Chiến lược tăng trưởng vốn là gì
Chiến lược tăng trưởng vốn tìm cách tối đa hóa sự tăng giá vốn của danh mục đầu tư trong dài hạn thông qua phân bổ tài sản hướng đến chứng khoán với lợi nhuận kỳ vọng cao.
Chiến lược tăng trưởng vốn
Danh mục đầu tư với chiến lược tăng trưởng vốn bao gồm chủ yếu là cổ phiếu, còn được gọi là cổ phiếu. Tỷ lệ chính xác của vốn chủ sở hữu trong tổng danh mục đầu tư sẽ thay đổi tùy theo chân trời đầu tư của từng nhà đầu tư, hạn chế tài chính, mục tiêu đầu tư và khả năng chịu rủi ro.
Nhìn chung, danh mục đầu tư tăng trưởng vốn sẽ chứa khoảng 65-70% vốn cổ phần, 20-25% chứng khoán thu nhập cố định và phần còn lại bằng tiền mặt hoặc chứng khoán thị trường tiền tệ. Trong khi tìm kiếm lợi nhuận cao, hỗn hợp này vẫn phần nào bảo vệ nhà đầu tư trước sự mất mát nghiêm trọng về giá trị danh mục đầu tư nếu phần vốn có rủi ro cao hơn của danh mục đầu tư giảm mạnh. Lưu ý rằng một chiến lược danh mục đầu tư tích cực cũng nhằm mục đích tối đa hóa tăng trưởng vốn, nhưng những chiến lược này có rủi ro cao hơn đáng kể, đôi khi bao gồm hoàn toàn cổ phần.
Chiến lược tăng trưởng vốn phù hợp với hầu hết các nhà đầu tư có thời gian dài, thường là từ 10 năm trở lên. Mục tiêu phổ biến nhất của chiến lược tăng trưởng vốn là để dành cho nghỉ hưu trong khi tài trợ cho giáo dục đại học hoặc xây dựng di sản cho các thế hệ tương lai cũng là những mục tiêu phổ biến. Các nhà đầu tư dài hạn có thể chấp nhận rủi ro cổ phiếu cao hơn khi họ có nhiều thời gian hơn để phục hồi sau những tổn thất lớn. Trong khoảng thời gian từ 15 năm trở lên kể từ năm 1973, Chỉ số S & P 500 đã không phải chịu mức lợi nhuận trung bình hàng năm âm. Trên thực tế, trong giai đoạn 15 năm tồi tệ nhất từ năm 1973 đến năm 2016, chỉ số này đã mang lại lợi nhuận hàng năm là 3, 7% trong khi trong 15 năm tốt nhất, nó mang lại lợi nhuận 20%.
Xây dựng chiến lược tăng trưởng vốn
Các nhà đầu tư có vô số sự lựa chọn khi xây dựng một phân bổ theo đuổi tăng trưởng vốn. Các nhà đầu tư tinh vi hơn có thể chọn xây dựng danh mục đầu tư của các cổ phiếu riêng lẻ có thể cân bằng với thu nhập cố định và tiền mặt hoặc thông qua các chiến lược phòng ngừa rủi ro thúc đẩy các lựa chọn và tương lai.
Các nhà đầu tư thiếu thời gian hoặc kiến thức để quản lý danh mục đầu tư của các chứng khoán riêng lẻ có thể chọn từ các sản phẩm đóng gói bao gồm các quỹ tương hỗ và các quỹ giao dịch trao đổi. Đây là có sẵn trong hàng chục nếu không phải hàng trăm loại khác nhau. Để tăng trưởng vốn, một nhà đầu tư sẽ được phục vụ tốt để sở hữu các quỹ hoặc quỹ ETF cung cấp khả năng tiếp xúc đa dạng với các cổ phiếu có đặc điểm giá trị và tăng trưởng cũng như vốn hóa và địa lý thị trường khác nhau.
Đối với một kích thước phù hợp với tất cả các phương pháp tiếp cận, các nhà đầu tư có thể chọn một quỹ ngày đích nắm giữ phân bổ cổ phiếu, trái phiếu và tiền mặt trở nên bảo thủ hơn khi ngày mục tiêu đến gần. Một lựa chọn phân bổ được thiết lập sẵn khác là các quỹ lối sống duy trì phân bổ tĩnh dựa trên sự lựa chọn mức độ rủi ro. Để tăng trưởng vốn, một nhà đầu tư sẽ chọn phân bổ vừa phải hoặc tích cực.
