Trần nhà là gì?
Trong tài chính, trần là mức tối đa được phép trong giao dịch tài chính. Thuật ngữ này có thể được áp dụng cho nhiều yếu tố, chẳng hạn như lãi suất, số dư cho vay, thời gian khấu hao và giá mua.
Trần thường được sử dụng để kiểm soát rủi ro, bằng cách áp đặt giới hạn trên cho kích thước hoặc chi phí có thể có cho một giao dịch nhất định.
Chìa khóa chính
- Trần là giới hạn trên có thể được áp dụng cho các khía cạnh khác nhau của giao dịch tài chính. Chúng thường được áp dụng cho các yếu tố như lãi suất, thời gian khấu hao hoặc số dư gốc của khoản vay. Tiền lãi được sử dụng để kiểm soát rủi ro. Từ quan điểm của người cho vay, ví dụ, họ có thể được sử dụng để kiểm soát rủi ro vỡ nợ của các chủ nợ.
Trần làm việc như thế nào
Có nhiều loại trần được sử dụng trên các thị trường tài chính hiện đại. Một ví dụ phổ biến là kiểm soát tiền thuê, áp dụng giới hạn trên, hay trần trần, đối với tiền thuê mà chủ nhà có thể tính cho người thuê nhà. Các ví dụ phổ biến khác bao gồm các giới hạn trên được áp đặt bởi các ngân hàng về quy mô hoặc tần suất chuyển tiền điện tử; lãi suất tối đa được phép theo luật cho vay tiêu dùng; hoặc giá cho phép cao nhất cho một tiện ích theo quy định.
Trần cũng thường được sử dụng trong các báo cáo nghiên cứu và dự đoán của các nhà phân tích tài chính. Chẳng hạn, các mô hình tài chính đang tìm cách ước tính giá trị hiện tại và triển vọng tăng trưởng trong tương lai của một công ty thường sẽ chứa các phạm vi giá trị với mức trần xác định giới hạn trên của giá trị ước tính của công ty. Tương tự, chúng thường được đưa vào như một kịch bản 'lạc quan' hoặc 'trường hợp tốt nhất' trong các dự đoán của các nhà phân tích về các số liệu được theo dõi chặt chẽ như giá cổ phiếu và thu nhập ước tính trên mỗi cổ phiếu (EPS).
Các sản phẩm tín dụng có lãi suất thay đổi thường sẽ bao gồm trần lãi suất trong các điều khoản cho vay của họ. Theo các điều khoản này, lãi suất được phép tăng trong suốt thời gian vay, nhưng chỉ đến mức tối đa được xác định trước. Tương tự, các thỏa thuận này cũng có thể chứa một mức lãi suất tối thiểu, hoặc sàn sàn, mà hành động để bảo vệ người cho vay trước sự sụt giảm không kiểm soát được trong thu nhập lãi của họ.
Một ví dụ hệ quả khác của trần trong tài chính là trần nợ của Hoa Kỳ, đây là giới hạn được ủy quyền hợp pháp đối với tổng quy mô của nợ quốc gia. Quốc hội đã phải tăng trần nợ nhiều lần trong những thập kỷ gần đây, để ngăn chặn quốc gia có khả năng vỡ nợ hoặc trở nên phạm pháp trong các nghĩa vụ nợ có chủ quyền.
Ví dụ thực tế về trần nhà
Các ví dụ tương tự nhưng ít cao hơn có thể được tìm thấy trong thị trường tín dụng thương mại, nơi giới hạn tín dụng cho vay cũng có thể được sử dụng để giảm thiểu rủi ro tín dụng trên phạm vi rộng. Các tiểu bang và chính phủ liên bang, ví dụ, có thể có trần nợ được thực hiện dựa trên các yêu cầu chất lượng tín dụng.
Trong một số tình huống, người vay cá nhân cũng có thể phải đối mặt với mức trần về số tiền họ có thể vay. Một ví dụ như vậy là các khoản thế chấp ngược, có quy định trần về các khoản trợ cấp gốc trọn đời cho người vay từ 62 tuổi trở lên.
