Kế toán tinh thần là gì?
Kế toán tinh thần đề cập đến các giá trị khác nhau mà mọi người đặt vào tiền, dựa trên các tiêu chí chủ quan, thường có kết quả bất lợi. Kế toán tinh thần là một khái niệm trong lĩnh vực kinh tế học hành vi. Được phát triển bởi nhà kinh tế Richard H. Thaler, nó cho rằng các cá nhân phân loại các quỹ khác nhau và do đó dễ bị đưa ra quyết định phi lý trong hành vi chi tiêu và đầu tư của họ.
Chìa khóa chính
- Kế toán tâm thần, một khái niệm kinh tế học hành vi được giới thiệu vào năm 1999 bởi nhà kinh tế học đoạt giải Nobel Richard Thaler, đề cập đến các giá trị khác nhau mà mọi người đặt vào tiền, dựa trên các tiêu chí chủ quan, thường có kết quả bất lợi. Kế toán tâm lý thường khiến mọi người đưa ra quyết định đầu tư phi lý và hành xử theo cách phản tác dụng tài chính hoặc bất lợi, chẳng hạn như tài trợ cho một tài khoản tiết kiệm lãi suất thấp trong khi mang số dư thẻ tín dụng lớn. Để tránh sự thiên vị kế toán tinh thần, các cá nhân nên đối xử với tiền như một cách hoàn hảo khi họ phân bổ giữa các tài khoản khác nhau, có thể là ngân sách tài khoản (chi phí sinh hoạt hàng ngày), tài khoản chi tiêu tùy ý hoặc tài khoản giàu có (tiết kiệm và đầu tư).
Hiểu kế toán tinh thần
Richard Thaler, hiện là giáo sư kinh tế tại Đại học Kinh doanh Gian hàng Chicago, đã giới thiệu kế toán tinh thần trong bài báo "Những vấn đề kế toán tâm thần" năm 1999, xuất hiện trên Tạp chí ra quyết định hành vi. Ông bắt đầu với định nghĩa này: "Kế toán tinh thần là tập hợp các hoạt động nhận thức được sử dụng bởi các cá nhân và hộ gia đình để tổ chức, đánh giá và theo dõi các hoạt động tài chính." Bài viết rất phong phú với các ví dụ về cách kế toán tinh thần dẫn đến chi tiêu và hành vi đầu tư phi lý.
Theo lý thuyết là khái niệm về tính nấm của tiền. Nói tiền là nấm có nghĩa là, bất kể nguồn gốc hoặc mục đích sử dụng của nó, tất cả tiền đều như nhau. Để tránh thiên vị kế toán tinh thần, các cá nhân nên coi tiền là hoàn toàn có thể bị nấm khi phân bổ giữa các tài khoản khác nhau, có thể là tài khoản ngân sách (chi phí sinh hoạt hàng ngày), tài khoản chi tiêu tùy ý hoặc tài khoản giàu có (tiết kiệm và đầu tư).
Họ cũng nên định giá một đô la như nhau cho dù nó kiếm được thông qua công việc hoặc được trao cho họ. Tuy nhiên, Thaler quan sát thấy rằng mọi người thường xuyên vi phạm nguyên tắc nấm, đặc biệt là trong tình huống mưa gió. Hãy hoàn thuế. Nhận séc từ IRS thường được coi là "tiền tìm thấy", một thứ thêm mà người nhận thường cảm thấy thoải mái khi chi tiêu cho một món đồ tùy ý. Nhưng trên thực tế, tiền ngay từ đầu thuộc về cá nhân, như từ "hoàn trả" ngụ ý, và chủ yếu là phục hồi tiền (trong trường hợp này là nộp thuế quá mức), không phải là một món quà. Do đó, nó không nên được coi là một món quà, mà nên được xem theo nhiều cách giống như cá nhân sẽ xem thu nhập thường xuyên của họ.
Richard Thaler đã giành giải thưởng tưởng niệm Nobel năm 2017 về khoa học kinh tế nhờ công trình xác định hành vi phi lý của cá nhân trong các quyết định kinh tế.
Ví dụ về kế toán tinh thần
Các cá nhân không nhận ra dòng suy nghĩ kế toán tinh thần dường như có ý nghĩa, nhưng thực tế là rất phi logic. Chẳng hạn, một số người giữ một hũ tiền đặc biệt, hay quỹ tương tự dành riêng cho một kỳ nghỉ hoặc một ngôi nhà mới, đồng thời mang theo một khoản nợ thẻ tín dụng đáng kể. Họ có khả năng đối xử với tiền trong quỹ đặc biệt này khác với tiền đang được sử dụng để trả nợ, mặc dù thực tế là chuyển tiền từ quy trình trả nợ làm tăng thanh toán lãi, do đó làm giảm tổng giá trị ròng của họ.
Chia nhỏ hơn nữa, thật phi lý (và trên thực tế, gây bất lợi) để duy trì một hũ tiết kiệm kiếm được ít hoặc không có lãi trong khi đồng thời giữ nợ thẻ tín dụng tích lũy hai con số hai chữ số hàng năm. Trong nhiều trường hợp, tiền lãi cho khoản nợ này sẽ ăn mòn bất kỳ khoản lãi nào bạn có thể kiếm được trong tài khoản tiết kiệm. Các cá nhân trong kịch bản này sẽ tốt nhất bằng cách sử dụng số tiền họ đã lưu trong tài khoản đặc biệt để trả hết khoản nợ đắt đỏ trước khi tích lũy thêm.
Đặt theo cách này, giải pháp cho vấn đề này có vẻ đơn giản. Tuy nhiên, nhiều người không hành xử theo cách này. Lý do phải làm với loại giá trị cá nhân mà cá nhân đặt trên tài sản cụ thể. Ví dụ, nhiều người cảm thấy rằng tiền tiết kiệm cho một ngôi nhà mới hoặc quỹ đại học của trẻ chỉ đơn giản là quá quan trọng để từ bỏ, ngay cả khi làm như vậy sẽ là động thái hợp lý và có lợi nhất. Vì vậy, việc duy trì tiền trong tài khoản lãi suất thấp hoặc không có lãi trong khi vẫn mang nợ tồn đọng vẫn còn phổ biến.
Giáo sư Thaler đã xuất hiện trong bộ phim The Big Short để giải thích "ngụy biện nóng bỏng" khi áp dụng cho nghĩa vụ nợ được thế chấp tổng hợp (CDO) trong bong bóng nhà đất trước cuộc khủng hoảng tài chính 2007-2008.
Kế toán tinh thần trong đầu tư
Mọi người cũng có xu hướng trải nghiệm sự thiên vị kế toán tinh thần trong đầu tư là tốt. Chẳng hạn, nhiều nhà đầu tư phân chia tài sản của họ giữa các danh mục đầu tư an toàn và đầu cơ với lý do họ có thể ngăn chặn lợi nhuận âm từ các khoản đầu tư đầu cơ ảnh hưởng đến tổng danh mục đầu tư. Trong trường hợp này, sự khác biệt về tài sản ròng bằng không, bất kể nhà đầu tư nắm giữ nhiều danh mục đầu tư hay một danh mục đầu tư lớn hơn. Sự khác biệt duy nhất trong hai tình huống này là lượng thời gian và công sức mà nhà đầu tư dành để tách các danh mục đầu tư với nhau.
Kế toán tinh thần thường dẫn các nhà đầu tư đưa ra quyết định phi lý. Mượn từ lý thuyết đột phá của Daniel Kahneman và Amos Tversky về ác cảm mất mát, Thaler đưa ra ví dụ này. Một nhà đầu tư sở hữu hai cổ phiếu: một với lãi giấy, một là thua lỗ giấy. Nhà đầu tư cần tăng tiền mặt và phải bán một trong các cổ phiếu. Kế toán tinh thần thiên về bán người chiến thắng mặc dù bán người thua thường là quyết định hợp lý, do lợi ích mất thuế cũng như thực tế là cổ phiếu thua lỗ là một khoản đầu tư yếu hơn. Nỗi đau của việc nhận ra một mất mát là quá nhiều cho nhà đầu tư chịu, vì vậy nhà đầu tư bán người chiến thắng để tránh nỗi đau đó. Đây là hiệu ứng ác cảm mất mát có thể khiến các nhà đầu tư lạc lối với quyết định của họ.
