Cổ phiếu của Costco Wholesale Corporation (COST) đã đạt mức tăng ấn tượng kể từ khi vượt qua ngưỡng kháng cự 2018 vào tháng 6, nhưng bằng chứng kỹ thuật cho thấy rằng bây giờ là thời điểm để chốt lãi và lọt vào tầm ngắm. Nhược điểm trong những tháng tới có thể là kịch tính, có khả năng từ bỏ 40 đến 50 điểm và thử nghiệm hỗ trợ đột phá gần $ 250. Mức đó cũng có thể cung cấp một cơ hội mua rủi ro thấp cho những người chơi bị loại bỏ, trước sự tăng giá mạnh mẽ hơn trong thập kỷ mới.
Nhà bán lẻ đã rũ bỏ những cơn gió ngược do cuộc chiến thương mại tạo ra, xây dựng một cơ sở khách hàng với những người chạy trốn khỏi những bộ trang phục giá cao hơn trong khi mạo hiểm thông qua các mối quan hệ nhà cung cấp bên ngoài Trung Quốc. Trớ trêu thay, một cửa hàng Costco mới của Trung Quốc đang hoạt động rất tốt, nhưng sẽ khó duy trì những con số đó nếu vòng đàm phán thương mại tiếp theo thất bại trong quý IV. Ngoài ra, công ty không tránh khỏi chu kỳ kinh tế và suy thoái kinh tế sẽ ảnh hưởng đến lợi nhuận.
Biểu đồ dài hạn CHI PHÍ (1992 - 2019)
TradingView.com
Một cuộc đột phá năm 1992 vào tuổi thanh thiếu niên đã thất bại, mang lại sự suy giảm kết thúc ở mức thấp nhất trong chín năm ở các chữ số duy nhất vào năm 1995. Sự tăng giá tiếp theo đã đưa mức cao trước đó vào năm 1997, đưa ra một xu hướng mạnh mẽ tiếp tục lên đỉnh 2000 ở mức 60, 50 đô la. Điều đó đánh dấu mức cao nhất trong bảy năm tới, trước hành động giới hạn phạm vi hẹp đã hỗ trợ trong khoảng giữa 20 đô la. Các cổ phiếu cuối cùng đã tăng cao hơn trong năm 2003, khắc một sự tăng trưởng chậm chuyển động đạt mức cao trước đó trong năm 2007.
Một đột phá ngay lập tức bị đình trệ vào giữa những năm 70 đô la vào tháng 5 năm 2008, trong khi cuộc đình công sau đó đã hoàn thành một sự cố vỡ đầu và vai trong vụ tai nạn tháng Mười. Cổ phiếu tiếp tục mất điểm vào tháng 3 năm 2009, cuối cùng đã chạm đáy ở mức thấp trong 5 năm vào giữa 30 đô la, trước khi một đợt tăng giá hết xăng ở mức thấp 60 đô la vào năm 2010. Cuối cùng, nó đã hoàn thành chuyến đi khứ hồi vào mức cao năm 2008 trong năm 2011, tạo ra một xu hướng tăng mạnh đã nhanh chóng chuyển sang một kênh tăng.
Kênh đã chuyển sang một quỹ đạo nông hơn vào năm 2015, nhưng cổ phiếu tiếp tục đạt mức cao mới, thể hiện sự dẫn đầu thị trường đã tiếp tục vào mức cao nhất mọi thời đại của tháng 9 năm 2019 ở mức 304, 64 đô la. Tuy nhiên, sự thúc đẩy theo chiều dọc diễn ra kể từ tháng 12 có vẻ không bền vững, làm tăng tỷ lệ cược cho một sự điều chỉnh trung gian làm mất đi nguồn cung lớn của các cổ đông trong khi xử lý tình trạng kỹ thuật quá mua.
Hành động về giá đã xuyên thủng đỉnh của Bollinger Band® 20 tháng bảy lần kể từ năm 2015, với mỗi sự kiện kích hoạt một sự điều chỉnh trung gian. Sự kiện thứ bảy hiện đang được tiến hành, với một cây nến búa ngược sẽ không được xác nhận cho đến cuối tháng. Ba trong số sáu trường hợp trước đã đăng búa ngược hoặc võ đường bia mộ, thêm một biện pháp đối xứng mà các cổ đông không nên bỏ qua.
Biểu đồ ngắn hạn CHI PHÍ (2018 - 2019)
TradingView.com
Lưới Fibonacci trải dài qua hành động giá kể từ tháng 9 năm 2018 đặt mức cao gần đây ngay trên mức mở rộng 2, 00, đánh dấu vùng đảo chiều có tỷ lệ cược cao trong xu hướng tăng mạnh. Trong khi đó, hành động giá kể từ tháng 12 năm 2018 đáp ứng các yêu cầu tối thiểu cho một đợt tập hợp năm sóng Elliott đã hoàn thành, với sóng thứ ba dài hơn sóng thứ năm nhưng ngắn hơn sóng thứ nhất. Nếu chính xác, mục tiêu giảm đầu tiên nằm ở mức thoái lui tăng 50% gần $ 260.
Chỉ số phân phối tích lũy khối lượng cân bằng (OBV) nêu bật sự tài trợ của tổ chức ấn tượng, vượt ra khỏi đỉnh 2015 (đường màu đỏ) vào tháng 8 năm 2018. Việc bán tháo vào tháng 12 đã thử nghiệm thành công hỗ trợ mới, mang lại làn sóng tích lũy mạnh mẽ đã đăng một hàng loạt các đỉnh cao mới. Một sự cố thông qua đường xu hướng màu xanh diễn ra trong năm 2019 sẽ đưa ra một tín hiệu sớm và đáng tin cậy rằng sự điều chỉnh đang được tiến hành.
Điểm mấu chốt
Cổ phiếu của Costco Wholesale có thể đang ở đỉnh điểm của một sự điều chỉnh trung gian làm giảm 40 đến 50 điểm dẫn đầu thị trường.
