Các cổ phiếu vận tải đã trải qua một xu hướng tăng mạnh từ đầu năm 2016 đến hầu hết năm 2018. Những người theo phân tích kỹ thuật và lý thuyết Dow có xu hướng theo dõi đặc biệt về lĩnh vực này bởi vì nó thường được coi là một chỉ số hàng đầu cho cách thị trường rộng lớn hơn dự kiến sẽ thực hiện.
Như bạn sẽ đọc dưới đây, áp lực bán tăng trong vài tháng qua đã khiến giá của các tài sản vận tải lớn dưới mức hỗ trợ chính và đã gây ra một số tín hiệu bán dài hạn. Chúng ta sẽ xem xét các cấp độ cụ thể mà các nhà giao dịch sẽ theo dõi và cố gắng xác định cách các nhà giao dịch sẽ cố gắng định vị bản thân trong những tuần và tháng tới.
iShares Giao thông trung bình ETF (IYT)
Các nhà giao dịch tích cực tìm cách đánh giá hiệu suất của một phân khúc thị trường lớn như vận tải thường chuyển sang các quỹ giao dịch trao đổi (ETF) được theo dõi rộng rãi như iFares Transport Average ETF (IYT). Như tên cho thấy, quỹ này bao gồm các khoản nắm giữ từ khắp ngành và đặc biệt hữu ích cho những người muốn mua vào các hãng hàng không, đường sắt và các công ty vận tải đường bộ của Mỹ.
Nhìn vào biểu đồ dưới đây, bạn có thể thấy rằng quỹ đã giao dịch theo xu hướng tăng nổi bật trong hầu hết năm 2017 đến 2018, nhưng điểm yếu gần đây đã buộc giá giảm xuống dưới mức hỗ trợ dài hạn của đường xu hướng tăng dần và 200- ngày di chuyển trung bình. Sự cố là một tín hiệu rõ ràng về sự đảo ngược xu hướng và nhiều nhà giao dịch tích cực sẽ tìm đến sự giao nhau trong xu hướng giảm giữa đường trung bình động 50 ngày và 200 ngày, được gọi là đường chéo tử thần, để đánh dấu sự khởi đầu của xu hướng giảm dài hạn.
Tập đoàn FedEx (FDX)
Đường xu hướng là một công cụ yêu thích của nhiều người theo dõi phân tích kỹ thuật vì chúng có thể được sử dụng để xác định chứng khoán bị mắc kẹt trong một phạm vi xác định, được gọi là kênh. Những mô hình này được theo dõi rộng rãi bởi vì chúng cung cấp cho các nhà giao dịch với các điểm nhập cảnh và thoát xác định.
Như bạn có thể thấy từ biểu đồ của FedEx Corporation (FDX), cổ phiếu đã bị kẹt trong một kênh giảm dần trong hầu hết năm 2018. Các nhà giao dịch sẽ muốn lưu ý về mô hình này bởi vì mức đóng cửa gần 200 đô la gần đây cho thấy xu hướng giảm đang tăng. và rằng đường xu hướng thấp hơn có thể sẽ hoạt động như một mức kháng cự đối với các lần thoát cố gắng. Từ góc độ quản lý rủi ro, các nhà giao dịch giảm giá có thể sẽ tìm cách bảo vệ vị thế của mình bằng cách đặt các lệnh dừng lỗ trên $ 200 hoặc trung bình động 50 ngày ($ 216, 56), tùy thuộc vào mức độ chấp nhận rủi ro.
Liên minh Thái Bình Dương (UNP)
Đường sắt thường chậm hơn để theo dõi các động thái của ngành giao thông rộng lớn hơn do bản chất của các doanh nghiệp cơ bản của họ. Như đã nói, thật thú vị khi lưu ý biểu đồ của Union Pacific Corporation (UNP) bởi vì gần đây nó đã đóng cửa dưới mức hỗ trợ của đường trung bình động 200 ngày. Sự phá vỡ dưới các mức hỗ trợ quan trọng sẽ được coi là sự thay đổi về nguyên tắc cơ bản và về mặt kỹ thuật là dấu hiệu của một sự đảo ngược xu hướng chính. Những con gấu có thể sẽ đặt các lệnh dừng lỗ trên $ 144 hoặc $ 148, tùy thuộc vào khả năng chịu rủi ro.
Điểm mấu chốt
Các cổ phiếu vận tải thường được coi là một chỉ số hàng đầu của các thị trường rộng lớn hơn và theo sát bởi cộng đồng giao dịch tích cực. Các sự cố gần đây được hiển thị trên các biểu đồ trên có khả năng được các nhà giao dịch sử dụng để cho thấy rằng niềm tin giảm giá đã chiếm ưu thế trong những tuần gần đây có khả năng mạnh hơn và sự yếu kém tiếp tục có thể xảy ra trong phần đầu năm 2019.
