tháng) là gì? Điều gì nên được đặt là mức xuống để tham gia một giao dịch? Mức lợi nhuận mục tiêu là gì?
Một khái niệm ban đầu thường chứa nhiều ẩn số. Một nhà giao dịch cần một vài điểm hoặc số quyết định để bắt đầu. Đây có thể được dựa trên các giả định nhất định. Ví dụ: chiến lược này có thể áp dụng cho các cổ phiếu biến động vừa phải có giá trị beta trong khoảng từ 2 đến 3. Mua nếu cổ phiếu giảm 3% và chờ 15 ngày tiếp theo để đảo ngược xu hướng và mong đợi lợi nhuận 4%. Những con số này được dựa trên giả định và kinh nghiệm của một thương nhân. Một lần nữa, một sự hiểu biết cơ bản về các chỉ số kỹ thuật là quan trọng.
2. Xác định các cơ hội
Trong bước này, xác định các cơ hội hoặc cổ phiếu phù hợp để giao dịch. Điều này liên quan đến việc xác minh khái niệm chống lại dữ liệu lịch sử. Trong khái niệm ví dụ, chúng tôi mua với mức giảm 3%. Bắt đầu bằng cách chọn các cổ phiếu biến động cao để đánh giá. Bạn có thể tải xuống dữ liệu lịch sử của các cổ phiếu thường được giao dịch từ các trang web trao đổi hoặc cổng tài chính như Yahoo! Tài chính. Sử dụng các công thức bảng tính, tính toán phần trăm thay đổi so với giá đóng cửa của ngày hôm trước, lọc ra các kết quả phù hợp với tiêu chí và quan sát mẫu cho các ngày tiếp theo. Dưới đây là một bảng tính ví dụ.
Trong ví dụ này, giá đóng cửa của cổ phiếu sẽ giảm xuống dưới 3% trong 2 ngày (4 tháng 2 và 7 tháng 2). Quan sát cẩn thận những ngày tiếp theo sẽ tiết lộ nếu xu hướng đảo ngược có thể nhìn thấy hay không. Giá vào ngày 5 tháng 2 bắn lên tới 4, 59 phần trăm thay đổi. Đến ngày 8 tháng 2, thay đổi dưới mức dự kiến là 1, 96%.
Là kết quả cuối cùng? Quan sát số một phù hợp với kỳ vọng của khái niệm (4 phần trăm trở lên thay đổi) trong khi một quan sát thì không.
Tiếp theo, chúng ta cần kiểm tra thêm về khái niệm của chúng tôi trên nhiều điểm dữ liệu và nhiều cổ phiếu hơn. Chạy thử nghiệm trên nhiều cổ phiếu với giá hàng ngày trong ít nhất 5 năm. Quan sát những cổ phiếu nào cho đảo ngược xu hướng tích cực trong một khoảng thời gian xác định. Nếu số lượng kết quả tích cực tốt hơn kết quả âm tính, thì hãy tiếp tục với khái niệm này. Nếu không, điều chỉnh khái niệm và kiểm tra lại hoặc loại bỏ hoàn toàn khái niệm và quay lại bước 1.
3. Phát triển mô hình giao dịch
Trong giai đoạn này, chúng tôi tinh chỉnh mô hình giao dịch và giới thiệu các biến thể cần thiết dựa trên kết quả đánh giá của khái niệm. Chúng tôi tiếp tục xác minh trên các bộ dữ liệu lớn và quan sát để biết thêm các biến thể. Liệu kết quả chiến lược có cải thiện nếu chúng ta xem xét các ngày trong tuần cụ thể? Ví dụ, giá cổ phiếu giảm 3% vào thứ Sáu dẫn đến mức tăng tích lũy 5% trở lên trong tuần tới? Kết quả có cải thiện nếu chúng ta lấy các cổ phiếu có độ biến động cao với giá trị beta trên 4 không?
Chúng tôi có thể xác minh các tùy chỉnh này cho dù khái niệm ban đầu có cho thấy kết quả tích cực hay không. Bạn có thể tiếp tục khám phá nhiều mẫu. Ở giai đoạn này, bạn cũng có thể sử dụng lập trình máy tính để xác định xu hướng có lợi bằng cách để thuật toán và chương trình máy tính phân tích dữ liệu. Nhìn chung, mục đích là để cải thiện kết quả tích cực từ chiến lược của chúng tôi dẫn đến lợi nhuận cao hơn.
Một số nhà giao dịch bị mắc kẹt trong giai đoạn này, phân tích các bộ dữ liệu lớn vô tận với các thay đổi nhỏ trong tham số. Không có mô hình giao dịch hoàn hảo. Hãy nhớ vẽ một dòng về thử nghiệm và đưa ra quyết định.
4. Thực hiện một nghiên cứu thực tiễn
Mô hình của chúng tôi bây giờ đang tìm kiếm tuyệt vời. Nó cho thấy lợi nhuận dương cho phần lớn các giao dịch (ví dụ: 70 phần trăm thắng $ 2 và 30 phần trăm thua $ 1). Chúng tôi kết luận rằng cứ sau 10 giao dịch, chúng tôi có thể kiếm được lợi nhuận cao là 7 * $ 2 - 3 * $ 1 = $ 11.
Giai đoạn này đòi hỏi một nghiên cứu thực tế có thể dựa trên các điểm sau:
- Chi phí môi giới trên mỗi giao dịch có đủ chỗ cho lợi nhuận không? Tôi có thể phải thực hiện tối đa 20 giao dịch 500 đô la mỗi giao dịch để nhận được lợi nhuận, nhưng số vốn khả dụng của tôi chỉ là 8000 đô la. tôi có thể giao dịch không Là mô hình hiển thị các giao dịch quá thường xuyên trên vốn của tôi có sẵn, hoặc quá ít giao dịch giữ lợi nhuận rất thấp? Kết quả lý thuyết có khớp với các quy định cần thiết không. Có yêu cầu bán ngắn hạn hoặc giao dịch quyền chọn dài hạn có thể bị cấm hoặc giữ các vị trí mua và bán đồng thời cũng có thể không được phép không?
5. Phát trực tiếp hoặc từ bỏ và chuyển sang mô hình mới
Xem xét kết quả của các thử nghiệm, phân tích và điều chỉnh ở trên, đưa ra quyết định. Phát trực tiếp bằng cách đầu tư tiền thật bằng mô hình giao dịch hoặc từ bỏ mô hình và bắt đầu lại từ bước 1.
Hãy nhớ rằng, một khi bạn sống bằng tiền thật, điều quan trọng là tiếp tục theo dõi, phân tích và đánh giá kết quả, đặc biệt là vào đầu.
6. Chuẩn bị cho thất bại và khởi động lại
Giao dịch đòi hỏi sự chú ý và cải tiến liên tục cho chiến lược. Ngay cả khi mô hình giao dịch của bạn liên tục kiếm tiền trong nhiều năm, sự phát triển thị trường có thể thay đổi bất cứ lúc nào. Hãy chuẩn bị cho những thất bại và mất mát. Hãy cởi mở để tùy chỉnh và cải tiến hơn nữa. Hãy sẵn sàng để rác mô hình và chuyển sang một mô hình mới nếu bạn mất tiền và không thể tìm thấy thêm các tùy chỉnh.
7. Đảm bảo quản lý rủi ro bằng cách xây dựng trong kịch bản What-If
Có thể không bao gồm quản lý rủi ro trong mô hình giao dịch được chọn tùy thuộc vào các chiến lược đã chọn, nhưng nên có kế hoạch dự phòng nếu mọi thứ dường như không như mong đợi. Điều gì sẽ xảy ra nếu bạn mua cổ phiếu giảm 3%, nhưng nó không thể hiện xu hướng đảo ngược cho tháng tiếp theo? Bạn có nên đổ cổ phiếu đó ở mức lỗ hạn chế hoặc tiếp tục giữ vị trí đó? Bạn nên làm gì trong trường hợp hành động của công ty như vấn đề quyền lợi?
Điểm mấu chốt
Hàng trăm khái niệm giao dịch được thiết lập tồn tại và đang phát triển hàng ngày với sự tùy biến của các nhà giao dịch mới. Để xây dựng thành công mô hình giao dịch, nhà giao dịch phải có kỷ luật, kiến thức, sự kiên trì và đánh giá rủi ro công bằng. Một trong những thách thức lớn đến từ sự gắn bó cảm xúc của người giao dịch với chiến lược giao dịch tự phát triển. Niềm tin mù quáng như vậy vào mô hình có thể dẫn đến tổn thất gắn kết. Giao dịch dựa trên mô hình là về sự tách rời cảm xúc. Kết xuất mô hình nếu nó bị lỗi và tạo ra một mô hình mới, ngay cả khi nó bị mất giới hạn và thời gian trễ. Giao dịch là về lợi nhuận và ác cảm mất mát được xây dựng trong các mô hình giao dịch dựa trên quy tắc.
