Một chủ ngân hàng đầu tư là gì?
Một chủ ngân hàng đầu tư là một cá nhân thường làm việc như một phần của tổ chức tài chính và chủ yếu liên quan đến việc huy động vốn cho các tập đoàn, chính phủ hoặc các tổ chức khác.
Các chủ ngân hàng đầu tư thường làm việc tại các ngân hàng đầu tư, trong đó lớn nhất là Goldman Sachs (GS), Morgan Stanley (MS), JPMorgan Chase (JPM), Bank of America Merrill Lynch (BAC) và Deutsche Bank (DB).
Ngân hàng đầu tư
Một ngân hàng đầu tư làm gì?
Cho dù một chủ ngân hàng đầu tư có liên kết với một công ty như vậy hay không, anh ta hoặc cô ta sẽ hỗ trợ trong các giao dịch tài chính lớn, phức tạp. Chúng có thể bao gồm cấu trúc mua lại, sáp nhập hoặc bán cho một khách hàng hoặc một nhóm khách hàng. Một nhiệm vụ cốt lõi cũng bao gồm việc phát hành chứng khoán như một phương tiện huy động tiền. Điều này liên quan đến việc tạo tài liệu chi tiết cho Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC), cần thiết cho một công ty ra công chúng.
Một nhân viên ngân hàng đầu tư có thể tiết kiệm thời gian và tiền bạc của khách hàng bằng cách xác định các rủi ro liên quan đến một dự án cụ thể trước khi một công ty tiến lên. Về lý thuyết, chủ ngân hàng đầu tư là một chuyên gia trong lĩnh vực của mình, người có một ngón tay trên nhịp đập của môi trường đầu tư hiện tại. Các doanh nghiệp và tổ chức phi lợi nhuận thường chuyển sang các chủ ngân hàng đầu tư để được tư vấn về cách tốt nhất để lên kế hoạch phát triển.
Một nhân viên ngân hàng đầu tư cũng hỗ trợ định giá các công cụ tài chính và điều hướng các yêu cầu pháp lý. Thông thường, khi một công ty nắm giữ đợt chào bán công khai ban đầu (IPO), một ngân hàng đầu tư sẽ mua trực tiếp tất cả hoặc nhiều cổ phần của công ty đó, đóng vai trò trung gian. Trong trường hợp này, thay mặt công ty công khai, ngân hàng đầu tư sau đó sẽ bán cổ phiếu của công ty ra thị trường công cộng, tạo thanh khoản ngay lập tức.
Một ngân hàng đầu tư cũng sẽ kiếm được lợi nhuận trong kịch bản này, thường định giá cổ phiếu của mình ở mức chênh lệch so với số tiền mà công ty đã trả ban đầu. Tuy nhiên, khi làm như vậy, ngân hàng đầu tư cũng chịu một rủi ro đáng kể. Mặc dù các nhà phân tích có kinh nghiệm tại ngân hàng đầu tư sử dụng chuyên môn của họ để định giá chính xác cổ phiếu, một chủ ngân hàng đầu tư có thể mất tiền cho thỏa thuận nếu họ định giá quá cao cổ phiếu.
Một ví dụ về Ngân hàng Đầu tư và IPO
Ví dụ: giả sử rằng Pete's Paints Co., một chuỗi cung cấp sơn và phần cứng khác, muốn công khai. Pete, chủ sở hữu, liên lạc với Kinda, một chủ ngân hàng đầu tư nổi tiếng, làm việc cho một công ty lớn hơn. Pete và Kinda đạt được thỏa thuận, trong đó Kinda (thay mặt công ty của cô) đồng ý mua 100.000 cổ phiếu của Pete's Paint cho IPO của công ty với giá 24 đô la một cổ phiếu, dựa trên các khuyến nghị từ nhóm các nhà phân tích của cô. Ngân hàng đầu tư trả 2, 4 triệu đô la cho 100.000 cổ phiếu.
Sau khi nộp các giấy tờ thích hợp, chẳng hạn như Mẫu S-1 của SEC và thiết lập ngày và thời gian IPO, Kinda và nhóm của cô bắt đầu bán cổ phiếu vào thị trường mở với giá 26 đô la một cổ phiếu. Tuy nhiên, ngân hàng đầu tư không thể bán hơn 20% cổ phần ở mức giá này, do nhu cầu yếu và buộc phải giảm giá xuống còn 23 đô la để bán phần còn lại. Điều này cuối cùng dẫn đến một mất mát cho Kinda và nhóm của cô.
Kỹ năng và yêu cầu để trở thành một chủ ngân hàng đầu tư
Lĩnh vực ngân hàng đầu tư đã thu được lãi trong những năm qua vì các ngân hàng đầu tư thường được trả lương rất cao. Tuy nhiên, những vị trí này đòi hỏi những kỹ năng cụ thể, như khả năng xử lý số tuyệt vời, kỹ năng giao tiếp bằng lời nói và bằng văn bản mạnh mẽ, và khả năng làm việc rất lâu và mệt mỏi hàng giờ.
Do đó, các chủ ngân hàng đầu tư phải tuân thủ quy tắc ứng xử theo quy định của công ty họ và thường sẽ ký một thỏa thuận bảo mật, do tính chất nhạy cảm của thông tin họ nhận được. Hơn nữa, có khả năng xảy ra xung đột lợi ích nếu các bộ phận tư vấn và giao dịch của các ngân hàng đầu tư tương tác. (Để đọc liên quan, xem "Nhà phân tích tài chính so với Ngân hàng đầu tư")
Một hệ thống phân cấp các vị trí thường tồn tại trong ngân hàng đầu tư, theo sau (từ cấp cơ sở đến cấp cao): nhà phân tích, phó chủ tịch, phó chủ tịch, phó chủ tịch cấp cao, và sau đó là giám đốc điều hành.
Chìa khóa chính
- Một chủ ngân hàng đầu tư là một cá nhân thường làm việc như một phần của tổ chức tài chính và chủ yếu liên quan đến việc huy động vốn cho các tập đoàn, chính phủ hoặc các tổ chức khác. Lĩnh vực ngân hàng đầu tư đã thu được lãi trong những năm qua vì các ngân hàng đầu tư thường được trả lương rất cao. Nhân viên ngân hàng đầu tư phải có khả năng khủng hoảng số tuyệt vời, kỹ năng giao tiếp bằng lời nói và bằng văn bản mạnh mẽ, và khả năng làm việc rất lâu và mệt mỏi hàng giờ.
