Rủi ro đạo đức là ý tưởng rằng một bên được bảo vệ theo cách nào đó khỏi rủi ro sẽ hành động khác với khi họ không có sự bảo vệ đó. Chúng tôi gặp phải rủi ro đạo đức mỗi ngày.
Rủi ro đạo đức thường được áp dụng cho ngành bảo hiểm. Các công ty bảo hiểm lo lắng rằng bằng cách cung cấp các khoản thanh toán để bảo vệ chống lại tổn thất do tai nạn, họ thực sự có thể khuyến khích chấp nhận rủi ro, dẫn đến việc họ phải trả nhiều hơn trong các yêu cầu bồi thường. Các công ty bảo hiểm lo ngại rằng thái độ "đừng lo lắng, đó là bảo hiểm" dẫn đến các chủ hợp đồng bảo hiểm va chạm lái xe liều lĩnh hoặc chủ nhà được bảo hiểm hỏa hoạn hút thuốc trên giường.
Rủi ro đạo đức trong kinh doanh
Ý tưởng về một tập đoàn quá lớn để thất bại cũng đại diện cho một rủi ro đạo đức. Nếu công chúng và ban quản lý của một tập đoàn tin rằng công ty sẽ nhận được một gói cứu trợ tài chính để duy trì hoạt động, ban lãnh đạo có thể gặp nhiều rủi ro hơn trong việc theo đuổi lợi nhuận. Mạng lưới an toàn của chính phủ tạo ra các mối nguy về đạo đức dẫn đến rủi ro nhiều hơn và sự sụp đổ từ các thị trường có rủi ro vô lý. Do đó, chính phủ cảm thấy cần phải tăng cường các lưới này thông qua các quy định và kiểm soát làm tăng rủi ro đạo đức trong tương lai.
Thay thế cho việc tạo ra một rủi ro đạo đức là chỉ đơn giản là để các tập đoàn thất bại khi họ mạo hiểm quá nhiều và để cho các tập đoàn mạnh hơn mua lại đống đổ nát. Cách tiếp cận thị trường tự do lý thuyết này sẽ loại bỏ bất kỳ rủi ro đạo đức. Trong một thị trường tự do thực sự, các công ty vẫn sẽ thất bại, giống như những ngôi nhà bị đốt cháy dù họ có bảo hiểm hay không, nhưng tác động sẽ được giảm thiểu. Sẽ không có cuộc khủng hoảng toàn ngành vì hầu hết các công ty sẽ thận trọng hơn, giống như hầu hết mọi người chọn không hút thuốc trên giường cho dù họ có bảo hiểm hay không. Trong cả hai trường hợp, nguy cơ bị đốt cháy là đủ để thúc đẩy những suy nghĩ thứ hai nghiêm trọng.
Chủ nghĩa tư bản thị trường tự do thực sự không tồn tại, vì vậy người nộp thuế của nhiều quốc gia là công ty bảo hiểm bất đắc dĩ cho thị trường. Vấn đề là các công ty bảo hiểm lợi nhuận bằng cách bán các chính sách, trong khi người nộp thuế thu được rất ít hoặc không có gì để chi trả hóa đơn cho các chính sách và gói cứu trợ tạo ra các mối nguy về đạo đức.
