Khi bạn nghỉ hưu, có thể sẽ có hai đến ba thập kỷ sống để mong đợi. Nhưng số tiền mà đồng đô la của bạn mua trong năm đầu tiên nghỉ hưu sẽ bị thu hẹp trong những năm tiếp theo do lạm phát.
Tỷ lệ lạm phát trung bình ở Mỹ là khoảng 3, 2% trong thế kỷ trước, khá thấp theo tiêu chuẩn quốc tế. Con số đó che giấu rất nhiều phương sai, mặc dù. Trên 40 tuổi có thể nhớ những năm 1970, khi tỷ lệ lạm phát đạt hai con số. Nói chung, đánh bại lạm phát đòi hỏi lợi tức đầu tư ít nhất 4% đến 6% mỗi năm, ngoài bất kỳ thu nhập nào được tạo ra hoặc tiết kiệm cho.
Theo đó, đây là một số chiến lược cho các nhà đầu tư, cũng như các cố vấn tài chính, có thể muốn áp dụng.
Thuê nhà của bạn
Nhiều người cao tuổi đang thuê không gian cần thiết. Nếu bạn đã nghỉ hưu, lạm phát và lãi suất tăng gấp đôi khiến cho việc thuê phòng ngủ dự phòng đó trở thành một lựa chọn hấp dẫn hơn.
Bạn có thể sử dụng nhà của bạn để tiết kiệm cho nghỉ hưu? Chắc là không. Có một sự khác biệt rất lớn giữa kiếm tiền từ bất động sản mà bạn sở hữu và đầu tư cho nghỉ hưu. Để tạo ra lợi nhuận cho một tài sản, điều cần thiết là giá trị của nó tăng nhanh hơn lạm phát và lãi suất cho khoản vay, có thể ít nhất là thêm 3% đến 5%. Vì vậy, bất động sản của một người sẽ phải đạt được giá trị ở mức tối thiểu 6% mỗi năm, và nhiều khả năng là hai chữ số. Bên ngoài bong bóng bất động sản, điều đó không có khả năng. Có rất nhiều lý do chính đáng để mua một cổ phần xây dựng nhà của gia đình là một đầu tư nhưng đầu tư cho nghỉ hưu có lẽ không phải là một trong số đó.
LỜI KHUYÊN
Chứng khoán bảo vệ lạm phát Kho bạc, hay TIPS, là một loại trái phiếu được chính phủ hỗ trợ giới thiệu vào năm 1997. Không giống như tín phiếu kho bạc thông thường, TIPS có tiền gốc có thể điều chỉnh, được liên kết với Chỉ số giá tiêu dùng và lãi suất coupon cố định. Điều đó có nghĩa là khi lạm phát tăng (hoặc giảm), số tiền chuyển đến người nắm giữ sẽ thay đổi theo.
Về mặt tích cực, không có nguy cơ lạm phát sẽ đủ cao để khiến họ mất tiền, không giống như trái phiếu thông thường. Một lãi suất coupon 3, 5% sẽ không tốt nếu lạm phát đạt 4%. Tuy nhiên, rủi ro là khi lạm phát âm hoặc cực kỳ thấp. Giảm phát không xảy ra thường xuyên trong giai đoạn giảm phát lớn cuối cùng ở Mỹ là Đại suy thoái. Ngay cả cuộc Đại suy thoái cũng không quản lý được tỷ lệ tiêu cực, gần nhất là vào năm 2008, khi lạm phát chạm mức 0, 1%. Tuy nhiên, tỷ lệ lạm phát rất thấp có thể đẩy lợi suất trái phiếu kho bạc vào lãnh thổ tiêu cực khi các nhà đầu tư hoảng loạn và đổ xô đến sự bảo mật tương đối của tín phiếu.
Niên kim
Hàng năm có thể cung cấp bảo vệ lạm phát, tùy thuộc vào loại. Một niên kim về cơ bản là "bảo hiểm hưu trí." Bạn trả phí bảo hiểm và khi kết thúc một thời hạn nhất định, bạn sẽ nhận được khoản thanh toán cố định hàng tháng.
Biên niên sử cố định thường thắng ở đây. Sự kết hợp giữa phí thấp hơn và bảo mật đi kèm mà không phải lo lắng về giá trị của các tài sản cơ bản làm cho chúng tốt hơn cho hầu hết mọi người.
Các niên kim biến là các niên kim mang lại lợi nhuận cao hơn nếu thị trường hoạt động tốt. Người ta có thể tiếp tục đóng góp sau khi nghỉ hưu, và đôi khi họ bị đánh thuế ở mức thấp hơn. Họ có phí cao hơn, mặc dù, và là đầu tư phức tạp.
Các quỹ tương hỗ, cổ phiếu, quỹ ETF
Tất nhiên, luôn luôn chỉ đầu tư truyền thống để có thu nhập: bỏ tiền vào các quỹ tương hỗ, cổ phiếu hoặc quỹ giao dịch trao đổi (ETF) và kiếm tiền từ lợi nhuận. Nếu một người đầu tư chỉ 1.000 đô la vào thị trường chứng khoán vào tháng 1 năm 1994, trong một quỹ theo dõi S & P 500, giá trị ròng sẽ là 9.344 đô la, kể từ ngày 6 tháng 1 năm 2018, đó là tỷ lệ hoàn vốn 848%.
Các quỹ, cổ phiếu và quỹ ETF đều rất thanh khoản và ngay cả khi một tài khoản tăng vốn, thuế suất vẫn thấp hơn đáng kể (khoảng 20% ở cấp cao). Cổ tức được đánh thuế theo tỷ lệ thông thường, nhưng lợi nhuận vốn dài hạn, đó là bất cứ thứ gì được giữ trong một năm hoặc nhiều hơn thì không.
Tuy nhiên, trong quỹ hưu trí, mối quan tâm thường là cung cấp một nguồn thu nhập, thay vì tăng tài sản. Và như người ta vẫn nói, "thời gian là tất cả." Bất cứ ai bỏ tiền vào quỹ S & P 500 đó vào năm 2003, khi thị trường chạm mức thấp sau bong bóng dot-com và các cuộc tấn công 11/9, sẽ mất tiền vào năm 2008. Họ đã rút tiền vào cuối năm 2007. nhân đôi số tiền đầu tư của họ. Sự khác biệt chỉ là một vài tháng. Nhiều người sắp nghỉ hưu phải tiếp tục làm việc trong bối cảnh khủng hoảng tài chính vì rất nhiều tài sản của họ bị trói buộc trong chứng khoán.
An ninh xã hội
Sau đó, chúng ta có các standbys cũ: các kế hoạch lợi ích được xác định và An sinh xã hội. An sinh xã hội là "thu nhập cố định", nhưng nó có sự điều chỉnh chi phí sinh hoạt. Và trì hoãn nghỉ hưu cũng có thể đi một chặng đường dài: Đối với một công nhân kiếm được khoảng 50.000 đô la (thu nhập trung bình) sắp nghỉ hưu và là 65, lợi ích là 1.302 đô la mỗi tháng. Nhưng nếu họ trì hoãn cho đến khi họ 67 tuổi thì séc sẽ tăng lên $ 1, 556. Tất nhiên, an sinh xã hội không phải là nhiều, nhưng kết hợp với tiết kiệm và kế hoạch 401 (k), nó có thể giúp ích rất nhiều.
Các kế hoạch lợi ích được xác định (nếu bạn đủ may mắn để có một) thường cấu trúc các lợi ích theo mức lương vài năm trước. Trì hoãn nghỉ hưu có thể tăng số tiền hàng tháng, cung cấp một hàng rào chống lạm phát hơn nữa ngay cả khi séc là một con số cố định.
Điểm mấu chốt
Có một số chiến lược để quản lý lạm phát trong khoản tiết kiệm hưu trí của bạn hoặc của khách hàng. Nhiều khả năng, một sự kết hợp của các chiến lược trên sẽ được sử dụng để đảm bảo rằng sức mua được bảo vệ và việc rút tiền tiết kiệm không xảy ra quá nhanh.
