Chỉ số xã hội của MSCI KLD 400 là gì?
Chỉ số xã hội MSCI KLD 400, trước đây gọi là Chỉ số xã hội Domini 400, là chỉ số chứng khoán có trọng số thị trường của 400 công ty giao dịch công khai đã đáp ứng một số tiêu chuẩn xuất sắc về xã hội và môi trường. Các ứng viên tiềm năng cho chỉ số này sẽ có hồ sơ tích cực về các vấn đề như quan hệ nhân viên và con người, an toàn sản phẩm, an toàn môi trường và quản trị doanh nghiệp. Tuy nhiên, các công ty tham gia kinh doanh rượu, thuốc lá, súng, cờ bạc, năng lượng hạt nhân và vũ khí quân sự sẽ tự động bị loại trừ.
Chìa khóa chính
- Chỉ số xã hội MSCI KLD 400 là một chỉ số có giá trị vốn hóa thị trường tập trung vào đầu tư có trách nhiệm xã hội (SRI). Chỉ số này sở hữu 400 công ty, trong số 3.000 cổ phiếu lớn nhất của Mỹ, phải có trụ sở tại Hoa Kỳ và có danh sách chính trên NYSE hoặc NASDAQ. Các tiêu chí cho chỉ số bao gồm được đánh giá cao dựa trên xếp hạng Môi trường, Xã hội và Quản trị (ESG). Chỉ số xã hội MSCI KLD 400 mong muốn đầu tư vào các công ty tập trung vào mối quan hệ tích cực của con người và an toàn môi trường, cùng với các hồ sơ tích cực khác, đồng thời tránh các doanh nghiệp tham gia vào các hoạt động đáng ngờ, như súng và thuốc lá.
Chỉ số xã hội của MSCI KLD 400 hoạt động như thế nào
Chỉ số được duy trì độc lập bởi công ty nghiên cứu KLD Research & Analytics và nhằm mục đích duy trì trọng lượng ngành tương tự như chỉ số của MSCI USA. Nó sở hữu 400 công ty, được chọn từ một nhóm trong số 3.000 cổ phiếu lớn nhất của Mỹ dựa trên vốn hóa thị trường điều chỉnh thả nổi. Chỉ số chọn những cổ phiếu có xếp hạng Môi trường, Xã hội và Quản trị (ESG) cao nhất.
Các công ty có thể bị loại khỏi chỉ số hàng quý nếu xếp hạng ESG của họ giảm xuống dưới các tiêu chuẩn nhất định, nếu họ bị xóa khỏi chỉ số IMI của MSCI USA hoặc nếu họ không còn vượt qua màn hình loại trừ. Sau đó, chúng được thay thế bởi những người có điểm ESG cao hơn để duy trì số lượng 400 chứng khoán.
Cân nhắc đặc biệt
Được thành lập vào năm 1990 với tên gọi Chỉ số xã hội Domini 400 và đổi tên thành Chỉ số xã hội MSCI KLD 400 năm 2010, chỉ số này là một trong những chỉ số đầu tư có trách nhiệm xã hội (SRI) đầu tiên, được thiết kế để giúp các nhà đầu tư có ý thức xã hội cân nhắc các yếu tố môi trường và xã hội trong đầu tư của họ lựa chọn.
Đầu tư có trách nhiệm xã hội là một xu hướng phát triển trên nhiều lĩnh vực nhân khẩu học và địa lý, và có lương tâm xã hội có thể trở thành lợi thế cạnh tranh cho các tập đoàn thông qua mối quan hệ với các cổ đông.
Yêu cầu đối với Chỉ số xã hội MSCI KLD 400
Chỉ số xã hội MSCI KLD 400 sở hữu 400 cổ phiếu, nhắm mục tiêu sở hữu 90% cổ phiếu vốn hóa lớn, 9% vốn hóa trung bình và 1% vốn hóa nhỏ. Các yêu cầu chính đối với Chỉ số xã hội của MSCI KLD bao gồm các công ty được liệt kê trên NYSE hoặc NASDAQ và có trụ sở chính tại Hoa Kỳ
Kể từ tháng 11 năm 2019, các cổ phần lớn nhất của các chỉ số là Microsoft (MSFT), Facebook (FB), Google (GOOG), Procter & Gamble (PG) và Visa (V) chiếm 21, 5% chỉ số. Kể từ khi được đổi tên vào năm 2010, cho đến tháng 10 năm 2019, Chỉ số Xã hội của MSCI KLD 400 đã trở lại 14, 4% hàng năm.
Cách quan trọng để đầu tư vào Chỉ số xã hội MSCI KLD 400 là Quỹ xã hội iShares MSCI KLD 400 (DSI). Quỹ giao dịch trao đổi (ETF) này được thành lập vào năm 2006 và cổ phiếu tăng 7, 9% hàng năm kể từ đó. Tài sản thuộc quyền quản lý (AUM) cho ETF là 1, 75 triệu đô la. Tỷ lệ cổ tức là 1, 5%. ETF có năm nắm giữ hàng đầu tương tự như Chỉ số xã hội MSCI KLD 400. Tỷ lệ chi phí trên DSI ETF là 0, 25% và 27, 6% quỹ ETF được đầu tư vào lĩnh vực công nghệ thông tin.
