Vanguard nhận ra một nhu cầu chưa được đáp ứng từ các nhà đầu tư đối với một quỹ đầu tư đơn giản, cân bằng để đạt được mục tiêu nghỉ hưu của họ. Vanguard đã sớm tham gia vào lĩnh vực quỹ ngày đích bằng cách tung ra lựa chọn ban đầu của Quỹ Hưu trí mục tiêu Vanguard vào năm 2003, cuối cùng thêm nhiều ngày mục tiêu hơn trong những năm sau đó. Mỗi quỹ trong chuỗi ngày đích giữ một hỗn hợp cơ bản của các quỹ chỉ số Vanguard. Do thành phần của các quỹ tương hỗ chỉ số và phong cách quản lý Vanguard, chuỗi quỹ hưu trí mục tiêu Vanguard có tỷ lệ chi phí thấp dao động từ 0, 16% đến 0, 18%.
Chiến lược của các quỹ mục tiêu
Các quỹ ngày đích cung cấp cho các nhà đầu tư một cách dễ dàng để sở hữu một danh mục đầu tư đa dạng bằng cách thực hiện một lựa chọn quỹ tương hỗ duy nhất thay đổi qua các năm để phản ánh rủi ro năng lực của nhà đầu tư. Đối với một ngày mục tiêu dài hạn, quỹ bao gồm một sự kết hợp mạnh mẽ hơn của các quỹ chỉ số vốn chủ sở hữu cơ bản trong những năm đầu. Khi ngày mục tiêu phát triển gần hơn, nó được điều chỉnh theo hướng hỗn hợp bảo thủ hơn. Khi một quỹ đạt đến ngày mục tiêu của nó, danh mục đầu tư cơ bản sẽ phản ánh của Quỹ thu nhập mục tiêu Vanguard. Các khoản tiền không đảm bảo lợi nhuận nhất định vào ngày kết thúc của họ, nhưng họ sẽ tự động giảm số lượng rủi ro trong danh mục đầu tư vì ngày mà quỹ sẽ cần đến gần hơn.
Quỹ hưu trí mục tiêu Vanguard
Đội hình hiện tại của Quỹ mục tiêu Vanguard bao gồm Quỹ thu nhập hưu trí mục tiêu Vanguard và Quỹ hưu trí mục tiêu 2015, 2020, 2025, 2030, 2035, 2040, 2045, 2050, 2055, 2060 và 2065. Danh sách bắt đầu với quỹ bảo thủ nhất và kết thúc với quỹ tích cực nhất. Ví dụ, chân trời dài hạn cho quỹ năm 2060 cho phép danh mục đầu tư được cân nhắc rất nhiều về cổ phiếu với một tỷ lệ nhỏ trái phiếu, trong khi quỹ năm 2015 chủ yếu là trái phiếu và rất ít cổ phiếu.
Quỹ hưu trí mục tiêu Vanguard 2045
Quỹ Hưu trí Mục tiêu Vanguard 2045 là một ví dụ điển hình để xem xét hiệu suất hiện tại và thành phần danh mục đầu tư. Quỹ có phạm vi ngày mục tiêu từ 2041 đến 2045 và nắm giữ bốn quỹ chỉ số Vanguard. Các quỹ cơ bản và trọng số tính đến tháng 11 năm 2019 là:
- 54, 4% trong Quỹ chỉ số thị trường chứng khoán Vanguard 35, 6% trong quỹ chỉ số chứng khoán quốc tế Vanguard7, 0% trong quỹ chỉ số Vanguard Total Bond Market II 3.0% trong quỹ chỉ số trái phiếu quốc tế Vanguard Total
Bởi vì khoảng thời gian cho quỹ này là 26 năm, nó nắm giữ nhiều quỹ chỉ số vốn chủ sở hữu hơn và một phần nhỏ của các quỹ chỉ số trái phiếu. Các nhà đầu tư có kế hoạch nghỉ hưu từ năm 2043 đến 2047 có thể xem xét quỹ này. Nếu họ muốn chấp nhận rủi ro ít hơn, họ có thể chọn từ các ngày mục tiêu trước đó.
Lợi tức SEC tháng 11 năm 2019 cho quỹ là 2, 10%. Sự ra đời của quỹ là vào năm 2003, vì vậy các nhà đầu tư tiềm năng có thể xem xét sức mạnh của hiệu suất của quỹ trong hơn 10 năm. Lợi nhuận trung bình hàng năm (AAR) trong 10 năm là 9, 98% và quỹ có xếp hạng bốn sao từ Morningstar cho hoạt động ba và năm năm của mình.
Thành công của quỹ hưu trí mục tiêu Vanguard
Vanguard đã tìm thấy thành công với một loạt các quỹ ngày đích bằng cách cung cấp một phiên bản chi phí thấp cho thị trường nghỉ hưu. Mức đầu tư ban đầu tối thiểu là 1.000 đô la, vì vậy các quỹ thu hút các nhà đầu tư cá nhân và người tham gia 401 (k). Tập đoàn Vanguard cung cấp lựa chọn quỹ được quản lý tốt với lịch sử hoạt động mạnh mẽ. Việc tái cân bằng tự động của danh mục đầu tư cũng là một tính năng quan trọng.
Đạo luật bảo vệ lương hưu năm 2006 bao gồm các quỹ ngày đích như một sự thay thế đầu tư mặc định đủ điều kiện (QĐIA). Các nhà tài trợ kế hoạch hưu trí có thể sử dụng các quỹ này như một khoản đầu tư mặc định cho những người tham gia không thực hiện một cuộc bầu cử đầu tư.
Đối với các nhà đầu tư muốn lựa chọn đầu tư một cửa hoặc phương pháp đầu tư theo kiểu quên và đầu tư vào quỹ hưu trí của mình, Quỹ Hưu trí mục tiêu Vanguard là một lựa chọn dễ dàng. Chúng đặc biệt hấp dẫn các nhà đầu tư trẻ, những người mới bắt đầu sự nghiệp và có thể không có thời gian hoặc chuyên môn để phê bình các lựa chọn đầu tư khác nhau.
