Vốn cốt lõi là gì?
Vốn cốt lõi đề cập đến số vốn tối thiểu mà một ngân hàng tiết kiệm, chẳng hạn như ngân hàng tiết kiệm hoặc công ty tiết kiệm và cho vay, phải có trong tay để tuân thủ các quy định của Ngân hàng cho vay mua nhà Liên bang (FHLB). Biện pháp này được phát triển như một biện pháp bảo vệ để bảo vệ người tiêu dùng trước những tổn thất bất ngờ.
Chìa khóa chính
- Vốn cốt lõi là lượng vốn tối thiểu mà các ngân hàng tiết kiệm phải duy trì để tuân thủ các quy định của Ngân hàng cho vay mua nhà Liên bang. Kết hợp với các tài sản có rủi ro, vốn cốt lõi được sử dụng để xác định tỷ lệ Vốn chủ sở hữu chung1 (CET1) mà các cơ quan quản lý dựa vào để xác định yêu cầu về vốn của ngân hàng. Yêu cầu củaET1 đã trở nên khắt khe hơn kể từ cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008.
Các quy định của Ngân hàng cho vay mua nhà Liên bang yêu cầu các ngân hàng phải có vốn cốt lõi chiếm tối thiểu 2% tổng tài sản của ngân hàng, có thể đòi hỏi vốn chủ sở hữu (cổ phiếu phổ thông) và dự trữ khai báo (tài sản giữ lại). Được tạo để đảm bảo rằng người tiêu dùng được bảo vệ khi tạo tài khoản tài chính, vốn cốt lõi bao gồm một phần đáng kể vốn cấp 1, mà các cơ quan quản lý xem là thước đo sức mạnh tài chính của ngân hàng.
Vốn cấp 1 là tỷ lệ vốn chủ sở hữu cốt lõi của ngân hàng so với toàn bộ lượng tài sản có rủi ro (tổng tài sản, có trọng số rủi ro tín dụng) mà ngân hàng sở hữu. Các tài sản có rủi ro được xác định bởi Ủy ban giám sát ngân hàng Basel, một cơ quan giám sát ngân hàng được tạo ra bởi các thống đốc ngân hàng trung ương từ hơn một chục quốc gia.
Các ngân hàng được coi là ít dễ bị thất bại hơn nếu họ có nhiều vốn cốt lõi hơn và ít tài sản có rủi ro hơn. Mặt khác, các cơ quan quản lý coi các ngân hàng dễ bị thất bại, nếu điều ngược lại là đúng.
Ví dụ cấp 1
Để hiểu rõ hơn về cách thức hoạt động của tỷ lệ cấp 1, hãy xem xét kịch bản sau đây. Chúng ta hãy giả sử rằng Ngân hàng Thân thiện, nắm giữ $ 3 tài sản vốn chủ sở hữu, cho khách hàng vay $ 20. Giả sử rằng khoản vay này, hiện được ghi thành tài sản $ 20 trên bảng cân đối kế toán của ngân hàng, có tỷ lệ rủi ro là 80%. Trong trường hợp này, Ngân hàng Thân thiện mang tài sản có rủi ro trị giá $ 16 ($ 20 × 80%). Xem xét vốn chủ sở hữu $ 3 ban đầu của nó, tỷ lệ Cấp 1 của Ngân hàng Thân thiện được tính là $ 3 / $ 16 hoặc 19%.
Theo số liệu mới nhất, tỷ lệ Vốn cấp 1 đã được đặt ở mức 4%. Do đó, Ngân hàng Thân thiện hiện tại sẽ tuân thủ các quy định của cơ quan ngân hàng hiện hành.
Hiểu về vốn cốt lõi
Sau cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008, các nhà quản lý bắt đầu tăng sự tập trung vào vốn cấp 1 của các ngân hàng, không chỉ bao gồm vốn cốt lõi mà còn có thể bao gồm vốn chủ sở hữu ưu đãi không được tích lũy, không tích lũy. Điều này nghiêm ngặt hơn so với tỷ lệ vốn thông thường, cũng có thể bao gồm Cấp 2 và vốn chất lượng kém hơn. Các tổ chức tài chính dự kiến sẽ tuân thủ các tỷ lệ vốn cấp 1 được xác định trong các quy định của Basel III, được ban hành để cải thiện quy định và giám sát ngân hàng đồng thời giảm thiểu khả năng khủng hoảng tài chính trong tương lai.
Sự gia tăng các yêu cầu về tỷ lệ vốn được thiết lập chủ yếu do thực tế là sự suy giảm vốn xảy ra với số lượng lớn tại các tổ chức tài chính lớn của Hoa Kỳ. Theo các nghiên cứu, mười hai tổ chức có xói mòn tỷ lệ vốn vượt quá 300 điểm cơ bản và tám tổ chức như vậy có tỷ lệ xói mòn vốn vượt quá 450 điểm cơ bản.
Để đảm bảo rằng các yêu cầu về vốn của họ tuân thủ các yêu cầu của Basel III, các ngân hàng đã thực hiện một số biện pháp, bao gồm loại bỏ các tài sản không hiệu quả và rủi ro của họ và cắt tỉa số lượng nhân viên. Hơn nữa, một số tổ chức tài chính cũng đã sáp nhập với các thực thể có vốn hóa tốt trong một nỗ lực chiến lược để tăng vốn của họ. Việc sáp nhập như vậy dẫn đến việc giảm tài sản có rủi ro và tăng vốn khả dụng cho cả hai bên ngân hàng liên quan.
