FedEx Corporation (FDX) báo cáo thu nhập vào tuần tới, với các nhà phân tích Phố Wall dự kiến lợi nhuận 3, 18 đô la trên mỗi cổ phiếu trên 17, 1 tỷ đô la doanh thu tài chính quý đầu tiên. Gã khổng lồ vận tải đã tăng hơn 2% mặc dù đã giảm hướng dẫn trong báo cáo quý IV tháng 6 nhưng đã giao dịch đi ngang trong ba tháng qua, không rũ bỏ được sự lo lắng do chiến tranh thương mại và tự giao hàng của Amazon.com, Inc. (AMZN) chủ động.
Mặc dù vậy, có vẻ như một sự đảo chiều ba đáy năm 2019 hiện đang được thực hiện, cung cấp một nền tảng tăng giá cho một làn sóng phục hồi sẽ gặp phải sự kháng cự ở mức trên 200 đô la. Đạt được mức trên có thể phải đợi đến năm 2020 hoặc xa hơn vì tăng trưởng quốc tế của công ty đã bị áp lực bởi các thỏa thuận kinh doanh căng thẳng với Trung Quốc. Điều này đặc biệt bởi vì quốc gia châu Á đã đề cập đến FedEx như một mục tiêu trả đũa tiềm năng.
Biểu đồ dài hạn FDX (1990 - 2019)
TradingView.com
Một xu hướng giảm trong nhiều năm đã kết thúc ở mức 7, 38 đô la được điều chỉnh chia tách vào năm 1991, nhường chỗ cho một xu hướng lịch sử đã khắc phục một sự điều chỉnh nhỏ vào mức cao tháng 5 năm 1999 ở mức 61, 88 đô la. Cổ phiếu đã nắm giữ tương đối tốt trong thị trường gấu 2000 đến 2002, giảm xuống mức hỗ trợ vào giữa 30 đô la, và thử nghiệm mức đó thành công sau vụ tấn công ngày 11 tháng 9 năm 2001. Hành động giá đã hoàn thành một mẫu cốc và xử lý đột phá vào tháng 6 năm 2003, tạo tiền đề cho một xu hướng tăng giữa thập kỷ.
Cổ phiếu đã đạt mức tăng mạnh lên mức cao nhất năm 2006 ở mức 120 đô la và giảm xuống một mô hình đi ngang hẹp đã phá vỡ nhược điểm trong quý ba năm 2007. Sự sụt giảm tiếp theo diễn ra trong nhiều đợt tăng tốc lên đến đỉnh điểm bán ra mà chỉ hỗ trợ bốn điểm ở trên mức thấp năm 2000 trong quý đầu năm 2009. Sự phục hồi tiếp theo đã khắc hai đợt mua, hoàn thành mức thoái lui 100% lên mức cao trước đó vào năm 2013.
Cuộc biểu tình vào năm 2015 đã kết thúc ở mức 185 đô la, nhường chỗ cho sự suy thoái mang đến cơ hội mua rủi ro thấp ở mức đột phá 2013 vào đầu năm 2016. Sự gia tăng tiếp theo đã tập hợp sức mạnh sau cuộc bầu cử tổng thống, tạo ra lợi nhuận ấn tượng vào mức cao nhất mọi thời đại của tháng 1 năm 2018 ở mức $ 274, 66. Các cổ phiếu đã rơi ra khỏi một vách đá chín tháng sau đó, giảm thấp hơn trong một sự suy giảm theo chiều dọc mà đặt một mất mát 84 điểm trong tháng mười hai.
Hành động giá đã được khắc một mô hình cơ sở cho đến năm 2019, với các thử nghiệm thành công ở mức thấp năm 2018 vào tháng Năm và tháng Tám nâng cao tỷ lệ cược cho một đáy duy trì. Bộ dao động ngẫu nhiên hàng tháng đang bắt chước mô hình tăng giá này, đăng một đáy đôi trước khi bước vào chu kỳ mua mới vào tháng Tám. Đây là tín hiệu tốt cho lợi nhuận tiếp tục cho đến cuối năm, nhưng điều đó không loại trừ những đòn roi được kích hoạt bởi sự phát triển thương mại.
Biểu đồ ngắn hạn FDX (2016 - 2019)
TradingView.Com
Lưới Fibonacci trải dài trong năm 2016 vào xu hướng tăng 2018 đặt mức thấp của tháng 12 ở mức thoái lui.786, đánh dấu bước ngoặt tỷ lệ cược cao sau khi sụt giảm. Hai thử nghiệm ở cấp độ đó đã thiết lập hỗ trợ mạnh mẽ trên $ 150, sẽ cung cấp một sàn giao dịch trong nhiều tháng và có thể nhiều năm. Mặc dù vậy, thiệt hại kỹ thuật trên diện rộng sẽ cần thời gian để khắc phục, cảnh báo người chơi thị trường mong đợi lợi nhuận gia tăng thay vì chuyến đi nhanh vào thị trường tăng trưởng năm ngoái.
Sự phục hồi kể từ tháng 8 đã đạt đến ngưỡng kháng cự tại đường trung bình động theo hàm mũ 200 ngày (EMA) và mức thoái lui.618. Sự liên kết này làm tăng tỷ lệ cược cho phản ứng bán tin sau báo cáo thu nhập vào tuần tới, nhưng việc giảm xuống 150 đô la là không thể xảy ra. Do đó, việc pullback đạt đến EMA 50 ngày ở mức $ 162 có thể mang đến cơ hội mua rủi ro thấp, trước một xung lực mua mạnh hơn kiểm tra $ 200 và mức cao của tháng Tư.
Điểm mấu chốt
Chứng khoán FedEx đã chạm đáy, nhưng thật khôn ngoan khi kỳ vọng hành động giá hai mặt trong những tháng tới thay vì tăng nhanh trở lại mức cao nhất mọi thời đại của năm 2018.
