Nhiều điều đã được nói về thực tiễn đầu tư của thế hệ ngàn năm (hoặc có lẽ về việc thiếu nó). Đủ để nói; các nhà đầu tư ngàn năm thường tiếp cận các quyết định tài chính của họ theo một cách khác so với các thế hệ trước họ. Một danh mục đầu tư chứng khoán và trái phiếu được chuẩn hóa một lần không nhất thiết là một cách tiếp cận lý tưởng cho các nhà đầu tư trẻ này. Thay vào đó, nhiều thiên niên kỷ đã cho thấy xu hướng xem xét các yếu tố bên ngoài, chẳng hạn như nguyên nhân xã hội và tác động môi trường, khi chọn mọi thứ từ chiến lược đầu tư đến các công ty cụ thể để tập trung đầu tư.
Đầu tư có trách nhiệm xã hội (SRI) là một lĩnh vực của thế giới tài chính đang nhanh chóng mở rộng. Thật vậy, một báo cáo của Viện Đầu tư bền vững của Morgan Stanley, được báo cáo bởi USA Today, cho thấy rằng người Mỹ ở độ tuổi 20 và 30 hiện có khả năng cao gấp đôi so với dân số nhà đầu tư tập trung vào đầu tư SRI.
Có lẽ đó chỉ là vấn đề thời gian, sau đó, trước khi SRI giao nhau với một nhánh khác của vũ trụ đầu tư cũng đang phát triển với tốc độ nhanh chóng. Các quỹ giao dịch trao đổi (ETF) đang nhanh chóng trở thành phương tiện đầu tư được yêu thích trong nhiều thiên niên kỷ cũng như cho các nhà đầu tư thuộc các thế hệ khác. Giờ đây, các nhà đầu tư đang tìm kiếm lợi nhuận trong khi tạo ra sự khác biệt tích cực trên thế giới có một danh sách hàng trăm quỹ ETF và các quỹ tương hỗ để lựa chọn.
234 quỹ SRI
Theo Morningstar, theo dõi quỹ, vào cuối năm 2017, đã có 234 quỹ ETF và các quỹ tương hỗ có ý định đầu tư vào các công ty được sàng lọc các yếu tố liên quan đến các nguyên tắc đầu tư có trách nhiệm xã hội như tác động môi trường và xã hội. Báo cáo cho thấy số lượng các quỹ như vậy đã tăng hơn gấp đôi kể từ năm 2012 và tài sản trong các quỹ đó đã tăng tới 142% trong thời gian can thiệp. Vào đầu năm 2018, SRI ETF và các quỹ tương hỗ là một ngành chiếm hơn 100 tỷ đô la tài sản.
Trưởng phòng đầu tư có trách nhiệm tại Tập đoàn quản lý tài sản PNC, David Alt, CFA, CFP, cho thấy rằng sự gia tăng của các quỹ ETF bền vững có liên quan chặt chẽ đến sự tăng trưởng mạnh mẽ trong lĩnh vực ETF rộng hơn. "Tất cả các nhà đầu tư đang chấp nhận các quỹ ETF thụ động do chi phí thấp và minh bạch hàng ngày", ông nói thêm rằng "các quỹ ETF bền vững đủ rộng để giống với một chỉ số đa dạng hóa hoàn toàn có các tính năng tương tự như các quỹ ETF thụ động truyền thống" bao gồm "tiếp cận các chiến lược đầu tư trong" một cách chi phí thấp."
Các lĩnh vực trọng tâm
Điều gì làm cho một phần ETF của một danh mục đầu tư bền vững có trách nhiệm xã hội? Đối với Wealthsimple, một dịch vụ quản lý đầu tư trực tuyến có trụ sở tại Toronto, có một bài kiểm tra nghiêm ngặt. Người đồng sáng lập Michael Katchen chỉ ra rằng "các tài sản đi vào danh mục đầu tư có trách nhiệm xã hội đã trải qua quá trình sàng lọc để đảm bảo chúng đáp ứng các yêu cầu của một quỹ cụ thể".
IShares MSCI ACWI Low Carbon Target ETF (CRBN) là một quỹ ETF bền vững đặc biệt tập trung vào các công ty quan tâm đến lượng khí thải carbon thấp, cung cấp quyền truy cập vào một rổ cổ phiếu từ khắp nơi trên thế giới phản ánh mục tiêu này. Các công ty trong giỏ này ít phụ thuộc vào nhiên liệu hóa thạch hơn so với các công ty cùng ngành, nghĩa là người ta sẽ tìm thấy Apple Inc. (AAPL) chứ không phải máy khoan dầu Transocean Ltd. (RIG).
Một lĩnh vực trọng tâm phổ biến khác trong thế giới ETF bền vững là nhà ở giá cả phải chăng. IShares GNMA Bond ETF (GNMA) mang đến cho các nhà đầu tư cơ hội "quảng bá nhà ở giá rẻ" thông qua các khoản đầu tư vào trái phiếu được thế chấp nhà ở do chính phủ Hoa Kỳ phát hành.
Đối với những nhà đầu tư muốn tập trung vào các công ty có cam kết về đa dạng giới và công bằng, có các quỹ ETF như Chỉ số đa dạng giới tính SPDR SSGA (SHE). Các công ty đại diện trong các tổ chức của ETF này có thể có số lượng phụ nữ trong ban giám đốc nhiều hơn so với các công ty cùng ngành. ETF tập trung vào các công ty là "các nhà lãnh đạo thúc đẩy phụ nữ thông qua đa dạng giới", theo bản cáo bạch tóm tắt của quỹ.
Nhiều nhà đầu tư ngàn năm, đặc biệt, quan tâm đến các sáng kiến địa phương. Trong trường hợp này, một quỹ ETF như Quỹ đầu tư trái phiếu chịu thuế thành phố Invesco (BAB) là một lựa chọn phổ biến. Quỹ này cho phép các nhà đầu tư hỗ trợ tài trợ cho các dự án thân thiện với môi trường đồng thời quản lý rủi ro thông qua trái phiếu do các thành phố địa phương phát hành.
Việc các SRI ETF tập trung vào các vấn đề được gọi là trách nhiệm xã hội cũng rất phổ biến. MSCI gọi nhóm cổ phiếu này là những "đặc điểm tích cực về môi trường, xã hội và quản trị". IShares MSCI KLD 400 Social ETF (DSI) cho phép tiếp xúc với một loạt các công ty không liên quan đến rượu, thuốc lá, cờ bạc, vũ khí quân sự, giải trí người lớn và các khu vực được gắn cờ khác. Thay vào đó, các nhà đầu tư nắm giữ quỹ ETF này sẽ tiếp xúc với các công ty như Facebook, Inc. (FB) và Công ty Walt Disney (DIS).
Điểm mấu chốt
Mặc dù có thể rất hấp dẫn khi xem xét các quỹ ETF tập trung cụ thể vào một lĩnh vực quan tâm trong thế giới đầu tư có trách nhiệm xã hội, Dave Alt khuyên bạn nên thận trọng khi giao dịch với các quỹ này. Ông nói rằng "vấn đề với các quỹ ETF theo chủ đề dành riêng cho một chủ đề hoặc chiến lược là chúng thường đi kèm với mức phí cao hơn nhiều so với các chiến lược thụ động truyền thống, mặc dù các chiến lược đó cũng bị động. chiến lược. Bạn cũng cần xem xét các chứng khoán cơ bản trong một quỹ ETF theo chủ đề."
Một điều quan trọng là các nhà đầu tư quan tâm đến SRI ETF vẫn phải thực hiện nghiên cứu của họ; Alt gợi ý rằng một quỹ ETF "có thể được bán trên thị trường theo một chủ đề cụ thể như" nước ", nhưng các nhà đầu tư cần xem xét các cổ phiếu cơ bản để xác định xem các công ty có tiếp xúc đủ với các dự án nước hay không." Ngoài ra, "các nhà đầu tư nên luôn luôn xem các khoản giữ và chi phí cơ bản là một phần của quá trình để xác định xem một quỹ ETF bền vững hay chiến lược theo chủ đề là một khoản đầu tư thận trọng", Alt gợi ý.
