Nhóm các quốc gia được gọi là BRIC bao gồm Brazil, Nga, Ấn Độ và Trung Quốc. Thuật ngữ này được đặt ra 10 năm trước bởi Jim O'Neill, người quản lý tài sản của Goldman Sachs, trong một báo cáo kinh tế có tiêu đề "Xây dựng BRIC kinh tế toàn cầu tốt hơn". Báo cáo dự đoán rằng nếu bốn quốc gia BRIC tiếp tục tốc độ tăng trưởng, họ sẽ trở thành một phần lớn hơn nhiều của nền kinh tế thế giới trong vòng một thập kỷ. Kịch bản lạc quan của O'Neill dự báo tỷ lệ GDP kết hợp của họ tăng từ 8% lên 14%. Chia sẻ thực tế của họ tăng lên khoảng 19%.
Sự tăng trưởng nhanh chóng đó đã lọt vào mắt xanh của các nhà đầu tư đang tìm cách đa dạng hóa và phát triển danh mục đầu tư của họ trong khi phân bổ lại rủi ro. Bài viết này xem xét một số phương tiện đầu tư phổ biến hơn hiện có.
Một nền kinh tế thị trường mới nổi là gì?
Quỹ giao dịch trao đổi BRIC (ETF)
- SPDR S & P BRIC 40 ETF (BIK) sử dụng phương pháp quản lý thụ động để phản ánh hiệu suất của BRIC 40 Index của Standard & Poor. Guggenheim BRIC ETF (EEB) đầu tư vào các công ty để theo dõi chặt chẽ Ngân hàng New York BRIC Chọn ADR Index. Quỹ chỉ số iShares MSCI BRIC (BKF) tìm kiếm các khoản đầu tư theo dõi hiệu suất của IndexI BRIC Index.
ETFs quốc gia cụ thể
Brazil - Quỹ iShares MSCI Brazil Index (EWZ) đầu tư để đạt được hiệu suất của thị trường chứng khoán Brazil nói chung được đo bằng Chỉ số MSCI Brazil Index.
Nga - Các vectơ thị trường Nga ETF Trust SBI (RSX) thường đầu tư ít nhất 80% số tiền của mình vào biên lai gửi tiền của Nga để theo dõi chặt chẽ chỉ số DAXglobal Russia + Index.
Ấn Độ - Danh mục đầu tư (PIN) của Invesco Ấn Độ đầu tư để theo dõi chặt chẽ Chỉ số Ấn Độ Ấn Độ.
Trung Quốc - Quỹ đầu tư nhỏ Guggenheim Trung Quốc ETF (HAO) tìm cách theo dõi hiệu suất của Chỉ số vốn nhỏ Trung Quốc AlphaShares.
Các lựa chọn cụ thể theo quốc gia khác bao gồm: IQ Cap nhỏ của Hàn Quốc ETF (SKOR), iShares MSCI Mexico Investable Market Index (EWW), EGShares India Small Cap ETF (SCIN), iShares MSCI South Index Index (EWY) ETF nắp nhỏ (BRF).
Quỹ thị trường mới nổi
Có những quỹ đầu tư vào BRIC, cũng như các quốc gia khác có nền kinh tế đang mở rộng. Vanguard MSCI Chợ mới nổi ETF (VWO) và Quỹ chỉ số chứng khoán thị trường mới nổi Vanguard (VEIEX) đầu tư thụ động để phù hợp với hiệu suất của Chỉ số thị trường mới nổi của MSCI. 10 cổ phần hàng đầu bao gồm cổ phiếu từ Hàn Quốc, Đài Loan, Trung Quốc, Brazil, Nga và Mexico.
- Quỹ chứng khoán thị trường mới nổi giá T. Rowe (PRMSX) tìm kiếm sự tăng giá vốn bằng cách đầu tư vào các thị trường mới nổi. 10 công ty nắm giữ hàng đầu bao gồm cổ phần từ Trung Quốc, Nam Phi, Hàn Quốc, Brazil và Mexico. Quỹ New World Fund của Mỹ (NEWFX) đầu tư vào cổ phiếu công ty và chứng khoán nợ với sự tiếp xúc lớn với các nước đang phát triển. Quỹ Aberdeen mới nổi (ABEMX) đầu tư vào cổ phiếu thị trường mới nổi, biên lai lưu ký và chứng khoán chuyển đổi để tăng vốn dài hạn. Quỹ đầu tư mới nổi của thị trường mới nổi (WAEMX) đầu tư ít nhất 80% tài sản ròng vào các công ty có vốn hóa thị trường dưới 3 tỷ đô la trong dài hạn tăng giá.
sự phát triển
O'Neill của Goldman tin rằng Hàn Quốc, Thổ Nhĩ Kỳ, Mexico và Indonesia đã sẵn sàng trải nghiệm sự tăng trưởng ngang tầm với các nước BRIC. Điều này không bao gồm kiều hối. Trên thực tế, ông dự báo rằng sự kết hợp của tất cả các quốc gia này sẽ tạo ra sản lượng kinh tế lớn như G7 vào cuối thập kỷ này. Điều đó sẽ tăng gấp đôi GDP hiện tại của họ khoảng 13 nghìn tỷ đô la, với giả định tốc độ tăng trưởng nhẹ hơn một chút. Tuy nhiên, nếu tất cả đều tăng trưởng với cùng tốc độ như trong thập kỷ qua, họ sẽ tăng thêm 7 nghìn tỷ đô la.
O'Neill đang mong đợi một sự chậm lại ở Trung Quốc và khả năng tăng tốc ở Ấn Độ. Trong một sự thay đổi chính sách gần đây, chính phủ Ấn Độ đã cho phép sở hữu đa số nước ngoài trong các doanh nghiệp địa phương. Điều này có khả năng thu hút các nhà bán lẻ lớn, toàn cầu đang tìm cách tận dụng một nhân khẩu học khổng lồ, chưa được khai thác.
John Browne của Euro Pacific Capital dự đoán một cuộc xung đột tiềm năng của các hệ thống tiền tệ và ngân hàng vì các quốc gia BRIC hiện đang thu hút 53% vốn đầu tư của thế giới. BRICs có kế hoạch thành lập ngân hàng riêng có thể thách thức sự thống trị của IMF và Ngân hàng Thế giới tại các quốc gia đang phát triển nhanh chóng. Điều này sẽ ngăn chặn các loại tiền tệ bị gỡ bỏ của các quốc gia con nợ phương Tây như Mỹ chống lại các loại tiền tệ được hỗ trợ bởi các quốc gia có nền kinh tế công nghiệp đang phát triển, tỷ lệ tiết kiệm cao và dự trữ to lớn. Browne tin rằng các quốc gia BRIC đặt ra một thách thức nghiêm trọng đối với đồng đô la Mỹ là tiền tệ dự trữ của thế giới.
Ngân hàng trung ương là gì?
Điểm mấu chốt
Mặc dù thuận tiện để gộp các quốc gia thành các loại, các quốc gia BRIC chia sẻ rất ít điểm chung. Từ góc độ đầu tư, sẽ khôn ngoan hơn khi mua các quỹ cụ thể theo quốc gia và xây dựng danh mục thị trường mới nổi của riêng bạn. Tốc độ tăng trưởng của Trung Quốc dường như bị đình trệ trong khi Ấn Độ dường như đã sẵn sàng cho tăng trưởng cao hơn trong thập kỷ tới. Nếu bạn mua một quỹ BRIC hoặc quỹ thị trường mới nổi, hãy kiểm tra trọng số đầu tư theo quốc gia để đảm bảo bạn có được sự tiếp xúc mà bạn muốn.
Ngoài BRIC, các quốc gia khác cần xem xét là Mexico, Thổ Nhĩ Kỳ, Indonesia, Hàn Quốc, Chile và Nam Phi. Một số quỹ bao gồm một phạm vi rộng của các quốc gia đó là: Guggenheim Frontier Thị trường ETF (FRN), SPDR S & P mới nổi Trung Đông & Châu Phi ETF (GAF), Quỹ chỉ số thị trường mới nổi của iShares Inc (EEM) và Invesco MENA Frontier). Như mọi khi, hãy tự nghiên cứu trước khi đầu tư dưới mọi hình thức.
